台積電權重
」 ETF
電子股2日熄火 台股盤中跌逾150點唯營建股多檔亮燈
美國聯準會最新宣布利率按兵不動，加上超微、美超微財測不夠強，引發美國半導體與AI族群出現賣壓，美股1日跌多漲少，台股2日開盤以20360.67點開出，隨後下跌百點，最低跌到20237.62點，權值股和AI股都熄火，反倒是營建股有多檔飆出亮燈漲停，航空觀光股也相對強勢。5月1日為勞動節休市一天，但金管會在4月30日證實，台股加權指數因台積電(2330)權重超過3成已滿46天，達到美國商品期貨交易委員會 (CFTC)「窄基指數」的標準，將被撤銷交易許可，美國境內投資人包括散戶及法人皆不得交易大小台指期，金管會證期局副局長黃厚銘表示，外資集團仍可透過其他地區子公司來台交易所以「影響有限」。金管會表示，台灣的外資交易人中，九成來自新加坡、香港和英國，境內美系外資僅占0.7%。但回顧2021年，也曾發生台積電權重過高，被歸類為窄基指數後，台積電長達一年半遭外資賣超，當時大盤也從16571點跌至12856點。台積電、鴻海(2317)在2日股價相對低迷，維持小跌在1.5%左右，電子五哥分別有1到2%的跌幅，反倒是觀光、航空股一片亮紅，超市量販等內需概念股也是一片漲聲，營建股更是多家亮燈漲停，像是遠雄（5522）漲停在80.6元、鄉林（5531）13.45元，皇昌（2543）54.3元、隆大（5519）52元，大將（1453）25.05元，上曜（1316）22.3元等。
看CES選股2／這一大亮點成就AI終端！ 台股電子供應鏈受惠前提「這個不能差」
延續2023年AI浪潮，今年CES中四千多家廠商端上的AI應用商品，可說是百花齊放，「今年的CES可以有一個註解，即是『規格提升』，尤其是結合ChatGPT。」群益創新科技基金經理人杜欣霈告訴CTWANT記者。多位經理人及理財達人觀察，從WiFi、面板、電池、鏡頭到半導體等台廠供應鏈均可受惠，「前提是經濟不能變差！」「三大晶片廠輝達、超微、英特爾，分別在新顯示卡提高效能2倍、桌上電腦處理器、AI PC運算解決方案等，在CES展前、展中都提出說明與示範，也就是讓我們看到應用在車用、手機、電腦上的功能規格拉高。」杜欣霈說，「AI是一個形容詞，譬如說，晶片應用電腦就是提升到電競規格。」「此外，我覺得今年的CES展週邊商品的最大亮點，就是WiFi。」杜欣霈說，「WiFi效能已經從WiFi5到WiFi6、WiFi7，連跳二級，就可以繼續觀察到今年下半年的終端市場的成長表現」，「為了完成AI應用面終端，今年的WiFi會是很重要契機。」2024年CES展亮點中，友達展示面板規格提升。（圖／友達提供）CES展另一大規格提升亮點是「面板、電池、鏡頭」，杜欣霈分析，面板雙虎友達、群創在LED面板的升級、多屏顯示，強大的晶片帶來的功耗則也需要電池續航力升級，從而觀察到電源管理、記憶體、散熱等周邊電子零組件。「半導體還是『重中之重』，從台積電、聯發科、華邦電、南亞科、大立光、博通，到ODM電子五哥（廣達、仁寶、緯創、英業達、和碩）、來頡、群光、群電、台達電、光寶科等，都是延續美股晶片廠到雲端的上中下游台廠供應鏈電子業重要廠商。」杜欣霈說， 「當然，前提是經濟不能差！歐美若能軟著陸，整體台股一定會受惠AI產業的發展。」杜欣霈說。此外，永豐美國基金經理人周彥名也提醒，「停止升息、降息等，仍是影響選股的一大關鍵，當降息號角一吹，有成長性、技術性的科技股及包含此類的科技成分的ETF，預估都有會很好的表現。」理財達人雨果則告訴CTWANT記者，「2023年，AI人工智慧概念股漲了一波，相關硬體生產商股價都大幅成長，AI應用層面尚未成熟，未來幾年有機會在持續擴大，有更多其他產業納入AI相關應用，還是有很好的投資機會，需要有耐心做長期投資。」群益創新科技基金經理人杜欣霈認為，2024年台股科技股為正面走向趨勢。（圖／Apple、群益投信提供）至於半導體產業，2023年庫存去化不少，雨果認為，「今年應有機會恢復需求成長動能，例如台積電的車用半導體與AI晶片需求，可望有明顯的業績成長，AI相關的高階伺服器也可注意。」若想要投資半導體產業，又不敢單壓一檔個股？「我會考慮台積電含量高的ETF，譬如，台積電權重佔了46％的元大台灣50（0050），或台股半導體ETF，例如中信關鍵半導體（00891）與富邦台灣半導體（00892）。」雨果分享自己的觀察。「雖然這兩檔半導體ETF台積電權重只有18％與24％，但涵蓋其他半導體相關公司，包括聯發科、日月光、聯電、創意、瑞昱等。」雨果告訴記者，他專注於「指數型」投資原則，這樣就不怕挑錯公司。而在台股ETF中，連結科技的海外ETF，像是統一FANG+ ETF（00757）在2024年以來的規模、受益人數都有雙位數成長；國泰費城半導體（00830）、富邦NASDAQ（00662）、永豐美國500大（00858）、永豐美國科技（00886）等在規模上也都有成長。看CES選股
現在買ETF好入場嗎？先來看懂2020股票ETF前十強 最賺的逾四成
疫情未能澆熄全球股市多頭氣焰，美國科技類股尤其強勢，好表現同步反映在國內股票ETF上。據統計，2020年表現最佳的前十強ETF股票基金，八檔都是科技型相關ETF，只有兩檔為陸股相關ETF；其中前五強報酬率均超過四成，表現最佳的是聚焦美國尖牙股的統一FANG+ETF，報酬率高達91.1％。檢視2020年國內原型股票ETF績效表現，可發現鎖定科技產業的ETF表現最出色，包括統一NYSEFANG+ETF、富邦台灣科技指數、富邦深証100、國泰美國費城半導體、群益深証中小板前五強基金，報酬率都在四成以上，五到十名更全數為科技產業相關ETF囊括元大全球人工智慧ETF、國泰趨勢ETF傘型之納斯達克全球人工智慧及機器人等基金。2021開年以來，科技類ETF持續發威。專家表示，以1月21日台股大漲當日為例，台積電權重占比高達74％的富邦科技ETF，與聚焦美國尖牙股的統一FANG+ETF，當天績效甚至超越部分正向二倍的ETF，表現強勢。投信法人分析，2021年台美的科技產業可望持續成長，尤其高速運算、5G相關、Wi-Fi 6及ABF載板等，長線利多可望發酵。5G技術快速發展下，Wi-Fi 6成為新一代連接技術指標，預期需求在2021年將呈倍數成長，相關企業可望迎接高速成長，有利科技類股持續吸金。統一FANG+ ETF經理人袁永騰分析，美國總統拜登雖支持對大型科技公司，實施更嚴格的反壟斷監管和網路隱私規範，但「獲利能力」才是推動股價能否持續增長的最關鍵因素。市場預估，NYSE FANG+尖牙指數未來三年獲利年均複合成長率估近25％，優於市場主要指數。除科技產業，陸股也是投信法人普遍看好的市場，主因大陸抗疫防疫效果佳，經濟迅速反彈，2020年GDP年增2.3％，優於預期，為全球主要經濟體中唯一正成長國家，預期在基本面、政策面利多加持下，樂觀看待A股牛年走勢。
封關前一波賣壓？抱股過年or逢低買進 專家這樣看
台股封關倒數三周，是否抱股過年，哪些個股值得抱股？成為投資人近期的熱門話題。康和證券投資總監廖繼弘、德信證券自營部副總吳文彬給出封關前交戰守則，即是漲破萬六、跌破月線及前高14,427點則降低持股；至於抱股的標的，建議以晶圓代工台積電、電動車鴻海、5G聯發科相關的個股及ETF為主。台股2月5日即將封關，直到2月17日新春開紅盤止，將有長達七個交易日休市，由於15日一度挑戰萬六後未果並爆量留下長黑K棒，封關前的台股表現頗受投資人關注，是否抱股過年的討論也提前引燃。吳文彬表示，美股技術型態強勢、資金寬鬆，20日美國總統當選人拜登上任，新政府延續川普的偏多心態明顯，美股後市展望無虞。同時，弱勢美元持續加上聯準會（Fed）主席鮑爾表態2023年前不會升息，在美股未有重大利空出現前，建議投資人續抱台股。廖繼弘則說，台股15日衝高萬六時，所有技術指標顯示過熱而出現壓回，尾盤降溫至15,600點，此時台股已安全許多，且基於日、周及月指標高檔鈍化，將會再攻一波，看好半導體、5G、電動車及伺服器相關題材。但廖繼弘也提醒投資人，封關前台股指數如果又攻至萬六，建議降低部位。吳文彬則給出三大參考建議，第一、台股是否在封關前守住2020年12月9日最高點14,427點及月線。第二、成交量不能再爆出4,500億元警示大量。第三為丙種開始收回資金，預計未來兩周為高峰期，若封關前最後一周從2月1日開始，台股符合第一及第二條件，建議投資人可抱股過年。吳文彬還說，投資布局可考慮台積電比重偏高的ETF，如富邦科技這檔ETF的台積電權重達72％；最老牌的元大台灣50（0050）及國泰台灣5G+（00881）等也可留意，此外，以鴻海為首的電動車相關供應鏈也值得參考。永豐投顧總經理李學詩認為，台股漲幅已大，許多壽險、產險或銀行等金融機構，會先行獲利了結來保持績效，另外，丙種資金交易的主力也會規避長假風險及利息成本，預計封關前會有賣壓，主力色彩濃厚的個股不建議抱股過年；但晶圓代工及5G概念股，因長線看好，可抱股過年，甚至在封關賣壓湧現時，可考慮逢低買進。
就買台積電4／整張50萬買不下手甭慌 可定期定額零股or買黑不買紅來回操作
目前盤中零股交易以權王台積電居冠，ＥＴＦ「國泰台灣５Ｇ＋」（00881）零股的買氣也往上衝，這與５Ｇ、配息題材及台積電十二月十七日除息有關，顯見股民對於「入主台積電最輕鬆、最低價」的投資術相當捧場。至於「穩健型」小資族如何買進股價已飆破五百元的台積電等龍頭產業？台新投顧副總經理黃文清黃文清表示，小資族可定期定額買零股。資深證期分析師李全順認為，台積電股價突破500元大關，很多投資人買不下手，可以考慮盤中買台積電零股，或者「短線價差操作，買黑不買紅，逢反彈就出清持股，來回操作」。國票證券投資顧問研究員陳靖元進一步分析，今年度十月二十六日盤中零股交易上線，過往投資投資高價股價受到資金規模的限制，然而盤中零股交易上線後就限低高價股的投資門檻，台積電就是一個很好的例子。目前台積電股價五百多元，若是購買整張就要五十萬元左右，非常不利小資族的參與，不過在零股交易時，小資就可以用十股或一百股為單位入場，另外也可以小單位分批進場，讓操作上不致因一次的進場，而限制部位的彈性。國泰投信投資顧問楊正豪則說，台灣護國神山台積電買一張需要五十萬，不是一般投資人可以拿來持續買進的，事實上投資人可以透過一些ETF，當中包較高的台積電權重，輕鬆投資。比如說目前新上市的國泰台灣5G+ ETF（00881），掛牌價15元，對於小資族而言，是更容易入手的選擇方式，或者也可參考一些其他台灣的科技股ETF，可以有同樣的效果。