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國人存款多少才退休？最新調查1348萬元 逾五成理財靠「它」
中華經濟研究院與富邦投信最新的國人退休調查發現，每年發表的「國人安心樂活享退」從2017年至今，今年調查結果發現國人仰賴政府退休金的程度略為降低，退休儲蓄與投資逐漸受到重視，但退休規劃準備度仍不足。近年來國人愈來愈重視退休的「自主性」，因此個人儲蓄占退休金來源的占比逐年提高。而在運用的投資工具上，ETF在年輕族群大舉加入下快速竄升，不論是已退休或未退休族群，投資比重都大幅攀高，且配息型ETF投資熱度持續升溫，其中季配型ETF運用的占比居冠，幾乎是月配型的兩倍。2024年的調查報告6日出爐，國人對退休金的收入多數仍依賴政府退休金。尤其已退休族群有59.6%靠政府退休金；而未退休族群退休準備收入來源是個人儲蓄占比62.7%，但其次就是政府退休金占了53.5%。已退休族群認為理想可安心退休的存款為1057萬元，但受訪者平均實際累積的存款686萬元，兩者差距371萬元；未退休族群認為理想可安心退休的存款為1348萬元，但平均實際累積的存款324萬元，缺口高達1024萬元。根據2017～2024年調查結果顯示，未退休族群運用ETF的投資比例，從1.96％大幅擴增至55.7％，其中年輕族群在ETF投資比重的成長最高，特別是24歲以下有將近7成是近一年才開始投資ETF，足見近一年ETF投資已蔚為風潮，成為年輕族群新寵。
投資「減碳」術1／明年進入碳有價時代！ ESG主題ETF這樣選碳排大戶
台灣2025年進入碳有價時代，迎接2026年碳費正式徵收，衝擊上市櫃企業營運，「成本增加即是獲利減項」，數百萬ETF投資族如何布局？目前市場共有17檔有ESG主題的股債ETF，其中8檔為去年及今年上架。CTWANT採訪投信投資長、基金經理，投資人高度關注兼具高股息、低碳因子，為ESG ETF商品成份股的主要選擇邏輯。全台碳排量超過2.5萬噸被列管的302家公司、553家廠區，包括141家為上市櫃公司，已完成2023年溫室氣體盤查登錄及查驗。依環境部公布，前十大排碳企業包括台積電、中鋼、台塑、日月光、大立光等為台股前五十大權值股，碳排大戶將在2026年5月開始繳納首筆碳費，一般費率每噸碳300元，若採優惠費率B的100元計算，預估2026年總計可徵收到60億元。「加徵碳費即是增加成本，為企業獲利的減項。」群益基金經理人邱郁茹接受CTWANT記者採訪時指出，「ESG已非是口號，發展是長遠的。」一語解釋了這兩年來ESG（環境、社會、公司治理），成了ETF市場新顯學的關鍵。ESG主題ETF於台股發行上市已有7年歷史。右二為富邦基金經理人溫芳儀在富邦悍將主題日開球。（圖／富邦投信提供）CTWANT調查，以台灣2003年發行的第一檔ETF元大台灣50（0050）及2012年成立的富邦台50（006208）來看，皆追蹤台灣50指數，即被動鎖定前50大權值股為成分股；觀察0050成分股占比權重最高的為台積電56.7％，日月光投控1.21％、中鋼0.58％、大立光0.55％、台塑0.39％等。直到2017年5月富邦公司治理ETF（00692）掛牌上市，為台灣市場上最早發行的首檔ESG主題ETF，瞄準「永續、公司治理」等企業，追蹤臺灣證券交易所公司治理100指數，成分股也是以台積電占比49.09％最高，日月光投控1.31％、台塑化0.99％、台塑0.67％等。隨去年台灣碳有價政策拍板，ESG ETF再進階版「低排碳企業」，例如群益台ESG低碳50（00923）追蹤臺灣ESG低碳50指數，成分股占比最高的也是台積電31.35％，日月光投控則為6.24％。CTWANT記者整理迄今台股ETF基金名稱含有公司治理、永續、ESG等字樣總共有17檔，包括債券5檔；其中，又以2020年7月發行的國泰永續高股息ETF（00878）的規模超過3470.93億元、受益人數超過146萬人增長最大，為全台最大ESG、高股息基金。全球「淨零排碳」企業趨勢不變，我國明年進入到碳有價時代，年排放量2.5頓以上企業將在明年5月完成前一年度碳盤查登錄，作為2026年開徵依據。第一批徵收對象包含鋼鐵、水泥、電力、半導體業等製造業，推估徵收對象約為500家工廠，也包括台股五十大權值股中的企業，且部分也在這些ETF成分股中的話，接下來會受到甚麼影響？國泰投信董事長張錫表示，ESG主題ETF為市值型會投資前五十大權值股，像是台泥、台塑等碳排大戶也是積極轉型做減碳改善，且像是台積電、鴻海等因應蘋果等客戶要求的淨零努力有「以大帶小」串起供應鏈一起做淨零的示範與社會責任，要走到淨零是一個過程有時間性，因此在成分股篩選中並非排除獲利佳的碳排大戶，反而更加看重其在ESG上的努力。富邦基金經理人温芳儀表示， 重點就是在於指數篩選邏輯原本就沒有包含碳排相關，但台積電、日月光投控等都是上市公司最近一年公司治理評鑑結果前20％在ESG表現相對優秀的前段班學生。2026年起選股邏輯將從「公司治理評鑑」轉型為「ESG評鑑」，前者為10年前由金管會、證交所開始辦理第一屆公司治理評鑑迄今十屆，共評鑑四大構面「維護股東權益及平等對待股東」、「強化董事會結構與運作」、「提升資訊透明度」及「落實企業社會責任」，公布所有上市櫃公司排名；現隨著國際趨勢關注「環境、社會、公司治理」而轉型為ESG評鑑。以今年表現跑贏同類型ETF的富邦公司治理（00692）成分股為例，兩年後除採用公司治理評鑑前20％優等生外，會再加上ESG選股條件，挑選出永續且具發展潛力的優良企業，其報酬亦顯現在基金的績效表現上。至於國泰永續高股息ETF（00878）為國內第一檔結合ESG+高股息的ETF，國泰投信基金經理人游日傑表示，當時團隊觀察到原本國內永續主題投資商品的數量及規模並不大，難免有所謂曲高和寡的現象，思考如何讓永續概念較易被投資人看到、了解並接受，便結合環境永續概念，並加上國人相對偏好高股息內涵，因此讓更多投資人可以開始接觸並關注永續投資理念。00878追蹤「MSCI臺灣ESG永續高股息精選30指數」，會依據企業股利分數、ESG評級等綜合考量，而各產業有其碳排放量的固有水準，無法簡單以碳排放量高低去衡量好壞。故ESG的衡量是依不同產業中各公司是否有相對同業更合宜的減碳、環保舉措，以及管理供應鏈碳排放及製造流程的碳管理優劣，來評分其ESG評級高低。進一步觀察00878的30檔成分股，有六成電子、二成金融和傳產等，個股占比權重3～4％分散，最高的聯發科4.99％，日月光投控占比3.64％，還有七家金控股、一家銀行股等；未納入台積電並非因其為碳排大戶而排除，而是考量該檔ETF的特色需兼具高配息率所致。
14家金控10月營收出爐 富邦金EPS達9.27元奪冠
14家金控10月自結財報皆出爐，富邦金拿下金控獲利王，單月與前十月獲利皆創下歷年新高，每股稅後盈餘EPS為9.27元；國泰金EPS為7.13元，獲利數據則創歷史次高；中信金EPS則為3.20元；元大金、兆豐金的EPS超過2元；凱基金則較去年同期成長64％。富邦金控2024年10月自結合併稅前淨利107.3億元、稅後淨利91.0億元，單月獲利創下歷年10月新高；累計今年前10月合併稅前淨利1,472.3億元、稅後淨利1,302.9億元，為歷年前10月次高紀錄，每股稅後盈餘EPS為9.27元。子公司富邦人壽、台北富邦銀行、富邦證券單月獲利亦創歷年10月新高紀錄，台北富邦銀行、富邦證券累計前10月獲利皆續創歷年同期新高。富邦投信董事會11日通過吸收合併日盛投信案，將以現金對價吸收合併日盛投信，預估每股合併對價介於新台幣46.23元至52.42元間，預估合併價金總金額介於18.03億元至20.44億元間。今日日盛投信董事會也同步通過本合併案，本案為雙方合意併購，並將於取得主管機關核准後訂定合併基準日，預計2025年完成合併後將以富邦投信為存續公司，日盛投信為消滅公司。富邦人壽2024年10月稅後淨利為57.7億元，累計前10月稅後淨利為837.2億元，分別較去年同期成長293％及88％，創下歷年單10月最高及歷年前10月第二高紀錄。台北富邦銀行2024年10月稅後淨利22.1億元，今年以來每月單月獲利皆較去年同期成長，累計前10月稅後淨利273.1億元，較去年同期成長23％，續創歷史新高，主要來自銀行存放款基盤擴大，保險、基金及結構型商品帶動財富管理銷售動能上升，海外消費需求強勁帶動信用卡簽帳金額成長，利息淨收益及手續費淨收益分別較去年同期成長9％及39％，整體營收較去年同期成長17％。國泰金控 2024年10月稅後淨利54.4億元，累計稅後淨利1,086.4億元，EPS達7.13元，累計稅後淨利及EPS皆創歷史次高紀錄。今年以來各子公司核心業務動能強健，獲利表現亮眼，子公司國泰世華銀行、國泰產險、國泰證券及國泰投信累計稅後淨利皆創歷史新高紀錄，國泰人壽累計稅後淨利創歷年次高。國泰人壽單月避險成本較高影響獲利：10月稅前淨利2.2億元，稅後淨利20.4億元，累計稅後淨利693.5億元，續創同期歷史次高。本月獲利下滑，主因台幣單月表現強於其他亞幣，壓抑一籃子貨幣操作表現，致單月避險成本較高。國泰世華獲利續創歷史新高：國泰世華銀行10月稅後淨利29.7億元，累計稅後淨利342.2億元，年成長23％。受惠央行升息及放款動能強勁，並優化外幣存款結構，提升台幣存款佔比，有效控制資金成本，累計淨利息收入達雙位數成長；財富管理動能強勁，信用卡海外簽帳金額增加，累計淨手續費收入年成長逾3成。主力信用卡產品CUBE卡累計流通卡數逾600萬張，動卡率亦表現良好。中信8日公告2024年10月份自結盈餘，10月份單月稅後盈餘為47.40億元，累計前十月合併稅後盈餘633.89億元，已超越去年全年獲利。每股稅後盈餘（EPS）為3.20元，亦創歷史新高。同時，中國信託金控雙引擎中國信託商業銀行及台灣人壽累計前十月稅後淨利亦創下歷年同期最高及次高。
攔截詐團金流2／中年父誤信LINE投資群遭騙200萬離世 前檢察官憤而發起防詐AI專案
富邦金控副董事長曾銘宗擔任金管會主委期間，曾接到歹徒來電說「爸，我被人綁……你兒子在我手上準備贖款……」嚇得曾聽了冒一身冷汗，趕緊打電話給兒子「幸好兒子很快地接了我的電話，根本沒這回事，但對方的聲音真的好像我兒呀！」曾銘宗數年後重提往事，臉上仍有些驚恐，餘悸猶存。類似曾銘宗的親身經歷，層出不窮。2023年全年「民眾被詐騙」金額則高達89.44億元，受理報案的共達37823件，然這數字還未包含沒有去報案的黑數金額，以去年警方攔阻及銀行圈存止扣詐騙金額共達93.79億元來看，明顯超出報案金額。根據我國刑事警察局統計，2024年1～6月的受理詐欺報警案件達19662件，財損金額達52.31億元；常見詐騙案件前三大為「投資詐欺、假網拍（含一般購物）、解除分期付款（ATM）」。防詐及打詐，也成了舉國重要工作。數位發展部政務次長林宜敬8月14日出席「鷹眼識詐聯盟成果發表會」時憂心地說，「光看去年被詐走高達89多億元的鉅額來看，詐騙集團有這麼多資金可以增設詐騙科技設備、人員等軟硬體升級，我們現在打詐很關鍵的是打科技戰，比技術；在網路上登廣告的也要開始實名制，沒有模糊灰色地帶。」CTWANT記者調查，目前公私部門聯手出擊打詐，從多家銀行耗資導入AI科技技術，線上線下成立打詐小組，全國銀行行員建立堵詐關懷客戶SOP，財金公司與銀行界成立的「約轉戶灰名單」通報平台，再到「國家級」鷹眼識詐聯盟24小時巡航異常帳戶，與檢警合作的「雷霆專案」、「國泰盾」等，大數據資料分析，預先管制異常帳戶、阻斷詐騙金流，打詐成全民運動。銀行界總動員全力與警方合作打詐，臨櫃有行員給予關懷提示，線下還透過AI科技技術巡查與勾稽異常金流進出帳戶。（圖／台北富邦銀行提供）其中，又以35家銀行加入的「鷹眼識詐聯盟」規模最大，其核心AI科技技術「鷹眼識詐模型」為北富銀於2021年底建立，富邦金於2022年以此提出「金融安全數位轉型藍圖」，洗錢防制辦公室檢察官出身的蔡佩玲，正好加入富邦金，她以金融安全部主管副總身分發起鷹眼防詐專案。蔡佩玲提起防詐，語氣柔和的告訴CTWANT記者一段故事，「我永遠記得那次接到警方通知去相驗時，看到這位爸爸冰冷身體，身旁等候妻女神情是多麼悲戚。」這個家庭一家四口住在不到16坪屋子裡，父親想讓家人過更好生活，在網路上看到有投資機會，即向親友、銀行貸款籌到200多萬元，匯款之後，沒幾天，邀請他投資的對方line與line群組，瞬間消失，而他也萬念俱灰地結束自己的生命做無言控訴。富邦金推動「金融安全數位轉型藍圖」進行迄今逾1年半，首先即可看到「廣納多元科技應用」策略下，北富銀、富邦證券、富邦投信及富邦人壽先後導入RPA流程機器人；北富銀並在疑似洗錢交易監控作業導入AI，建立「eAML模型」獵鷹模型，藉由AI機器自動學習功能，大幅降減假警報率，假警報於第一階段測試即降低45％，並計畫於主管機關同意後，取代既有洗防系統。如今「鷹眼識詐聯盟」在警示帳戶的預先管控比率上，以今年上半年成績來看，已有5家聯盟銀行的月平均預先管控比率落在50％以上，其中有銀行最高可達80％，7家則落在30％～50％。透過AI的學習，此模型判斷異常帳戶準確率較人工提升559倍並可減少人工作業達99％。「鷹眼識詐AI攔阻的不是數字，而是一條條生命，一個個家庭。」蔡佩玲說，今年9月起，鷹眼識詐聯盟銀行將開啟線上線下的「全台鷹眼識詐」防詐宣導活動，因應《打詐專法》實施，聯盟間將有直接異常帳戶的警示訊息交換，啟動預控措施「鷹眼照會機制」；並透過聯合學習等新科技的運用，訓練防詐模型以因應新的犯罪手法，建立國家級鷹眼模型。「鷹眼識詐聯盟」包括台銀、土銀、上海銀、北富銀、國泰世華銀、兆豐銀、全國農業金庫、王道銀、樂天網銀等共35家金融機構。（圖／黃鵬杰攝）
台股懼高症1／AI群族「漲多不敢買」 空手族可靠一招跟「息高ETF」
台股頻創新高，今年最高已上漲6460點，在7月11來到24390點，台積電股價破千逼近1010元之際，上周台股數度出現「大怒神」震盪五、六百點，交易量放大，廣大股民居高思危。怕追高被套牢投資人下半年該如何參與台股？CTWANT記者採訪多家法人，建議布局配息型ETF、債券ETF降低投資風險波動。台股今年以來的強勁表現，從2023年底的17930.81點上漲到今年目前最高點、7月11日的24390.03點，漲了6460點，12日收盤則為23,916.93點，失守二萬四千點，單是上半年漲了30％大於去年一整年的26.8％，在全球股市中僅次於美股費城半導體指數。 元大投信分析，台股上半年漲勢稱冠亞股，主因電子權值股高度受惠AI趨勢，在美國維持基準利率不變的前提下，持續吸引外資回補；目前景氣燈號仍維持黃紅燈，搭配台灣6月PMI指數仍維持擴張，現階段台灣景氣持續加溫，加上第一季上市櫃企業稅後純益年增逾45％，市場主要觀察指標的庫存調整已告一段落，AI應用需求帶動出口表現，有望支持台股繼續挑戰新高。台新基金經理人黃鈺民表示，台股在AI族群帶頭衝之下，加權指數頻創歷史新高，然波段大漲二千點後，面臨逢高獲利了結賣壓，短線震盪幅度將加大。台新投信總經理葉柱均（右）與量化投資部主管黃鈺民看好「永續」、「高息」及「中小型」類股。（圖／報系資料）「市場對於『漲多拉回』有高度警戒，反而更不容易出現大幅度的拉回」「尤其在產業基本面展望良好情形，主要市場風險更多集中在美國總統大選逼近下的不確定性，與兩位候選人在部分政策截然相反的立場導致的類股波動。」富邦投信投資策略師徐翊達告訴CTWANT記者。徐翊達認為，「但在美國聯準會重申預防性降息的保駕護航下，市場流動性仍然充裕，即使出現了政治性影響下的股市波動，長期來說可能更像是買點，而不是賣出的理由。」「股民一個特性都希望股價漲高，但又會有懼高症，長期來看AI趨勢不會變，且現在看來外資沒甚麼買賣，主要是內資出手，投信在大買，加上新發行的ETF發行價10元親民，資金仍流往高股息ETF，既可領息、填息又可賺價差。」群益投信基金經理人謝明志說。據CMoney數據統計，截至6月底為止，22檔高股息ETF今年規模成長約6678億元，整體規模達1.5兆元，受益人數超過635萬人，大眾對於高股息ETF偏好有增無減。至於2024年下半年投資方向，「我會建議以『配息型ETF』為首選，因為預期市場震盪加大，ETF透過一籃子股票投資，可分散風險」另一方面，「透過定期配息增加彈性的現金流，放大投資效益。」黃鈺民說。黃鈺民繼續分析，其中，也可關注「中小型ETF」的屬性，因為當行情回檔修正時，大型股容易成為外資提款機，而中小型股相較於大型股，其股本與市值較小，籌碼也相對集中，將有助於降低波動度；另一方面，中小型股對抗不景氣時具調整的彈性，成長性動能佳。徐翊達則認為，「與科技相關的ETF，我認為仍是投資人首選。」隨蘋果開發者大會宣布了Apple式人工智慧的發展路徑後，市場對年底AI手機換機潮出現高度期待，AI相關需求受惠廠商可能從AI伺服器等往更多的中下游電子零組件廠商擴散，「下半年原有的消費性電子旺季，可能因AI功能的落地，而有掀起更大的需求。」「隨著零組件旺季更旺，預期獲利將從大型與超大型科技向下擴散，在繼續抱緊市值型ETF同時，投資人可趁機開始布局更多中小型股或產業鏈相關ETF。」徐翊達說。黃鈺民也說要「關注科技類ETF」，「AI技術在各領域需求不斷攀升，包括生成式AI、自動駕駛及智慧座艙、智慧家庭、醫療保健、工業自動化等領域，在AI商機大爆發下，帶動高性能及低功耗的晶片需求，掀起台灣IC設計產業另一波成長高峰。」「台灣IC設計股預期下半年後，將成為進入旺季效應的主軸，更進一步，2025年長線的產業趨勢成長動能將延續，建議優先布局聚焦在IC設計公司的台股ETF，例如00947台新臺灣IC設計動能等，藉此掌握一籃子績優IC設計股後市行情。」黃鈺民說。至於要如何克服漲多不敢買的「懼高症」？「唯一解方即是『定期定額』攤提投資成本。」謝明志跟CTWANT記者說，以大家手上可投入股市的資金來看，上半年就是領到年終獎金時較為寬鬆，5月剛繳完綜所稅比較吃緊，接著是上市櫃除息旺季到來，預期股民在7月開始陸續領到利息收入大約4000多億元，「豈會讓錢睡著，即是下半年第三季、第四季的股利資金行情。」
台股懼高症2／降息時程將確定？ 富人砸買「債券ETF」平均額是高股息型一倍
在美國聯準會FED主席鮑威爾連著兩月二度鴿派發言後，市場對9月降息有相當高期待，富邦投顧董事長蕭乾祥據此判讀，預估9月降息一次機率六成，11月、12月第二次降息機率五成。這對從2022年底開始等待降息而提前布局「債券ETF」的股民來說，無異是個好消息。6月底，美國總統大選辯論結束，美國總統拜登坦承「表現不佳，但不會退選」，川普自認是「一大勝利」，使得市場押寶川普勝選增加，同時對美國未來加徵關稅及財政赤字恐加劇通膨、影響降息的憂慮也漸增，美國10年期公債殖利率因而走揚震盪，從6月28日4.342％走高到7月1日的4.478％，4日則降回到4.374％，12日則來到4.225％。富邦投信投資策略師徐翊達表示，儘管美國總統大選提前開始干擾市場，但預期短期內美國10年期國債收益率仍在4％到5％窄幅波動，直到政策方向更明朗為止。事實上，2022年底美國FED暫停升息後，全球市場就在觀望FED何時降息，台灣投資人則前進「債券ETF」提前布局。「當台股衝衝衝，很多股民也是看好降息之後的資本利得賺價差的機會，錢潮也繼續前進到『債券ETF』，還比買高股息的錢放得多。」群益投信基金經理人謝明志說。根據統計，台灣ETF整體規模已破5兆元，其中，債券型ETF規模高達2.5兆元。謝明志以去年底成立的「00937B群益ESG投等債20+」為例，六個月來受益人數達30萬人、規模1800億元，平均每位受益人投資60萬元，今年四月加碼發行的「00919群益台灣精選高息ETF」，兩個多月規模已成長到2200多億元、受益人數達80多萬，平均每位受益人約投資27.5萬元。ETF已是台股一門顯學，整體規模已破5兆元；其中，債券型ETF規模2.5兆元。（圖／記者方萬民攝）然而無論FED鴿派或鷹派放聲，美國始終沒有明確的降息時間，直到今年6月、7月FED主席鮑威爾的數次談話，才讓降息預期更明朗。「今年雖仍有降息1到2次的預期，但對資本利得的影響相對較小，投資人應該把注意力放回債券投資重心『利息收入』」「相對4％到5％的國債產品，投資人也應考量自己的風險承受能力，部分轉往相對更高殖利率、但信用評等較好的投資等級公司債產品上。」徐翊達說。台新基金經理人黃鈺民分析，美國投資級債券是全球規模最大、流動性最佳的債券，A級債券又優於BBB級債券，因為BBB級債券違約風險相對A級債券高，若被降評成非投資等級債，債券會被強迫拋售，導致價格大跌，而A級債券信用品質較高，在景氣循環變化中，能以較低風險參與市場目前較高的殖利率水準。「長天期債券的『存續期間』較長，利率敏感度較高，如果Fed開啟降息循環，價格彈升幅度也較為明顯。」黃鈺民說，元大投信則認為，美債、投資級債券價格在美國連續升息下，來到難得一見相對低點，同時現階段美國聯準會採維持高利率立場，債市的利率風險已大幅降低，未來若經濟數據反覆造成債市短線下跌之際，投資人可評估自身風險承受能力，規劃資金分批進場佈局，透過美債、投資級債ETF作為現金部位替代選項。元大投信分析指出，目前美國20年期公債殖利率約4.6％、長天期投資級債則有接近6％水準，統計2006年及2018年升息結束到降息期間，美國20+年公債指數在當次升息循環最後一次升息至首次降息之間，都上漲11％左右，而首次降息至最後一次降息期間，再分別上漲42％及26％。以「00720B元大投資級公司債」為例，規模1483.62億元，每單位配息0.52元，7月16日除息，目前至7月3日追蹤指數殖利率為5.9％，若未來市場降息預期或聯準會鴿派立場增強，可期待債市的資本利得空間。再看受惠降息利多的長天期債券，以國內首檔「00942B台新美國20年期以上A級公司債券ETF基金」為例，每單位配息0.1元，6月18日除息前的14日收盤價15.78元，換算年化配息率約7.6％。面對降息預期日益明朗，此時小資族如何投入債市？「在債券ETF部分，仍是先看領息效益，且海外利息所得不會課稅，天期長的債券資本利得相對來說較為豐富。」謝明志強調，「對小資族來說，哪裡『息高』往那裏去，但投資股市的報酬率還是優於債市。」
拚搶占小額理財市場 純網銀基金戰開打！
純網銀／傳統銀行基金手續費比較純網銀搶攻小資族理財商機，零手續費成為最大賣點，繼將來銀行推出「富1代理財提案」，申購基金手續費、贖回時的信管費統統零元，引發熱烈迴響後後，LINE Bank也跟進加碼，只要開立基金信託戶，申購、轉換及信託管理費都免了，而且「終身」零元，創下國內銀行買基金全面終身零手續費首例。網銀雙雄這回殺到見骨，小資族是最大贏家。說到「財富管理」四個字，你的想像可能是很華麗的貴賓理財中心，有專屬理財專員為您服務，不過門檻不低，動輒數百萬，甚至億來億去。不過，小資族也有理財需求，況且年輕世代理財喜歡「自己來」，最好是App上就能搞定，若能有手續費優惠就更好了。雙零令號召 開業1個月用戶破萬純網銀的客群多為網路世代，看準小資族的小額理財需求，將來銀行在3月開辦基金銷售業務，就以「雙零」為號召，首波的「富1代理財提案」主打零手續費、零信管費，若滿足活動條件開立信託戶可獲200N點，成為財管會員就有機會月月抽中最高10萬N點，開業1個月即有破萬名「將將粉」加入，相當吸金。交易成本低到破盤 省荷包兼拿好康零手續費有多迷人？舉例來說，同樣一筆投資用資金，若選擇以ETF參與投資市場，因購買、售出ETF各需要支付千分之1.425手續費及證交稅0.3％，等於是買賣一趟下來，要負擔千分之5.85交易成本，但若透過純網銀下單，不只交易成本為零，罕見出現交易成本甚至比ETF更低的破盤價，還有活動好康可拿。除了與傳統銀行做出區隔，在基金交易介面與功能設計上力求簡單清楚，「讓理財變簡單」，投資人可自行透過APP操作，彈指間就能完成理財規畫，將來銀行獨創的「禮物卡」功能，不僅讓親友間贈送禮物卡、寫上祝福話語，還可作為對方第一筆理財啟動金，讓投資成為親友間的共同目標，結伴前行。將來銀行打響「零手續費」第一炮後，LINE Bank也在本月開賣基金，延續將來銀行零手續費的作法，除基金交易申購手續費、轉換手續費、信託管理費全面零手續費，更加碼至「終身」，優惠不限基金商品、交易方式、投資期數或扣款次數，更沒有筆數上限。7月底前開理財雙戶 抽現金賺高利LINE Bank第一階段就與12家基金公司合作，包含安聯投信、摩根投信、富蘭克林投顧、施羅德投信、富蘭克林華美投信、富邦投信、野村投信、聯博投信、富達投信、PIMCO品浩等，聲勢浩大，國人喜愛的基金陸續上架。投資人依個人需求與風險承受度，將可隨時以單筆或定期定額方式，申購全球境內外基金商品，包含股票型、債券型、平衡型基金等。除零手續費的「基本盤」，LINE Bank還有活動上線優惠，7月底前，完成開立理財雙戶（基金信託帳戶及外幣活存帳戶）的投資人，更有機會抽中現金8.8萬元。目前LINE Bank美元活存利率高達4.5％，無起息門檻且按日計息。投資基金之餘，開立外幣活存戶再存外幣，不僅賺高利，還能獲得抽中高額獎金機會。
徵才季！這幾家金控首開「投資MA」培育買手 華航招考機師一整年
14家金控與三商美邦、保誠人壽、街口、群益、國際票券、王道銀行、永豐餘、華航等各產業龍頭企業，今年徵才缺額皆較去年大幅增加，以金融業來說，近年來民眾投資股市意願高，像是元大、富邦、中信、玉山金控等，還首度開出「投資管理、投資研究、證券業務」等MA，培養年輕人才成為金融業買方菁英。富邦金控人資長劉菁宜表示，根據市調，金融業薪資較優於傳產業。（圖／李蕙璇攝）富邦金（2881）目前員工達四萬人，今年提出的職缺6600個，七成為業務體系，金控總經理韓蔚廷表示，富邦MA計畫今年邁入第20屆，持續擴大招募，有三亮點，一是富邦人壽特別開出3種投資管理領域的MA組別，招募外語能力優異人才，開拓執行海內外金融產業策略投資研究、科技產業研究員與總體經濟研究、國外債券信用研究、投資組合管理等，成為前三大買方團隊。玉山金控總經理陳茂欽（中）向大學畢業生廣招人才。（圖／玉山金控提供）北富銀、富邦證券、富邦投信持續重視金融市場專業人才，富邦期貨亦首次招募金融交易組MA；風險管理及數據科學、AI人工智慧為徵才熱門領域。富邦人壽、富邦證券都有風險管理組MA招募需求，富邦人壽風險管理組MA負責開發、驗證及應用風險量化程式與模型，追蹤氣候變遷風險及永續金融議題，有機會參與建立海外子公司風險量化模型。華航A321機隊副機長林昇（左）即是台大畢業校友；徐郁琇服務於747機隊，女性機師在華航機師1300位中占比8％。（圖／李蕙璇攝）富邦金控人資長劉菁宜表示，疫情以來帶給許多人對生涯、資產有新的想法與觀念，民眾對於投資管理的諮詢、需求大大增加，也讓金控積極培訓金融財富投資管理顧問等。以富邦期貨來說，今年首次招募金融交易組MA，培訓從應用到自營交易模型的交易員，且在富邦投信、富邦證券開出的MA職缺，學習交易數據與機器學習方法，皆是鎖焦在培養投資配置概念的基金經理人、研究員等。玉山金控總經理陳茂欽則表示，2024年預計招募600位優秀人才，包含私銀財管、跨境服務、永續金融、資訊科技等領域，其中MA分為「銀行業務」及「證券業務」兩大組別，在法人金融、零售銀行、高端理財等領域進行完整歷練及跨域發展；TA聚焦財金交易領域，分為「Quant」、「Trader」及「Capital Market」三大組別，並針對外匯利率、國際債券、衍生性商品等金融產品，培育策略思維、模型預測並累積交易實務經驗。中華航空今年預計至少招考120名機師，全年開放報名，記者採訪到兩位教官級的華航機師，畢業自台大、現服務於A321機隊、有六年飛行資歷的林昇副機長，即是華航透過台大校園徵才活動而聽到機長們分享生涯規劃與人生歷練的成長；美國就學的徐郁琇則是畢業後返回台灣加入華航現在747機隊服務，華航機師共有1300位，女性機師占比8％。根據市調，機師的薪資為各產業類中頂尖領域，且根據CTWANT的調查，華航機師今年將再調薪達兩位數％的幅度，令其他航空同業機師羨煞。華航機師報考資格須具備2年內有效之英文檢定成績證明文件，包含多益 TOEIC 750分（聽力400分）以上及多益口說 140 分以上與寫作測驗 140 分以上成績單，或雅思IELTS成績5.5級分以上。經各階段審核獲錄取者，華航將送往國外飛行學校接受10至12個月的基礎飛行訓練，完訓後返台再安排為期約 1 年的民航相關訓練，通過各項訓練及考核者，將以副機師任用。
龍年漲一波1／台股上看二萬點？ 總統選舉年終獎金行情加持可望到這區間
美國聯準會本周四利率決策會議結果出爐，市場也跟著更新台股2024年走勢預期。CTWANT採訪多家法人，預估台股明年第一季在總統選舉、年終獎金行情加持下將走揚，第二、三季進入淡季後略下滑調整，第四季可望走到年度高點，上看萬八、萬九到二萬點。2023年台股指數可說是兔年跳。大盤指數從2021年底登上高點18218點後，2022年逆風一路下跌，通膨、俄烏戰爭及電子業掀庫存風暴，同年10月走到12949點；直到今年才從萬四一路往上爬，11月放膽高飛，短短三週飆漲近1400點，來到17441點。台股大盤走勢向來受外資動向影響，過去三年連賣共達2.26兆元，今年前9月外資「大賣台股」，累計賣超1659億元創一年來新高，扣抵買超金額後，等於今年買超幾近歸零；10月雙十連假後轉為買超台積電、金控股等，到12月12日止累計「買超台股」破千億元。11月台股加權指數衝高到17400多點，並在29日以17433點正式超越香港恆生指數17042點，迎來「黃金交叉」，「雖然台股指數超過香港恆生指數成為市場焦點與話題，就指數而言，彼此間的絕對數值比較，其實並無意義」一名證券業主管說。2023年11月29日台股加權指數17400多點，雖超越港股恆生指數17042點的「黃金交叉」，證券界分析這樣比較其實並無意義。（圖／截自雅虎財經）展望明年，多名投顧董總這樣跟CTWANT記者分析，「從12月到明年1月，有總統選舉、年終獎金紅包行情加持，台股應該還是會持續高飛。」永豐金控首席經濟學家黃蔭基博士則進一步分析說，「全球AI熱潮席捲，重電、生技等題材陸續發酵，2023年台股才能揚眉兔氣，由14001漲到17463，大漲超過3000點。」「NVIDIA、Microsoft分別創史上高股價505、384美元，帶動Nasdaq飆漲36％，台股亦大漲23％，是股市相當好的一年。」黃蔭基補充說，「我認為2024年更是龍騰祥雲，關鍵在於『FED降息助攻』，可能是明年下半年」，「明年一月大選後到過年前，將是明年台股第一個高峰，接著二、三季在去庫存尾聲、供應鏈啟動補庫存邁步向前，隨著景氣逐漸回溫走出淡季，走到第四季就是收割成果，台股全年高點預估較前一年略高來到18800點。」永豐金控首席經濟學家黃蔭基博士表示，2023年台股由14001點漲到17463點，相較去年提到的「5％利率、25％的報酬率」，僥倖成真。（圖／李蕙璇攝）「有外媒看好明年三月FED降息，我們則是預估在第三季、第四季各降息一碼，從5.25％～5.50％到4.75％。」永豐投顧總經研究處副總經理林秀貞分析說，「我們認為台股明年是在萬六到萬八之間。」富邦投顧董事長蕭乾祥則認為2024年台股指數在15000點到18600點之間，「看明年台股走勢，比較基期低，外銷訂單回升，中經院預估台灣明年GDP將由1.38％倍增到3.08％」「看過往歷史資料，當GDP翻升，台股股價淨值比高點多會上移，且受到FED降息、台幣升值都有助台股量價回升，因此推算台股本淨比的倍數，對應出15000～18600點區間」。資深台股分析師杜金龍曾依歷史資料統計，台股每年第四季平均漲幅高，多頭行情常會延續到平均漲幅最高的第一季，主要是因為該季是美台消費旺季，包括年底歐美感恩節、耶誕節新舊曆年帶動民生消費電子產器旺季。富邦投信統計過去十年第四季台股平均漲幅4.4％，美股那斯達克及S&P500指數各平均上漲5.2％及5.4％。
高息ETF新規上路2／六檔「未納入平準金」沒在怕！這一家投信首曝「堅持不用」理由
百花齊放台股ETF中，究竟有多少檔沒納入收益平準金？依證期局最新公布，237檔ETF中有23檔納入收益平準金機制，包括8檔債券型及15檔股票型。CTWANT調查，存股族偏愛的17檔台股「高息ETF」，目前僅6檔「未納入」收益平準金，其餘11檔皆有。CTWANT記者整理出「未納入收益平準金」的台股高股息ETF，包括11月8日最新上市的00936台新臺灣永續高息中小型ETF、00934中信台灣優選成長高股息ETF、00932兆豐永續高息等權ETF、00882中信中國高股息ETF、00900富邦特選高股息ETF與00730富邦臺灣優質高息ETF共六檔基金。CTWANT記者詢問業者為何「沒有申請納入收益平準金機制，不擔心規模成長而稀釋配息？」富邦投信回覆說，至今未採用「收益平準金」機制，主要的疑慮就是擔心市場誤解投信業者濫用平準金機制，刻意拉高配息吸引投資人，恐引發爭議。富邦投信表示，實際上，只要以「追蹤指數殖利率」做為配息率評估準則，就不會發生濫用的可能性，也是富邦投信一直建議的方向。該準則未來若蒙核可，定能解決現階段因平準金使用方式定義不明確，所造成的誤解，屆時也可使平準金機制回歸原有的良善美意。00934成分股還添加了非電子族群，像是萬海、聚陽等。（圖／萬海航運提供）8日，00936掛牌首日即大漲3.45％、溢價率達3.17％，交易爆出9.2萬張大量，居ETF之冠，昨日收盤股價15.60元。「高股息ETF深受股民青睞，因此商品區隔化，高息股若結合『中小、永續』這二大優勢，可望創造更佳的股利率水準」台新投信量化投資部主管黃鈺民指出。00936是台新投信隔了四年之後最新發行的ETF，成為台灣第17檔台股高股息ETF，台新投信也正式加入高息ETF競爭行列，是一檔採月配型的ETF，最快明年1月起開始配息。00936前10大成分股，聚陽（1477）、啟碁（6285）、中美晶（5483）、東陽（1319）、京元電子（2449）、群光（2385）、豐泰（9910）、台勝科（3532）、瑞儀（6176）、臻鼎-KY（4958）。再往前看，11月1日掛牌的00934中信台灣優選成長高股息ETF，當日爆出逾9萬張成交量衝上ETF成交量第1名，迄今六個交易日漲幅約4％、溢價幅度0.32％，該檔也是採月配息，預定明年6月才會配息。昨日收盤股價則為15.67元，00934也在短短五日規模從46.7億元躍至66.2億元，規模成長41.7％，以精兵之姿擠進高股息ETF前十大排行榜。中信基金經理人張圭慧表示，在台股震盪及升息環境下，提高投資人操作難度，但高股息族群在息收保護下，相對具備易漲抗跌的特性，適合作為逢低布局的投資工具，00934具備高股息與高成長的「雙高」特性，可視為升級版的台股高股息ETF，並定期於每年4月、9月審核成分股，不用再坐等每年配息旺季，除息淡季亦能轉攻台股資本利得。00934成分股添加了非電子族群，像是萬海、聚陽、豐泰、華固、寶雅、東鋼、遠雄、中保、裕民、巨大等，持股占比前十名為聯發科（7.74％）、聯詠（6.77％）、聯電（6.68％）、日月光（6.28％）、瑞昱（5.19％）、萬海（3.65％）、大聯大（3.43％）、華碩（3.42％）、頎邦（3.28％）、欣興（3.23％）。至於00900富邦特選高股息30 ETF，富邦投信統計，今年前三季的規模增加了103.4億元來到382.2億元，受益人增加2.5萬多人來到25萬人，就受益人數與規模成長情況，與006208富邦台50 ETF、00662富邦NASDAQ ETF這三檔都是富邦投信旗下今年以來最受投資人追捧的ETF。富邦投信表示，隨著上半年國際股市與台股逐步走高，市值型的台股、美股ETF持續受到市場青睞，而普遍受台灣投資人喜愛的高股息類型也沒有缺席。「基金一姐」專欄作者趙靖宇跟CTWANT記者說，民眾可以評估自己是想要有穩定配息還是有高成長的淨值表現，選擇適合自己的標的，觀察00934、00936等「沒有」與「有」納入收益平準金的多檔高股息ETF在受益人數、規模來看，皆有成長，但她也提醒還是要多了解成分股的產業別、溢價率等，而非單看配息率。展望第四季、明年第一季台股發展，富邦投信則認為，就產業上來說，AI仍是具備前瞻性與發展性的趨勢板塊，儘管短線波動較大，但長線展望持續看佳，第三季以來已有回檔，年底前反而可以趁回檔尋找布局機會，可關注包含AI產業的美國科技股類型ETF，或與美國科技產業有高度連結、且在全球半導體佔有關鍵地位的台股市值型ETF。加上近期美債殖期利率已來高位區間，年底至明年上半年有望回落，除了美債有機會表現之外，通常殖利率的下行亦有利於科技類股的表現；也可以考慮透過「股債組合」方式選擇標的。
黃金大咖督軍2／蔡承儒接富邦人壽副董 蔡明興給了「分紅保單」盈餘紅利目標
正當金控董總們對去年獲利不佳紛紛向股東道歉之際，富邦金控（2881）董事長蔡明興在股東會後，一開口就是請大家多支持「富邦Costco聯名卡」與「分紅保單」，前者由蔡明興新接任董座的北富銀主推，後者則由蔡明興獨子蔡承儒擔任董事與副董的富邦人壽負責。今年富邦金改選，除了蔡明忠及蔡明興兩兄弟互換壽險、銀行董事，還啟動蔡家第三代接班模式。蔡明興的36歲獨子蔡承儒不但接下富邦人壽副董事長與董事，今年還首度進入金控董事會，擔任董事、副總、投資管理總處副總處長，富邦媒董事、台灣大哥大董事、富邦投信董事與以馬內利投資董事。富邦金控董座蔡明興獨子蔡承儒，今年首度進入金控擔任董事，並擔任富邦人壽副董。（圖／報系資料照）蔡明忠長子33歲的蔡承道，除擔任富邦證券董事，今年還出任富邦產險與香港富邦銀行的董事。對於第三代，富邦蔡家採取「易子而教」，蔡明忠、蔡明興兄弟多沒有一起在子公司出任董事，兩人的兒子蔡承道、蔡承儒則也與父親分別在不同子公司董事會。今年6月富邦金股東會改選董事後，蔡明興兒子蔡承儒首次進入金控董事會，與大伯蔡明忠及父親同為董事成員。「蔡承儒來金控歷練、學習，並將著重在富邦人壽的壽險與投資部分。」蔡明興清楚描繪蔡承儒的任務，他在金控的投資管理總處，還要參與富壽保費投資操盤，加上富壽暌違13年後重推的「分紅保單」，投資項目會以股票為主，明年起，最直接的可以看到帶給保戶到底有多少盈餘分紅。蔡承儒自美國賓州大學華頓商學院經濟學系畢業後，曾在摩根大通證券擔任研究員，8年多前進入富邦集團工作，從富邦人壽總經理特助到擔任富邦育樂總經理、董事長，並出任台灣大、富邦媒等董事，去年11月還進入富邦人壽擔任董事，已展開第三代接班學習階段。蔡明忠長子、33歲的蔡承道（右二），今年進入富邦產險董事會。（圖／翻攝三立新聞網）蔡承儒原本就是富邦人壽董事，CTWANT記者詢問，富壽今年會考慮重推分紅單，是否有蔡承儒的推薦？「這是大家團隊一起討論評估的。」蔡明興如此回答說，從他親自在股東會力推分紅保單，兒子接下富壽副董與重要任務之一即是投資管理，顯見相當看重分紅保單帶給金控與富壽的財務助益。「富邦人壽相對同業來說較為年輕，承接安泰人壽在整體比例比較少，新保單較多，綜觀高利率保單也較少，因此富壽保單成本相對同業較低，重推期繳型終身壽險的分紅保單，未來在計算ICS是比較有利的，我們也希望把投資型保單轉到分紅保單。」蔡明興在股東會後進一步說。CTWANT記者續問，低分紅、中分紅、高分紅哪一個指標為目標？「會以中分紅為主。」蔡明興答覆說。富邦人壽2023年重推「分紅保單」，富邦金控董座蔡明興還在股東會中請大家多加支持。（圖／報系資料照）儘管是「不保證給付的紅利」，看得出來富壽要與市場上唯一持續推出紅利保單的英商保誠人壽競逐，就要拚出盈餘績效分享保戶紅利，假設紅利數值對照不同投資報酬率，業界多會以低分紅3.0％、中分紅5.5％、高分紅6.0％來預估，如今蔡明興也清楚道出富壽紅利目標；保誠也以達到「中分紅」為主。「分紅保單的保費是採取分離帳戶，不是像以前固定幾趴，比較符合17接軌，而且是我們自己投資管理，相對投資型保單收到的保費不是我們的資產，是別人（基金公司等）在管理的」蔡明興提到富壽今年起會以分紅保單為重點商品，依法規明定至少要分享盈餘的70％，對此蔡明興說富壽分紅保單有多張，也會有分享80％的；保誠人壽則是有分享90％的。蔡明興說，「富邦有各種分紅保單，在香港也都持續推分紅保單，盈餘比例分給保戶多，景氣看起來會慢慢復甦的」，「富壽好多年沒有賣分紅保單，需要大量教育訓練，今年在台灣賣了幾個月，銷售率逐漸加溫還不錯」。
股市修正幅度已深 富邦投信推台美資產基金年底搶一波
富邦金（2881）旗下子公司台北富邦銀行開辦小富邦理財營邁進第24年，為金融圈舉辦最資深銀行，今年還首度專為聽語障兒童開課，邀請手語老師同步說明，帶領小朋友認識外幣、貸款到永續SDGs；富邦投信則觀察在股市修正幅度已深的同時，利空打底下，認為反彈契機浮現，正可擇時逢低進場。富邦基金經理人薛博升表示，11月21日起募集的富邦台美雙星多重資產基金，為一檔佈局在台美（成熟+新興）兩大主流市場的商品，資產配置策略將採取「2-Stars 配置」，依基金特性分為恆星及衛星二大部位。其中恆星部位以台美成長股為主訴求，預計配置比重介於30%~50%，涵蓋未來具高成長潛力趨勢的產業，如：AI、ESG、5G/6G、元宇宙與新能源等；衛星部位以收益型資產為主軸，預計配置比重介於50%~70%，將依市場狀況調整持有的資產標的，如：臺灣高股息ETF、特別股ETF、REITs ETF、權利金增益策略ETF、抗通膨債ETF等。2022年下半年新上架的基金、ETF等募集情況多數為憂多於喜，美元高利率商品大受歡迎。市場人士觀察「金控」由於可整合旗下銀行、證券、保險等子公司」資源的優勢，仍有多檔ETF等商品受到投資人青睞，募集到數百億佳績。富邦投信以主廚上菜秀方式，推出台灣結合美國美食呼應基金主題，圖左起為基金經理人薛博升、總經理李明州、投資策略師徐翊達。（圖／富邦投信提供）台北富邦銀行與富邦投信今天分別透過小富翁理財營、主廚上菜秀聚焦台美基金產品說明會，針對不同年齡層族群，分享資本市場金融商品的發展趨勢。台北富邦銀行資深副總吳薏菱表示，北富銀兒童理財營為免費課程，報名網址一公開很快額滿，疫情前全台舉辦5~6場每場約60~80人較大型，疫情時代僅2020年停辦，之後採取10~15人左右小班制在全台銀行開辦30場，其中有4場專為聽障孩童上課，透過活潑尋寶輕鬆方式認識存款、記帳等理財觀念。富邦投信投資策略師徐翊達則指出，台灣與美國是投資市場中非常特別的區域。從全球經濟的角度來看，日本經濟長期疲軟、歐洲能源危機方興未艾，中國市場已經另成一系，從中美貿易戰開始，到中國各種防疫措施，迫使全球工廠再度出現大規模移轉。現在的世界經濟已經開始了兩套供應體系的時代，包括中國市場的中國供應鏈，以及以美國市場為主的西方供應鏈。在這樣的新供應體系建立之際，台灣將繼續扮演重要角色。台商資金也在過去幾年大幅回流台灣，去中入美將是未來投資的新方向。展望2023年，市場將迎來高利率、高波動、溫和成長的局面。
8日美國期中選舉「美股」重頭戲 法人：債市轉折點REITs價值浮現
Fed年底升息放緩？法人認為債市歷經近年罕見大空頭後，轉折點浮現，可優先關注這一類標的；加上股價大幅下跌，美國REITs的平均股息收益率在第三季度，延續了全年的上升趨勢。國泰投信基金經理人林盈華觀察，上週聯準會聲明及會後記者會的發表聲明，其內容增加了很多關於已經升息的幅度、金融市場狀況的表達，這暗示儘管升息週期還沒結束，但前置性升息動作應已接近尾聲，已來到適合開始放慢升息步伐來觀察政策滯後影響的時間，因此目前市場普遍預期年底將放緩升幅，升息2碼可能性較大。展望後市，林盈華認為，美國通膨壓力仍居高不下，聯準會11月利率會議再次升息3碼，其升息路徑仍符合9月所公布的利率點陣圖，整體看來，上週會議結果底定之後，美國十年期公債殖利率依舊在4.1%附近，未再創下年內新高，顯示未來殖利率再上彈空間有限且機率不大。而今年以來美債殖利率隨基準利率快速揚升，帶動各類債券收益率大幅彈升，全球債市評價面逐步具吸引力，根據Bloomberg資料顯示，11/3彭博10年期以上BBB美元息收公司債(中國除外)指數，持有至到期的殖利率已來到6.66%水準，展現投資級債優質收益特性。惟上述債券指數持有至到期殖利率，並非必然表示基金之實際配息率，投資人可多參考ETF發行公司官網，關注債券ETF之實際配息資訊。故在市場波動未定之際，建議以具利差優勢且信用違約風險相對較低的投資等級公司債劵，為固定收益資產之中的核心配置。至於短期內，則須持續關注焦點美國就業、通膨狀況及美國期中選舉等發展情勢。富邦投信基金經理人蘇筱婷建議，基於長線投資考量，REITs ETF投資價值浮現，可擇機適量布局。以彭博的美國REITs指數而言，其股利率的上升超過了10年期國債收益率的增幅，導致利差略高於第二季度。10年期收益率在第三季度上漲約 80 個基點，使2022年的漲幅超過200個基點，REIT收益率在上漲趨勢中與國債繼續保持同步。傳統上，醫療保健房地產投資信託基金的股息收益率，在房地產投資信託基金領域中最高，這使得它們對利率上升特別敏感。蘇筱婷表示，這種關係在第三季度很明顯，儘管房地產基本面有所改善，但利率上升引發醫療保健 REIT 股價大幅下跌，將季度末股息收益率推高至 6.7%。龍頭醫療保健REITs在大流行期間都削減了股息，並配發低於同業平均水平的收益率。未來隨著年底入住旺季的到來，收益的上升可能會使他們考慮在2023年增加股息。蘇筱婷指出，第三季度辦公室房地產投資信託基金的平均股息收益率為5.7%，在本季度躍升約 100 個基點，達到自2020年初疫情最嚴重時以來的最高水平。第三季度10年期國債收益率在 3 季度的漲幅超過了約 80 個基點，導致利差擴大至 186 個基點，高於大流行前的水平。辦公室REIT 的股價一直波動，但在過去兩個季度中急劇下跌，原因是高通脹、利率上升、對經濟衰退的擔憂以及對未來空間需求的整體市場擔憂。
金融科技展登場 「VR元宇宙分行」初體驗
全台唯一的金融科技展和國際論壇「2022 FinTech Taipei」昨（28）日在世貿中心展覽一館開展，全場超過300個攤位。不只匯集18國金融專家參與論壇，其中集保所推出整合不同證券、基金與銀行帳戶創新的App，還有基金銷售平台提供多元的理財方案，吸引大批民眾參觀。疫情影響，帶動全球零接觸的金融科技快速發展，民營金控展上拚創新，未來民眾不僅可使用非現金支付，也能享用元宇宙分行等創新的證券e化服務App；中信金、台新金預計要推出元宇宙分行，中信金預計2023年上線，另外基金銷售平台除了基金銷售，也提供定期定額、退休準備等理財教育。中信金首度發表元宇宙分行，引領民眾戴上虛擬實境（VR）頭盔，在虛擬世界中體驗不同空間的分行場景，可隨喜好選擇虛擬行員互動、體驗投資風險分析、理財諮詢等服務，現場民眾充滿好奇，積極體驗穿梭虛實、滿足全通路體驗的創新金融服務。台新金也是主打元宇宙分行，民眾可以自己的人像在元宇宙世界裡重塑12項橫跨投資理財、金融管理、消費購物、點數兌換以及商家支付的金融體驗。台新表示，未來台新將推出虛擬分行，藉由台新虛擬行員Rose帶領，當民眾置身虛擬分行，即能體驗全面性的金融服務國泰金控現場展出國泰金控創新、多元的數位金融服務，如國泰世華數位服務入口CUBE App，民眾於App單一平台上，即能進行轉帳交易、生活繳費、手機提款、信用卡服務、貸款申請、投資與保險等各式金融需求。另外攜手國泰人壽，建構升級「核保 AI 醫療影像應用」的創新核保技術，運用AI技術輔助胸部X光判讀，將AI醫療影像應用技術結合到保險流程中，大幅節省醫生時間。富邦金控攜手子公司台北富邦銀行、富邦人壽、富邦產險、富邦證券、富邦投信以「FinTech For A Greener Future 金融科技永續美好未來」為主題，帶領民眾進入「富邦FinTech永續生態圈」，現場6大展區涵蓋AI、物聯網、智能防詐、多元身分識別、雲端運算等應用，將企業永續發展理念與金融服務結合，展現正向金融影響力，邀請民眾現場體驗。善用金融科技，理財投資更方便，主辦單位希望透過產、官、學、研聯手，讓展覽成為跨國交流平台，進一步帶動台灣相關產業。
00908 ETF首次配息出爐！ 包租婆團購全球不動產每單位配0.223元
00908首次配息出爐，包租公包租婆又可再賺一次。根據富邦投信今（3日）的富邦入息REITs+（00908）ETF收益分配期前公告，10月預計配息金額為每單位新台幣0.223元，該ETF的配息頻率為每年4次，這也是今年5月成立以來的首次配息，以今天收盤價13.01元計算，本次配息殖利率約1.71％，投資人10月18日前持有或買進，皆可參與本次配息。富邦基金經理人蘇筱婷表示，本次富邦入息REITs+（00908）ETF配息主要來源，為該ETF自2022年5月成立以來至9月底參與成分股除息所得的現金股利，且今年成立以來截至9月底，該ETF追蹤指數投資組合所有成分股已配發季股利。由於該ETF的配息頻率為每年4次，但每次配息的金額有所不同，之後的配息，除將因ETF參與成分股領息狀況而有差異之外，配息率也將受價格、單位數變化影響，提醒投資人留意。蘇筱婷指出，對一般投資大眾或是小資族，透過「上市股權型REITs ETF」是參與不動產投資的一個選項，且不用花大錢購入實質的不動產並花費成本與心力管理，以REITs上市股權的運作方式，等同全體ETF的投資人，類似小額團購全球不動產般，一起當起全球的包租公與包租婆。蘇筱婷也進一步分享市場觀察與預期，迄今為止，通膨上升對房地產市場的負面影響不大，大多數的房地產投資信託基金有望在2022下半年和2023年，維持良好的基本面和不斷上修的收益預期。從獲利層面來說，市場預估今年REITs將延續2021年以來的反彈趨勢。儘管存在經濟衰退擔憂，但截至今年上半年，由於市場上強勁的客戶需求，以公寓為首的房地產投資信託基金仍在積極提高租金，同時，零售房地產投資信託基金的入住率仍在提高。公寓和工業REIT入住率已高，將透過租金調整來擴大獲利。而辦公、零售和醫療保健類房地產投資信託基金，仍然可以從提高入住率中受益。
富邦勇士奪冠蔡明興爽發2千萬 網友傻眼：防疫保單怎麼賠不起？
富邦集團旗下的台北富邦勇士籃球隊昨（27）晚在PLG職籃冠軍賽奪下第4場勝利成功封王，而富邦集團董事長蔡明興也當場宣布頒發2000萬獎金給勇士球團，消息一出讓球員都樂壞，但不少保富邦防疫險的網友相當傻眼，開酸「賠不起防疫保單，但可以發獎金？」。富邦勇士球員先拿了蔡承儒發的每人20萬後，如今奪冠又拿到蔡明興給的球團2千萬。（圖／富邦勇士提供）富邦勇士再度拿下PLG職籃冠軍，以108：104擊敗新竹街口攻城獅，4勝1敗在客場順利封王，也成為該聯盟衛冕冠軍，富邦金董事長蔡明興也到場看球並慶祝，更在奪冠後如同兒子蔡承儒在球隊進冠軍賽時頒發獎金，蔡承儒當時喊出每位有上場的球員發20萬獎金，這次蔡明興則是喊出整個球團發2千萬獎金。此話一出讓球員都超開心，張宗憲、曾文鼎更開起香檳噴向蔡明興慶祝，不過這樣的話聽在富邦產險保戶耳中卻相當刺耳，不少網友在討論版、臉書上留言，「賺這麼多錢，保單理賠可以阿莎力一點嗎？！」、「發獎金發的很霸氣，啊保單咧？」、「確診真的只能等到哭耶」、「不是不賠，是不想賠，富可敵國」、「刁民慢慢等，我們繼續吃香喝辣」。富邦球員都嗨翻，但確診民眾心情卻依舊失落。（圖／富邦勇士提供）而富邦勇士奪冠也連帶讓整個富邦集團與贊助商發出慶祝優惠，，《CTWANT》一併整理全公開。富邦勇士官方商城 6/28 ~ 7/3全館免運 購買兩件以上（含）整筆訂單享七折購買2000元以上（以折扣後金額為主）送購物金100元（使用期限至2022/09/30） ＊球員卡為年度商品、沙威隆x臺北富邦勇士限定聯名組為受託代銷商品，不適用以上折扣活動富邦金控 6/28~12/31歡慶富邦勇士奪冠、現在綁定富邦FUBON LINE官方帳號，隨時掌握機會獲得LINE POINTS！富邦人壽 6/28~7/5歡慶勇士封王，「富邦人壽 健康邦」LINE官方帳號推出「勇士奪金盃，好康再加碼」活動，將送出千組LINE POINTS，最高200點等你抽！只要加入「富邦人壽 健康邦」LINE官方帳號，點擊聊天室下方選單進入活動頁面，將活動訊息分享LINE好友即可參加抽獎，分享愈多次、抽獎機會多更多！台北富邦銀行 6/28~7/31線上開立數位帳戶申辦勇士簽帳金融卡，開卡60天內綁定指定行動支付首刷一筆達100元送麥當勞豬肉滿福堡乙份(每月限量1500份)，刷卡三筆且累積金額達1500元加贈麥當勞超值全餐乙組(每月限量750組)。*指定行動支付：Apple Pay、Samsung Pay、Google Pay、LINE Pay富邦產險 7/1~7/31歡慶富邦勇士籃球隊總冠軍舉辦快閃抽獎活動，網路投保汽車、機車強制險加碼抽勇士冠軍周邊商品。*投保汽車強制險、最高省330元 *投保機車強制險、最高省210元富邦證券 7/1~7/31歡慶勇士封王開戶交易台美股定期定額 抽勇士冠軍周邊活動內容(1) 參加資格：未曾於富邦證券開過證券戶之本國自然人。(2) 活動規則：活動期間內開戶成功且於活動期間成功扣款美股或台股定期定額，達新台幣3000元或美元100元即可獲得一次抽獎機會，將抽出5組勇士冠軍紀念週邊及100份摩斯漢堡兌換券。富邦投信 6/28至12/31在富邦投信官網及APP申購全系列主動型基金，將可享有單筆(限3筆)及定期定額0手續費優惠。momo購物網 6/28~6/30全站數萬件商品85折up優惠活動台灣大哥大全通路 6/28~7/4限時七天申辦台灣大哥大5G 999(含)以上指定專案加碼送momo幣，再抽富邦勇士簽名周邊。加價購加量不加價，讓4G、5G的用戶都能樂享飆速流量。MyMusic 6/28~7/5MyMusic限時優惠活動，即日起至7/5止申辦獨家方案首2個月1天只要1元(原價298元)，不限申辦名額。MyVideo 6/28~7/8活動期間申辦MyVideo豪華月租指定方案享44折優惠，180天只要$666(原價$1500) 。台灣大哥大 6/28~6/30Disney+單購月訂 活動期間，輸入優惠序號【BRAVESTWM】申辦台灣大哥大單購Disney+月訂方案，享首月帳單折$100元，限量200名。勇士奪冠優惠聯名店家非常多，《CTWANT》也一併整理全公開。（圖／富邦勇士提供）GeForce NOW 6/28~7/31臺北富邦勇士奪冠！專屬優惠序號【FUBONBRAVES】GeForce NOW白金方案年訂只要 1,790 元(原價2,388元)。台灣大哥大社群活動 6/28-7/5追蹤「台灣大哥大 Open Possible」粉絲專頁，並於置頂貼文下留言【歡慶勇士二連霸】即可進入私訊參與限量好禮抽獎。復華投信 7/1~7/31精選人氣基金網路定時定額終身0手續費 國內股票型：復華中小精選基金、復華全方位基金 國內平衡型：復華傳家二號基金、復華人生目標基金 海外股票型：復華全球大趨勢基金(新臺幣)、復華中國新經濟A股基金(新臺幣)。samsung 7/1~7/31購機享最高$5,000現折優惠 指定機型舊換新最高加碼再折$4,000 購買Galaxy S22旗艦系列，獨享加購穿戴裝置最高再折$2,000浪live 7/1 12:00~ 7/30優惠內容：1.浪LIVE 新用戶每日看直播可參與免費抽獎，既有用戶完成每日指定活動任務也可參與抽獎。(獎項含時效性虛擬獎勵，詳細抽獎辦法請待活動上線後參閱活動頁面說明)2.儲值滿10,000浪花，即贈背包禮物「浪LIVE應援團」，每日限一次。儲值滿999浪花可獲得背包禮物「為你應援」，每日限一次。3.7/7(四) 浪LIVE 線上同慶臺北富邦勇士封王，限定單日活動禮物半價優惠。特力屋 6/28~7/12特力屋全台實體門市 即日起-7/12燈具全系列滿$3,000現折$300 (不含光源/燈款/配件及安裝費)中保無限家網路購物商城 6/28~7/8凡加入會員且下單購買任一商品，再訂單備註欄位填入"我愛富邦勇士"，就送會員購物金$222。(一人一次為限)TGI FRIDAYS 6/28~7/31憑臺北富邦勇士周邊物（例如：票根、球衣、球員卡、帶有富邦勇士logo的贈品），來店用餐滿$1,200即可免費享用南美醬醬好半雞乙份(原價$690)注意事項：•單筆消費滿$,1200元以上方可兌換，每桌限換乙份。• 贈送餐點需酌收原價之10%服務費。• 優惠僅限內用，不適用外帶。• 本優惠不得與其他優惠併用 (包含網路會員、信用卡優惠、買一送一、商業午餐、開展VIP卡8折等，皆不得併用)。• TGI FRIDAYS保有活動修改及變更之權利，如有未盡事宜依現場公告為主。Texas Roadhouse 6/28~7/31憑臺北富邦勇士周邊物（例如：票根、球衣、球員卡、帶有富邦勇士logo的贈品），來店用餐滿$1,200即可免費享用碳烤雞肉凱薩沙拉乙份(原價$550)注意事項：• 單桌結帳金額滿$1200以上，每桌限換乙份。• 贈送餐點需酌收原價之10%服務費。• 優惠僅限內用，不適用外帶。• 本優惠不得與其他優惠併用。(包含網路會員、信用卡優惠、買一送一、商業午餐、開展VIP卡8折等，皆不得併用)。• Texax Roadhouse保有活動修改及變更之權利，如有未盡事宜依現場公告為主。沙威隆 6/28-7/10於沙威隆官方網頁購買「沙威隆x臺北富邦勇士限量聯名組」享冠優惠價690元。宏碁資訊 7/1 ~ 7/15Acer PredatorShot 掠奪者能量飲料專屬優惠68折宏碁資訊Oner書報亭全館8折 7/5 ~ 7/11 tokuyo 6/28~7/4歡慶富邦職籃2連霸!! tokuyo多項驚喜好禮活動大贈送 !(一) 第一重 : 封王日當天計算一週內，至全省tokuyo門市及官網，全館指定健康品項消費優惠七折起指定商品:鋁合金寬平板智跑機 TT-250原價$26800 $18760(約7折)鋁合金全摺疊智跑機 TT-238 原價$28800 $23800(約82折)鋁合金全摺疊智跑機 TT-239 原價$39800 $27800(約7折)(二) 第二重 : tokuyo冠軍商品第二件半價指定商品:冷熱深層按摩槍 TS-166兩台合購原價$25600 優惠價$14850(一台約7425元)SS騎馬深蹲機 TX-333 兩台合購原價$9360 優惠價$5970(一台約2985元)第三重 : 222元超級加購優惠，全館消費滿5000元以上，憑單日發票，加購222元即可獲得tokuyo翹臀瑜珈深蹲彈力帶ty-001或ty-002(原價499元)阿華田 6/28~7/1歡慶富邦勇士二連霸，限時四天於MOMO購買阿華田系列商品任2件85折立頓 6/28~6/30momo購買立頓奶茶任選4入$464、茗閒情任選4入$519FanBase 6/28~7/31凡於 FanBase 官網輸入優惠碼『FUBONCHAMP』即享八折優惠。消費金額滿 NT$3000，再贈臺北富邦勇士 x RawShe x WILL - RECHARGE／ 二合一沐浴乳 乙瓶。Mitchell & Ness 6/28~ 7/31凡於 Mitchell & Ness 官網輸入優惠碼『FUBONCHAMP』即享八折優惠。消費金額滿 NT$3000，再贈臺北富邦勇士 x RawShe x WILL - RECHARGE／ 二合一沐浴乳 乙瓶。海邊走走 6/28~7/31不限金額消費，均可至海邊走走門市加購海拿滋腰果系列199元起（原價250元）黑松FIN 6/28~7/10加入黑松LINE官方帳號（@heysongtw），並於對話框輸入【喝FIN慶祝富邦勇士二連霸】，即可抽富邦勇士系列短Ｔ、帽子等周邊商品共10名。obis 6/28~7/31歡慶台北富邦勇士PLG二連霸！！聯名活動頁全場9折優惠！！指定床墊8折！！封王優惠碼：BRAVE2022CHAMPAREA 02 6/28~7/31 安心驗證的球鞋交易平台於 AREA 02 官網 / APP 消費輸入富邦勇士球迷專屬折扣碼「FUBONBRAVES」即可享有獨家優惠折扣！LP 6/28~7/17LP籃球運動防護&P.LEAGUE+聯名系列 20%off 需輸入折扣碼【FUBONWIN】媽咪雞蛋仔 6/28~7/28凡購買 勇士香橙雞蛋仔（烏龍茶香橙）乙份送 金碧烏龍純茶（中杯）乙杯（飲料可換其他同價品項，或補差額升級）愛爾蘭瘋薯 6/28~7/31憑富邦籃球票卷 全品項買一送一（特價品除外）1.倆月倆日可麗餅店2.衛契司薯條餐車3.愛爾蘭funs薯條餐車ICE MONSTER 7/1~7/31小小冰禮盒(4入) 原價$399 特價$339（詳情見店家官網）涮辛酸 6/28~7/311. 身分證號碼與富邦勇士隊最終場比分相同者，可享88折優惠2. 持PLG本季季後賽門票+身分證號與比分相同者，可享85折優惠(優惠僅限單人)*此優惠活動不可與其他併行 *請於訂位時告知使用優惠捲餅咬鹿 6/28~7/31內用消費滿$500即贈送蜜香鮮奶茶乙杯搗蛋鬼手工鬆餅於本店線上網站消費任一產品，即可以$1元超優惠價，加購冷凍原味鬆餅1盒，每人限購1盒，限量50盒。即日起~優惠商品售完大吉先生 6/28~7/28全品項75折加贈$30元折價券，現場需要發IG限動，tag 大吉先生 粉絲頁澳門贏到足 鍋物私房菜 6/28~7/28來店消費贈送特色港式手沖茶飲乙杯四人以上同行再送手工自製辣炒蘿蔔糕乙份Liquid Bread Company 6/28~7/28買任三明治送50塊加購折抵（限同單加購，不能兌現二本松涮涮屋 6/28~7/28來店用餐即招待南非鮑魚乙份重熙老麵樂利店/小南門店 濟善老麵 老咖喱 6/28~7/28憑活動畫面圖 ，來店消費滿250元 免費招待以下餐點(招待活動須在消費之前出示)1. 重熙『胡麻豆腐』一份2. 濟善『剝皮辣椒皮蛋』一份老咖哩『可樂餅』一份老貳樓 6/28~7/28憑活動頁面，來店消費“每人”送生啤一杯（人數沒有上限、當天每人限兌換一次）純愛小吃部 6/28~7/28凡是憑勇士主場票根或攜帶能證明是勇士迷的周邊小物至本店發文或限動打卡，即招待shot一盤慶祝！(一桌限一次)很牛炭燒牛排 6/28~7/31出示富邦勇士活動貼文、新聞稿或任何提及封王慶祝活動的曝光畫面截圖。至全門市即可享有主餐全品項第二客八折。TakeOut Burger&Cafe 6/28~7/28啤酒買三送一（口味任選，最低價那瓶贈送）（詳請請見店家粉專）Hoo. Donut呼點甜甜圈 6/28~7/12來店購買5個甜甜圈（不限口味），即贈送招牌原味甜甜圈一枚，攜帶能證明是勇士迷的周邊小物，再贈『美式咖啡』1杯！（呼點甜甜圈古亭本店、101莊敬店皆可適用）Charlie？去哪裡？ 6/28~7/28答對勇士相關小問題，飲品全部95折再送集點卡！J wow Cafe/Bistro 6/28~7/28賽後憑票根來店消費並於IG按讚分享限動 即享餐點9折&酒水飲品買2送1（特殊優惠方案不得併用）梟夜 日式餐酒館 6/28~7/28持冠軍賽門票，即招待shot乙杯(每人限換乙杯)男朋友家 便當店 6/28~7/28出示富邦勇士粉絲團及男朋友家按讚店內消費即可飲料免費升級！當次消費一個餐盒折價5元，10個餐盒折50元以此類推輸入折扣碼fubon 可享結帳88折大叔食事unclefoodday 6/28~7/28追蹤富邦勇士跟大叔食事IG就免費贈送“乙份唐揚雞”（詳請請見店家粉專）食壯哥 6/28~7/28營業日晚上時段『來店自取』每份餐盒皆贈送飲品一杯飲品《三種無糖冷泡茶or+5$蘋果醋》擇一☺️（詳情見店家粉專）溫柔 6/28~7/28追蹤富邦勇士跟溫柔IG就免費贈送“任一款氣泡飲”(青青蘋果/鹽味荔枝/巨峰葡萄/蜜桃粉紅)（詳請請見店家粉專）想不到mobile kitchen 6/28~7/28球迷出示任一富邦勇士周邊商品，全品項折20元Melting finger 6/28~7/10在店面説出通關密語：富邦勇士，現場購買八入禮盒優惠$650（瑞安店.赤峰店適用）Salty dog塩狗 6/28~7/28攜帶任何富邦勇士logo周邊即招待『勇士特調』限時推出冠軍熱狗堡（詳情見官網）矢場豬排 6/28~7/28來店消費，憑票根或截圖官網冠軍圖片公開打卡至家IG FB Google(擇一即可)，消費享九折優惠A Fabules Day 6/28~7/28來店消費，憑票根或截圖官網冠軍圖片公開打卡至店家IG FB Google(擇一即可)，啤酒買一送一Les Picoola 6/28~7/28來店消費，憑票根或截圖官網冠軍圖片公開打卡至店家IG FB Google(擇一即可)，消費享九折優惠Les Africot 6/28~7/28來店消費，憑票根或截圖官網冠軍圖片公開打卡至店家IG FB Google(擇一即可)，贈送一片北海道生乳起司蛋糕
國泰高股息ETF第二次配息0.32元創新高 富邦首推REITs ETF明起募集
國泰永續高股息ETF（00878） 今天（3日）公告2022年第2次配息，預估配息每單位發放0.32元現金股利，可望創下歷年來配息金新高；富邦投信則是於明天（4日）起募集國內首檔REITs+基礎建設ETF的富邦全球入息不動產與基礎建設ETF（00908），每股15元、每張一萬五千元。至於國泰永續高股息ETF（00878）每單位實際配發金額將在5月13日公布，除息日則訂在5月18日，投資人最晚只要在5月17日前持有或申購，皆可參與本次配息。國泰投信表示，00878是國內首創季配息的台股ETF，由於標榜ESG選股策略奏效，在今年台股上沖下洗的過程中，有8成的交易日，在大盤下跌時，00878所追蹤的MSCI臺灣ESG永續高股息精選30指數卻跌得更少，甚至反漲。根據臺灣證券交易所公告之「定期定額交易戶數」統計排行月報表，去年12月底00878定期定額交易戶數達39,487戶，今年3月底交易戶數已達66,554戶，3個月內成長近69%。再觀察臺灣集中保管結算所等資料，截至4月29日，00878受益人數已衝破46萬人大關，為468,218人，年增約220%，規模達640億元，年增239%，堪稱國民存股型ETF，同時也是目前國內規模最大的ESG主題ETF。富邦基金經理人蘇筱婷則指出，00908追蹤標的指數為全球入息不動產與基礎建設指數，一次買進全球前30大高殖利率不動產及基礎建設標的，美國、新加坡與香港市場占比較大，同時還跨及澳洲、日本、比利時、馬來西亞、加拿大、荷蘭、台灣等16個市場，已涵蓋全球REITs市場9成以上之覆蓋率。蘇筱婷表示，該檔ETF成分股每半年調整一次，於每年1月與7月的第二個星期五生效。由於全球REITs商機主要來自高通膨、高房價及高租金，自疫情開始，全球房地產消費者對於住宅、零售與辦公室等各類不動產的需求大增。
戰火投資術3／地緣政治風險中 富邦投信：避險首重這2類+高股息ETF
俄烏事件造成全球股市大跌，台股也不例外，但是一般市場評估，非經濟因素的重大風險議題，除非涉及層面廣、歷時冗長、參與國家多，否則影響僅為短期，且目前區域衝突對台股企業業績展望影響尚屬有限。建議投資人以中長期眼光，逢低布局優質基金。富邦投信投資策略師徐翊達表示，其實市場上周就已經提早反應地緣政治風險上升，所以台股上周表現疲弱。也確實在俄烏正式開打對市場造成短線衝擊之後，市場將會進一步反應戰爭是短期（如波灣戰爭）、還是長期紛擾（如蘇聯入侵阿富汗）。徐翊達指出，目前俄烏局勢暫時沒有長期化的跡象，所以如果是短期結束，最終市場仍會回到3月美聯儲會議的內容上。至於投資人的避險選擇在兩個方向，電信股之類的完全內需股，或者是原物料漲價受惠股。但是，一旦短期因素消失，就必須立刻轉換。徐翊達表示，油價對通膨當然有直接影響，但也是貨幣政策力有未逮的地方，除非把利息升高到需求喪失經濟衰退的程度。所以美聯儲關注的還是排除能源與食品的核心通膨。目前看起來美聯儲還是以1月中鮑威爾公布的路線，每次會議都可能升息，並不會因為油價的短期波動就出現太多的調整。除了油價外，建議投資人多關注美元的動態。近期美元表現不強，與過去的風險事件相比，顯示投資人似乎沒有太強的美元避險需求。台股短線勢必受到事件性的衝擊，但過去的經驗顯示短期地緣政治風險都是買點，何況是與台廠關係特別遠的俄羅斯。只是在搶短之後，還是要把焦點轉回美國貨幣政策，3月的政策會是特別重要的轉折點。台股基本面佳，市值前兩百大上市櫃公司，在去年高基期下，今年盈餘預估仍有中高個位數成長，建議可以在投資組合中增加配置高股息ETF。
Meta、聯合技術打頭陣募逾50億 富邦元宇宙ETF將在1／24上市
元宇宙主題指數股票型ETF也同樣受到市場注意，富邦投信今天（14日）宣布，新推出的富邦元宇宙（00903）ETF已獲准成立，且從1月7日募集即湧入逾50億元規模資金，預計24日掛牌上市。富邦元宇宙（00903）這檔ETF所追蹤的指數為「Solactive元宇宙指數」，以新台幣計價，採季配息，成分股數固定為30檔，大多以美國大型科技股為主，包括社群平台類的META（臉書）是占比最高達8.58%，其次為遊戲引擎開發的聯合技術（UNITY SOFTWARE INC）。還有半導體類的輝達（NVIDIA）、科技消費電子蘋果（APPLE）、SNAP、搜尋引擎谷歌子公司字母（ALPHABET INC-CL A）、遊戲創作平台ROBLOX、AR/VR軟體服務商Glimpse Group、智慧眼鏡與AR產品和技術商Vuzix、軟體大廠微軟（MICROSOFT），及韓國電影娛樂與視覺特效商Wysiwyg Studios等。富邦投信基金經理人王辰方表示，2022年將是元宇宙（Metaverse）超級年，Meta、蘋果、微軟和Google等大型科技公司都將推出新的硬體與軟體產品，以高盛證券預估未來幾年將有高達1.35兆美元投資在開發元宇宙科技，企業期望增強實境帶來下一波運算平台改變，在合理的消費模式轉變下，將會產生新的產業龍頭。
最新主打「高股息」ETF將在12／22上市 吸金150億元
證交所表示，由富邦投信公司募集發行之富邦特選台灣高股息30 ETF（00900），將於12月22日正式掛牌上市，採季配息，這也讓集中市場掛牌上市ETF累積達到128檔。該檔ETF主打全新滾動式篩選邏輯，12月上旬開募一周募集期間，即湧入逾150億元規模資金，12月14獲准成立。富邦特選台灣高股息30 ETF（00900）依特選臺灣高股息30指數，在指數編制下，主要布局以電子類股為大宗，其次為金融保險業，並輔以部分傳產類股配置。成分股前10檔為國泰金（2882）、中信金（2891）、兆豐金（2886）、台泥（1101）、永豐金（2890）、華碩（2357）、緯創（3231）、廣達（2382）、可成（2474）及亞泥（1102）。由於市場熱議富邦投信該檔ETF採取新創的「滾動式成分股調整方法」，導致周轉率提高，交易成本在同類型產品中也會相對偏高，該檔的經理費年率0.30%、保管費年率0.035%及手續費等。民眾投資前還需多加了解商品結構，評估整體投資成本與效益時，可將同類型指數的殖利率、總報酬率等指數表現，與相關費用高低一併同步評估考量。富邦ETF經理人楊邦珩解釋，回測「特選臺灣高股息30指數」過去11年參與到的除息次數，可看出透過滾動式調整，指數在第一次（4月）及第二次（7月）的大量持股轉換，幾乎都能全數參與到配息次數，在台灣的上市櫃公司開始得以採行季配及半年配的政策釋出後，該指數一年最多更能參與到60次以上的除息次數，也因此指數近10年來平均股息率可以得到9.99%的表現。楊邦珩還說，統計台灣全部1,700多檔的上市、櫃股票最近10年的含息累積總報酬表現，其中「現金股息率」排序最高的前20%個股，高出股息率最低的20%個股逾100%，足見高股息因子在台股市場對總報酬有顯著正向貢獻，「配息率越高的股票，往往繳出的長期總報酬相對也會越高」，這也就解釋了以高股息作為投資決策的考量因子，成為台股市場的主流趨勢之一。