利變壽險
」 保單 宣告利率 壽險
每個閃閃發光的妳 都值得一個專屬自己的安心城堡
女性，從來不只有一種樣子，當公主當然很好，但每個女孩也要有能力蓋起那座給自己住的城堡。不管妳20+、30+、40+、50+，投身職場或家庭，安全感都是自己最穩固的城堡。全球人壽建議，無論妳正處於人生哪個階段，別忘了好好欣賞自己閃閃發光的美麗模樣，並為自己建立一個專屬於自己的安心城堡。青春時代的清新光采：傷害險、投資型保險、美元利變壽險，為成長打底學生時代對生活充滿好奇，總想去外面看看更寬廣的世界，勇於挑戰的自信和發自內心的微笑，讓這個階段的妳煥發清新光采。這個階段重點在建立基本保障，若預算有限，可優先規劃「傷害險」和兼顧投資與保障的「投資型壽險」，以相對低的保費獲得較高的保障；而「投資型年金險」，則可憑藉年輕人豐富的時間資本，透過投資標的之績效累積資產，儲備第一桶圓夢金。若有海外留學計劃，可優先選擇「美元利率變動型壽險」，此類保單具有相對較高預定利率的優勢，特別適合長期教育基金的累積，同時，藉由「宣告利率」的機制，在保單價值準備金的增長上，相對於非利率變動型或新台幣商品更有感。職場女性的活躍光采：醫療險、長照險、利率變動型壽險，為幸福加固行政院《2024年性別圖像》(註1)顯示，台灣性別平等程度已經連續多年蟬聯亞洲第1，這是身為台灣女性的幸福，讓台灣女性能為自己保留更多選擇權，職場的挑戰反而為妳增添容光煥發的能量。如果妳選擇單身或不生小孩，那就要優先考慮醫療險及長照險，未來的日子還很長，用保障好好愛自己，即便生病也能獲得有品質的照顧與依靠。或者妳也可以自己掌握人生的節奏，先拚事業，過幾年再生孩子，那麼除了要有充足的醫療、長照險以外，壽險商品也是基本配備。如果妳是職場女性，又同時具有「媽媽」身分，那麼別忘了善用數位科技幫妳分憂解勞，也要和家人協調分擔家務，可別一個人扛下所有責任。但無論是否選擇生育，國人退休準備都普遍不足，再加上少子化、高齡化和通膨風險，都有可能讓退休時的資金缺口加大，因此退休保障商品一定要及早準備，例如「利率變動型壽險」除可做為家庭保障外，準備退休時亦可選擇轉換為年金險，創造穩健金流，安享退休。全職媽媽的溫柔光采：醫療險、長照險、利率變動型壽險，是安心支柱全職媽媽其實超級累，幸好優點是有更多親子相處的時間。但不管是「職場媽媽」還是「全職媽媽」，愛孩子的心都是一樣的，每天都能陪伴心愛的家人，讓妳由內而外散發溫柔光采。媽媽最關心的就是家人的健康和孩子的教育，但通常只記得幫家人準備醫療險和孩子的教育金，卻忽略自己的醫療規劃，和自己的夢想準備金。捨不得麻煩孩子的媽媽，若未來面臨照護需求時希望獲得較好的照顧品質，就要趁早規劃長照險，且越年輕投保，保費相對便宜，同時也能避免因體況不佳而無法投保。另外，也可規劃「利率變動型壽險」將手頭的資金以整筆或短期方式繳納，透過宣告利率達成累積資產的效益，可做為家庭保障亦可轉為年金，獲取穩定的退休金流，從容享受樂齡生活。給每一位閃閃發光的女性：癌症險是終生防護據衛福部統計，癌症連續41年蟬聯國人十大死因之首(註2)，而台灣女性罹癌年齡也有逐漸年輕化的趨勢，因此，提早規劃癌症險有助於萬一罹癌後所需的高額治療支出。全球人壽建議，在癌症險的規劃上建議以「一次給付型癌症險」搭配「多次給付型癌症險」；在確定罹癌後，「一次給付型癌症險」可以拿到一筆理賠金彈性運用在癌症醫療支出，「多次給付型癌症險」可做為長期治療、復發或移轉時龐大治療費用的經濟後盾。全球人壽提醒每一位閃耀的女性，善用多元化的保障方式，就能為自己建構一個安心城堡，愛別人，也要記得愛自己，全球人壽一路挺妳到底，因為愛，責任在。
市場波動+台幣貶值…銀行賣保單「熄火」 銷量創25個月新低
資本市場波動加上新台幣貶值，銀行通路賣單「熄火」。據壽險公會15日公布最新統計，5月銀行通路貢獻新契約保費僅299.87億元，比去年同期少賣逾260億元，衰退46.5％，主要就是客戶投資觀望，銀行賣投資型保單的量在5月大減。據壽險公會統計，5月銀行通路賣投資型保單僅102.8億元，被壽險公司業務員賣的104億元超車，這是繼2019年4月之後、即37個月來，業務員賣投資型保單的量再次與銀行「交叉」。5月投資型保單新契約保費僅249.35億元，創24個月來新低，比較去年5月衰退53.45％，同時5月利變壽險新契約保費達252.94億元，等於利變壽險與投資型保單的新契約保費，在5月亦「交叉」，利變壽險買氣勝過投資型保單，上一次是2020年7月，等於事隔22個月再次翻轉。5月資本市場波動、新台幣貶值，加上美國及台灣進入升息循環，都讓保戶觀望，即便利變壽險新契約保費超越投資型保單，但5月年成長率亦降為5.8％，結束去年8月以來、長達九個月的雙位數成長趨勢。5月壽險契約保費僅591.94億元，是2020年8月之後、21個月的新低，比去年同期衰退近34.6％；累計前5月新契約保費4,004.58億元，同比衰退12.2％。因保單結構調整，近年儲蓄險大減、又陸續到期，前5月續期保費6,359.66億元，衰退21.3％，新契約保費及續期保費都呈現兩位數衰退，前5月總保費1兆364.24億元，亦衰退18％，等於三項保費都出現雙位數衰退的罕見情況。
金管會發函問壽險業1個問題 各公司嚇得6月不敢升息
金管會在5月底發函部分壽險公司「提問」，壽險公司6月一律不敢升息。據了解，保險局在5月下旬發函幾家本國壽險公司，要求回覆特定保單的簽署精算人員基本資料，包括出生年月日、通訊地址等，這些保單有很多是各公司熱銷的美元利變壽險，嚇得各壽險公司紛紛猜測保險局可能要開罰，6月宣告利率幾乎都沒有調整。目前已知如國泰、新光、中國、台灣、全球、遠雄、元大、宏泰人壽等都已確定現售保單6月宣告利率都不調整，南山人壽原本打算補調整部分新台幣保單，現也決定暫時觀望，6月亦不調整宣告利率，富邦人壽、三商美邦人壽6 月應該也不會調整宣告利率。前4月利變保單只有二張賣破百億元，分別是台灣人壽的「吉美勝」，與新光人壽的「尚好美」，兩張保單5月宣告利率都在3.18％；另外宣告3％的南山人壽「佳美鑽」，前4月亦已賣逾80億元，同樣宣告3％的中國人壽「鑫美好」、宣告3.25％的全球人壽「金價美」前4月各賣破50億元，分居第四與第五名；富邦人壽的「美利鑫旺」、國泰人壽的「益美雙贏」與「鑫美利101」都有單張30～40億元的銷量。前4月利變壽險新契約保費1,340億元左右，比去年同期成長26.5％，是今年成長幅度最大的保單類型，而今年從1月開始，月月有壽險公司調升宣告利率，保險局也不斷發函「示警」，希望各家公司要落實相關檢視、宣告利率要符合保單設計時的利率假設與穩定的投報率依據。4月出現幾乎各家壽險公司都調高宣告利率後，4月底即有台新人壽被停售賣最好的「金豐盛」，5月部分壽險公司仍是低調升息，反應之前沒有調整的利率，5月下旬保險局再發函，直接「點名」各公司的「特定保單」，要求填寫保單簽署人員的名字及基本資料，只說是「因業務需求」。5月債市利率雖有回檔，但遇到國內疫情升溫，業績推動不易，壽險公司本來想再調升部分保單的宣告利率，拉抬一下買氣，在收到保險局的函令，且觀望主要公司都不敢升息下，6月大部分公司按兵不動，應可能是今年以來升息動作最少的一個月。
金管會勒令停賣美元保單 台新人壽：保戶權益不受影響
美元保單高利吸客被金管會盯上，台新人壽首當其衝。金管會29日宣布台新人壽「金豐盛」美元利變壽險有四大罪證，即未依保單公式宣告、以不確定配息率作宣告依據、報酬率無法支應宣告利率、用舊數據計算脫退率等，勒令金豐盛停售，為壽險市場第一張因宣告利率不當被停賣的保單。據了解，金豐盛是台新人壽最熱賣的主力保單，首季大賣逾15億元，原訂5月宣告利率將拉上3.14％，在保險局火速開罰後，5月已沒有金豐盛，台新人壽的缺失是在今年1月，3月及4月還有更多家壽險公司拉高宣告利率，保險局指出，目前還在個別審視，不排除後續還有壽險公司被罰。就保險局裁罰書中指出四大裁罰原因，一、該保單的宣告利率在2021年9月17日時有辦理部分變更，將區隔資產帳戶利息收益率有做調整，但在2022年1月宣告利率會議中，該商品的「區隔資產帳戶利息收益率」沒有依照修正後的公式辦理宣告利率。二、該商品宣告利率計算公式採用的收益率，不符合宣告利率平穩機制。因為收益率除固定收益債券利息收益率外，還包含「股票股息殖利率」及「受益憑證配息率」等風險性資產，讓配息率存在高度不確定無法提供穩定現金流量來源，進而支撐每月須穩定宣告的目的。三、在台新人壽2022年1月宣告利率會議紀錄中，該商品宣告利率調升至3.09％，但依台新人壽宣告利率檢視作業，該商品的區隔資產報酬率2021年8月至11月每月統計結果顯示，報酬率有逐月遞減之現象，恐有無法支撐調升宣告利率之情形，且今年1月宣告會議紀錄中多為同業宣告利率之調查結果或市場利率說明，未就調升後是否對該商品原定利潤產生影響進行分析，有未落實宣告利率評估的情事。四、該商品所採之脫退率假設仍參考過往「保德信人壽美元利率變動型保險商品」的實際經驗，未將經營策略調整及商品型態差異產生之變更納入考量，有未完整評估商品定價利潤分析各項假設之情事。保險局指出，由於違規事實明確，依保險法的規定，命貴公司自處分書送達之翌日起停止銷售「台新人壽金豐盛利率變動型美元終身壽險」。
壽險業首季總保費進帳近5800億 單月的投資型保單衰退55%
受到金管會要求壽險業須於去年底前，完成附保證給付之投資型保險商品準備金計提方式與商品有效契約的變更作業，未完成公司應於今年起暫停銷售直至變更完成，以致三月份投資型初年度保費收入相較去年同期減少55%。依據壽險公會統計，今年1~3月壽險業總保費收入達5770.99億元，較去年同期減少19.6%；其中初年度保費收入1815.63億元，減少16.3%，續年度保費收入3955.36億元則是較去年度減少21.1%。就初年度保費收入各險別分析顯示，壽險佔83.1%較去年同期增加22.4%；傷害險佔1.4%、健康險佔4.8%則是較去年減少18.2%；年金險佔10.7%則是減少75.9%。壽險公會指出，綜觀今年首季壽險業業績，總保費收入減少19.6%，初年度保費收入減少16.3%，傳統型保費收入維持大於投資型保費收入；投資型保險商品初年度保費收入415.79億元佔全險初年度保費收入之22.9%，去年同期投資型保險初年度保費收入則占42.6%，大幅減少近20%。壽險公會進一步分析各項保費收入增減的原因，以「傳統型保險商品」部分來說，因疫苗險熱賣及線上數位交易管道之推廣，加上美國升息帶動美元利變壽險商品，利變型壽險相較去年同期增加29.2%，本年度三月份傳統型初年度保費收入相較去年同期增加12.4%。投資型保險商品部分，則是因為今年二月俄烏緊張情勢升高造成資本市場波動，保戶對投資態度轉趨保守，另因去年年初銷售多為附保證給付之投資型保險商品，該類商品之保險收入成分較高。有助於壽險業因應「美國保險監理官協會」附保證給付之投資型保險商品準備金計提方式之變更，金管會指示於去年底前完成該類商品有效契約之變更作業，未完成之公司應於本年度起暫停銷售直至變更完成，投資型保險市場於暫停銷售期間由負債成分較高的類全委保單取代，本年度三月份投資型初年度保費收入相較去年同期減少55%。
壽險1月「初年度保費」成長9.6% 續期保費與總保費則是負成長
依壽險公會統計資料顯示，國人今年一月在壽險的總保費與新契約保單初年度保費及續期保費，三者皆較去年同期減少率逾兩位數；若以財報將部分保險合約歸類於負債項目，則初年度保費收入正成長增加9.6%。《CTWANT周刊王》記者調查，總保費與續期保費收入減少，多是受到保險公司不同時期力推保險商品類別有異，其中一因可能是受到去年初壽險公司力推躉繳型保單較多，以致今年在續期保費的收入上較為減少。壽險公會分析，綜觀1月業績，傳統型（壽險、年金險、傷害險、健康險）保費收入維持大於投資型（壽險、年金險）保費收入；投資型保險商品初年度保費收入159.01億元，佔全險初年度保費收入22.6%，去（110）年同期投資型保險初年度保費收入則占43.5%。由於疫苗險熱賣及線上數位交易管道之推廣，加上美國升息帶動美元利變壽險商品，利變型壽險相較去年同期增加40.8%，本年度一月份傳統型初年度保費收入相較去年同期增加23.0%。至於投資型保險商品部分，因去年年初銷售多為附保證給付之投資型保險商品，該類商品之保險收入成分較高，為利壽險業因應「美國保險監理官協會」附保證給付之投資型保險商品準備金計提方式之變更。金管會指示於去年底前完成該類商品有效契約之變更作業，未完成之公司應於本年度起暫停銷售直至變更完成。投資型保險市場於暫停銷售期間由負債成分較高的類全委保單取代，本年度一月份投資型初年度保費收入相較去年同期減少53.3%。依據壽險公會統計資料顯示，金年1月壽險業總保費收入達2235.64億元，較去年度2678.67億元減少16.5%；其中初年度保費收入702.28億元，較去年度781.96億元減少10.2%，續年度保費收入1533.36億元，較去年度1896.71億元減少19.2%。再以國際財務報導準則第4號保險合約之規定，保險商品中無顯著保險風險者將不再屬保險合約且不能認列為保費收入，而須視為投資合約並歸類於「負債」項下。同時考慮「保費收入」與「負債」項下之收入，民國111年1月壽險業「保費收入+負債」計2613.56億元，較去年度2881.11億元減少9.3%；其中初年度「保費收入+負債」計1074.80億元，較去年度980.33億元增加9.6%，續年度「保費收入+負債」計1538.76億元，較去年度1900.78億元減少19.0%。就初年度來看，壽險581.04億元佔54.1%，較去年度436.65億元增加33.1%；傷害險8.6億元佔0.8%；健康險29.83億元佔2.8%，較去年度減少25.1%；年金險455.34億元佔42.4%，較去年度494.69億元減少8.0%。且以險種來看，投資型保險銀行經代保代通路與壽險公司之比率約為1.85：1，而傳統商品健康保險與傷害保險，仍以壽險業自己銷售為主力。
壽險續期保費恐現「20年最大跌幅」 三大原因曝光
2021年壽險續期保費恐出現逾20年來最大跌幅。由於沒有強力分期繳儲蓄險「吸金」，加上投資型保單成近三年主流，壽險前8月新契約保費6868億元，雖比去年同期成長8％以上，但續期保費1.3兆元，同比卻衰退12％以上，若此幅度持續下去，則全年續期保費恐不到2兆元。續期保費某程度代表長年期保單保戶持續繳費，過去壽險公司都強調續期保費要持續成長，即是保單度過初年度虧損或成本較高的一年後，開始逐漸獲利，對壽險公司長期價值有極大貢獻，而績期保費衰退，可能是保戶大量解約、亦可能是先前短年期儲蓄險到期或老保單繳費已滿，又沒有新分期繳保單承接上來，於是出現衰退。壽險新契約保費在2019年下半年已因責任準備金利率降到谷底，全年衰退7.6％，2020年又遭遇全球新冠肺炎流行，利率再急降，傳統保單更難賣，同年7月1日最低死亡保障門檻上路，新契約保費再出現墜崖式衰退，全年新契約保費再衰退28％，2020年全年新契約保費僅9168億元，創12年新低，也是近9年來首次全年新契約保費未能破兆元。2021年前8月在資本市場多頭行情的帶領下，加上多家壽險公司力推，投資型保單大熱賣，前8月新契約保費累計近3900億元，占整體新契約保費的56.8％左右，帶動新契約保費同比成長8％以上，若資本市場未出現大幅回檔振盪，則2021年全年新契約保費應可成長，結束連續兩年衰退的局面，且若年底前再有吸金保單出現，不排除能重新站上兆元，但目前看來機率不高。年底前壽險不太可能再出現大吸金保單有三大原因，一是利率持續低檔，2022年責任準備金利率應不會調整，即不會有停售效應出現，但保戶期待明年可能升息下，也不會在此時大買類定存的傳統壽險，二是資本市場也已在相對高點，美國聯準會有意縮減購債金額，市場可能波動，部分壽險公司在銷售投資型保單力道上，也略有觀望，避免大量保戶在相對高點進場，另外也有壽險公司保單被停售，短期會出現空窗期，成長力道未能接續。三是2022年金管會要決定接軌IFRS17的配套措施及行政寬容，此時壽險公司都想「乖一點」，以換取較大的寬容空間，所以全年新契約保費成長幅度應算「溫和」。至於續期保費衰退，也跟利率急降、壽險公司無法再推出具競爭力的儲蓄險有關，若沒有新的二年繳、四年繳或六年繳費的吸金保單出現，雖然力推長年期保障型保單，但保費與之前儲蓄險保費根本不能比，如前8月傳統壽險新契約保費（即固定利率保單）僅近263億元，比去年同期衰退67％，傳統壽險續期保費5230億元，亦衰退14.8％。加上壽險公司宣告利率下降，利變壽險今年前8月買氣亦衰退32％以上，僅1974億元，且一些已停售利變保單宣告利率亦下降，新台幣降更多，利變壽險續期保費前8月僅4475億元，同比也減少18％以上，光是傳統壽險與利變壽險的續期保費前8月就少逾1900億元。投資型保單部分續期保費本來就不多，前8月大約558億元，亦衰退2.3％。前8月續期保費成長的險種，只有傷害險與健康險，傷害險續期保費372億元，同比成長1.9％，健康險續期保費2386億元，比去年同期成長3.4％。由於整體續期保費比去年同期少了1849億元，雖然新契約保費同比增加511億元，但總保費收入前8月仍是衰退近6.3％，不過幅度還是小於2020年全年總保費衰退8.7％，就看新契約保費增加的情況，最後四個月續期保費是否衰退幅度縮小，決定今年全年總保費是否能保住3兆元大關。
快看你的美元保單宣告利率 八家壽險調到2.8～3.2％
新台幣兌美元匯率頻頻挑戰28元關卡，八家壽險公司推薦「不能錯過」的16張美元利變壽險，2021年元月的宣告利率都在2.8～3.2％之間，保戶依預算、投保目的，決定要「保障型」還是「理財型」，可兼顧壽險保障、資產增值，甚至是世代傳承。美元保單已成壽險主流商品，壽險業者分析美元利變保單有三大優勢，一是美元保單宣告利率比新台幣保單高，用強勢新台幣兌換美元，再投保美元保單，有機會同時賺到利差及匯差，第二是美元保單預定利率較高，同樣的保費，美元保單也能買到比新台幣保單更高的保額，第三是美元利率較高，累積資產速度亦較快，有助累積退休金或資產傳承。壽險公司目前將美元利變壽險區分為「保障型」與「理財型」，保障型一般就是繳費六年期以上，也有10年、20年繳費，保單預定利率可以拉高到1.75％，甚至有公司推2％的保單，同樣保額，保費就可相對比較便宜，且各公司目前保障型美元利變壽險，宣告利率也比較高，都有3％以上，宣告利率與保單預定利率間的差額，乘上保單價值金，就是壽險公司要撥給保戶的增值回饋金，有助保單價值提升或作為未來退休現金流。保障型美元利變壽險，國泰人壽推薦自家「祿美滿」，訴求繳費六年期滿，至少有一倍總保險金額的身故保額，兼顧保障及理財功能。富邦人壽則是對熟齡族推薦可躉繳或二年繳的「智富吉家」，青壯族則是六年及10年繳費的「美利吉順」，都是訴求高倍數壽險保障，及有機會拿到增值回饋分享金。南山人壽推薦的是六年繳費的「美滿多福」，新光人壽推六年及10年繳費且元月宣告3.2％的「美滿富貴」，台灣人壽推薦有三種繳費期別，且具保險金分期給付及傳承功能的「金美滿傳承」，全球人壽介紹的是有特定傷病及分期定額給付的「倍感美利」，遠雄人壽是推「新傳富三代」，元大人壽推「美鑫達」。這些保單都訴求有相對高倍數的壽險保障，有些還有額外附加重大傷病給付，加上宣告利率增值回饋金，與身故保險給付可選擇分期給付等功能，讓保戶可拉高壽險保障，兼顧資產累積、財富傳承及照顧遺族等功能，重點是這些保單是符合目前金管會推動提高國人保障的政策目標。但台灣人就是愛儲蓄及藏富民間的特性，所以美元利變壽險銷售最好的還是「理財型」，因為多為「躉繳」，保戶將年終獎金、分紅、滿期金或投資利得，直接單筆投保一張美元利變壽險，一樣有基本壽險保障。八大壽險公司亦各推薦一張自家具競爭力的躉繳美元利變壽險，這些保單宣告利率目前介於2.8～3.12％之間，與保單預定利率0.75～1.05％間，有極大的「增值回饋」空間。理財型美元利變壽險很多在三年期滿時，解約出場都已勝過美元定存利率，七年期滿時多有2％以上的內部報酬率（IRR），屬於現階段進可攻、退可守型的保單，有機會賺到利差，累積資產，又可有匯差去拉高投報率，也還是有基本的壽險保障。壽險業者表示，目前美元利變壽險與美元利變年金的投報率其實相差不大，不如投保美元利變壽險，以防短期內若天有不測風雲時，還有基本保障。
這三張保單 業務員竟然賣贏銀行
今年前九月有三種保單是業務員賣贏銀行。據壽險公會19日公布，今年1到9月，保單複雜度相對較高的意外險與健康險（A&H），壽險公司業務員與保經代業務員共賣299億元，占所有A&H業績的98.7％，另外一款保單是個人年金，尤其是利變年金，今年前9月業務員銷售195億元，大勝銀行的114億元。今年前9月壽險新契約保費7,024億元，比去年同期衰退29.5％，其中銀行通路衰退幅度最大。銀行挾客戶金流賣保單，一向以壓倒性業績狂勝傳統業務員通路，但今年因為新冠肺炎疫情，客戶到銀行機率下降，再加上利率下降，下半年又要推動死亡保障門檻，銀行前9月賣保單業績衰退，據壽險公會統計，前9月近3,578億元，較去年同期少賣了近2千億元，衰退幅度達35％；而今年前9月銀行通路占所有新契約保費的50.9％左右，比去年同期的55.4％，比重下降。銀行今年前9月主要還是利變壽險銷售最佳，另外就是今年流行躉繳月配息類全委投資型保單，也是銀行的強項，據壽險公會統計，個人壽險部分，銀行銷售2,053億元，占率52％，即略高於壽險公司業務員加計傳統保經代的業績；另外在投資型保單上，前9月銀行賣約1,404億元，占率近6成，就明顯比業務員通路銷售量大，但主要差別在外商壽險的投資型保單，多以銀行為銷售通路。壽險公司業務員前9月貢獻業績2,783億元，比去年同期衰退24.6％，略小於整體新契約的衰退幅度，主要也是業務員轉攻分期繳保單，業績會比過去躉繳保費少，但佣金收入未必減少；其中壽險業務員前9月也銷售了1,507億元的個人壽險保單，投資型保單亦有758億元，國泰人壽的業務員即銷售不少投資型保單。更重要的是在A&H商品上，銀行通路根本沒有介入，都是業務員的天下，壽險公司業務員銷 售約249億元，占率82％，保經代則有近51億元，亦占近17％，且這類保單獎酬亦不低。另外在個人年金險上，也是業務員業績明顯高於銀行，壽險公司業務員有167億元左右，傳統保代28億元，合計占63％以上，主要是南山人壽、富邦人壽銷售量較大。
美元疲弱 這檔產品賣到夯
壽險新契約保費前八月衰退逾30％、境外基金規模到8月底也略減2.5％，但同一時間，美元計價保單及美元計價基金卻逆勢成長，表現「一枝獨秀」。金融業者表示，主要是美國經濟及股市前景仍看好，利率相較新台幣為高，且這波新台幣強勢，民眾拿強勢新台幣兌換弱勢美元，來進行投資或投保，有機會同時賺取利差及匯差。投信業者表示，隨著新台幣持續強勢，加上銀行定存利率過低，許多手中握有外幣（尤其美元）資產的投資人，都透過以原幣別直接投資基金以尋求較高收益率，預期將隨強勢台幣走勢持續至今年底，整體美元計價的基金規模可望再創新高。壽險業者分析，美元利變壽險6～7年期滿的內部報酬率（IRR）仍有2％以上，加上高保額折扣，甚至可拉高到2.3～2.4％，在低利率環境中，仍算是具有吸引力。同時新台幣對美元匯價在28～29元時，不少民眾更願意拿新台幣兌換美元辦理投保，中長期來看，若對美元匯價回到30～31元，還有匯兌利益可期待，再加上保戶投保美元保單，壽險公司就沒有避險壓力，估計第四季美元保單依舊是最夯商品。
搶著躉繳也要買到 就這一種保單攻下壽險半壁江山
壽險保單進入銷售的全新戰局。因利率走低、新台幣走強，七成以上壽險公司8月銷售第一名均為美元保單，且多為躉繳、高宣告利率的美元保單，估計整體8月份的美元保單占比已攻下半壁江山，高達55～60％。壽險保單7月1日起全面改款，主要是責任準備金利率下調，新台幣降1碼（0.25百分比），美元降2碼，另增加死亡保障門檻，即依不同年齡應有一定的死亡保額。對於國人愛買的儲蓄險來說，就是內部報酬率（IRR）下降，再加上壽險業進入接軌保險會計IFRS17、新清償能力ICS2.0的戰備位置，經此調整，再大量用高利或高佣金吸金的業者，就會被金管會盯上。因此下半年壽險公司明顯「收歛」許多，7月份因有6月停售效應遞延保費，尚不明顯，更能真實反應下半年實際銷售情況的8月份，單月新契約保費僅約580億元，創下90個月來的新低，其中主要撐盤的保單，就是美元利變保單及類全委投資型保單。進一步分析主要壽險公司8月銷售第一名的傳統保單，幾乎都由美元利變保單掛帥，只有六家公司因為新契約保單的規模較小，8月第一名保單為失能險、房貸壽險，其餘16家非投資型業者的第一名保單，都是美元利變保單。值得注意的是，包括富邦、南山、新光、中國及台灣等大型壽險公司，都是躉繳、較高宣告利率，且多在銀行通路銷售的美元利變壽險或年金，宣告利率介於2.9～2.99％之間，第七年IRR大約是2.2～2.4％之間，相較於美元定存，美元利變保單對想累積資產保戶來說，仍是有一定的競爭力。除宣告利率較高外，新台幣相對強勢，對美元匯價約在29元附近，讓保戶更願意以美元投保，未來七年後若新台幣兌美元匯價回到30元，甚至31元，保戶還有匯兌利益可期待。不過這些躉繳美元利變保單銷量，明顯小於上半年，最熱賣的7月及8月一張保單約銷售36億元，其次約20億元，大部分都還在10億元上下，比過去單張保單一個月就可以賣40～50億元，力道明顯減弱。
百億神單再現！ 新光人壽一張美元利變險賣贏同業
追不到了。新光人壽6月業務員競賽月，加上停售效益顯現，其一張美元利變終身還本險，靠著宣告利率2.9％、六年期繳費年還本率1.9％，及六年期滿可有望有現金增值回饋金等訴求，一個月賣近54億元，成為6月銷售最佳的保單，也讓新壽上半年出現一張百億「神單」。新壽2019年也靠同類型保單，一張就吸金339億元，且單月曾賣逾80億元，2020年雖然保單預定利率下降一碼（0.25百分點），但宣告利率年初還有3.3％，且市場評估保單附加費用率猶勝去年，但前5月銷售47億元，並未受到市場矚目，一直到6月才真正發威，催生出壽險業2020年第一張百億元神單（富邦人壽上半年百億元保單鑫鑽年年是2019年底停售，保費遞延到今年）。新壽這張年年還本的美元利變終身壽險，因為每年配息率1.35~1.9％（依繳費年期不同），再加上宣告利率若高於保單預定利率，從第七年開始，即有現金增值回饋金，等於每年還本率可上看2.6％以上；再加上7月1日之後，美元保單責任準備金利率還要降2碼，6月即出現保單停售效應，新壽這張美利金鑽單月即賣近54億元，上半年合計約101億元，成為上半年神單。其餘壽險公司，如國泰人壽亦有一張美元利變壽險，6月就銷售40億元左右，上半年賣約94億多元，但無法跨過百億元門檻，富邦人壽是去年底停售的鑫鑽年年新台幣還本終身壽險，遞延到今年的保費有106億元，其餘保單都不到50億元，南山人壽上半年銷售最好的也是美元利變壽險，有85億元。中國人壽也是美變利變壽險賣最佳，第一名保單有84億元，台灣人壽也有一張保單差一點就是百億神單，但因為6月未展現停售效益，只賣8~9億元，上半年最終只賣了近95億元，成為今年上半年第二名的保單。
首季壽險唯一「百億神單」 想買已經遲了業者也不敢賣
今年首季壽險「百億神單」只有一張，而且可怕的是這張保單2019年底就停售了。這張賣九個月，保費可以挺住一年的神單，即富邦人壽的鑫鑽年年還本終身險，從去年4月開賣，九個月就銷售214億元左右，是去年排名全市場銷量第四大的神單，停售後遞延到2020年的保費居然撐了一季，且還有105億元，再度拿下首季百億神單第一名。壽險市場今年可說是「清冷」，首季新契約保費2,535億元，較去年同期少了1,364億元的保費，衰退35％左右，直接墜入懸崖，主要是今年責任準備金預定利率已先降1碼（0.25百分點），保單本來就不如去年賣相好，又遇上新冠肺炎，資本市場波動大，保戶對投資型保單觀望，首季才賣了821億元，衰退25％。利變壽險宣告利率亦「普普」，前三月銷售1,098億元，去年首季是賣2,317億元，衰退幅度近53％。但固定利率的傳統壽險今年首季新契約保費378億元，比去年同期多出163億元，成長近76％，是今年壽險市場上唯一展現二位數成長實力的保單類型。378億元新契約保費中，富邦人壽就占137億元，是第一大，其中繳費六年、年年還本的鑫鑽年年就有105億元，這張訴求繳費期間1.5％還本，繳費期滿是年年以保險金額的5.2％還本，10年內部報酬率逾1.8％，吸引不少高資產保守型保戶投保，因為民眾覺得10年後，銀行定存利率也未必真的能到1.8％，且每年有複利效果，先投保先賺比銀行定存更高的利率。壽險業停售效應後，保費通常都會遞延到下個月或下下個月，因為停售前保單大量湧進，核保及入帳速度會稍慢一點，所以常見12月的停售效應，保費遞延到可撐住隔年1月的業績，而富邦人壽這張神單，去年底停售，保費一路遞延到今年3月還有近13億元入帳，首季共有105億元的保費，繼續拿下今年首季銷售第一名的保單。而首季固定利率的傳統壽險新契約保費第二名，是中華郵政有近55億元，中華郵政亦是以六年繳費「零存整付型」保單為主力，第三名是國泰人壽有50億元，同樣也是有張六年期繳費的新台幣還本險賣了近27億元，美元還本險亦有近9億元，代表首季保戶又重新覺得「還是固定利率」安全、零存整付亦是不錯的選擇。國壽4月底亦再接再厲推出美元六年繳費、年年還本的美元終身壽險，繳費期間是以年應繳保費的2.15％還本，第七年開始是以13.3％還本，到第六年保單解約的現金價值就超過總繳保費，且還不含已領取的還本金，這張保單訴求要保戶長期投保，年年還本率是總繳保費的2.2％，算是微利時代中相對高的利率。