智邦
」 台積電 台股 苗栗 AI 5G
台股23300點是未來低點？ 法人：AI帶動多頭行情到明年初
現在的高點可能是未來的低點？台股25日在台積電、聯發科等權值股領漲下，最終收盤23,348.45點，單日上漲155.93點，漲幅達0.67％；法人分析企業陸續公布財報，加上受惠AI發展動能，展望到年底期間只剩需要留意美國總統大選結果對股市造成的不確定性，預期台股本波多頭行情將至少可延續至明年初。台股歷經7月股災，8月築出底部，9月迎來反彈，10月延續漲勢，主要反映美國經濟逐漸化解衰退陰霾以及中國祭出規模空前的經濟刺激政策，凱基投顧表示，今年6月即提出「下半年先蹲後跳、第四季向上反彈」，提前預告第三季修正風險及年底的投資機會。「凱基股股漲」節目建議投資人，優先關注財報亮麗及第四季營收成長類股，或是具利多題材且技術面表態突破壓力與回測均線支撐轉強相關個股，例如今年以來在市場中表現出色的AI相關概念股，目前往後看仍顯優異，如果投資人對個股不熟悉，也可以留意國內第1檔專以「AI」為投資主題的產業型ETF凱基台灣AI50（00952）。國泰台灣高股息基金經理人梁恩溢表示，今年受惠AI發展帶動，不少大廠有望繳出亮眼成績單，為台股注入更多上漲動能，推測未來三年都是看多；近期台股都在23,000點上下徘徊，建議投資人應及早入場，因現在的高點可能是未來的低點。 梁恩溢指出，市場回歸關注基本面，2025年預期CoWos產能持續開出，有利於相關類股營收成長，投資人可善用主動式基金，由經理人隨市場變化擇優布局，卡位AI市場利多行情，像是國泰台灣高股息基金看好未來AI伺服器出貨表現，持續優化投資組合，建構價值與動能並重的組合。根據9月份基金前十大持股，國泰台灣高股息基金配置逾7成的電子股，像是權值三王台積電、聯發科及鴻海，以及網通大廠智邦、散熱龍頭健策等科技類股，時刻掌握變化快速的趨勢。
富比世全球最佳雇主榜出爐 台灣第一名是「這家公司」
富比世雜誌（Forbes）公布「2024最佳雇主排行榜」，連續四年蟬聯榜首的韓國三星電子退到第三名，第一名由微軟拿下，第二名是Google母公司Alphabet，而台灣有14家企業上榜，國泰金控是唯一登上排行前百大的台灣企業，台灣第二強是華碩，為183名，華碩共同執行長許先越表示，非常榮幸能連續五年獲得《Forbes》全球最佳雇主殊榮，將持續優化工作環境，鼓勵創新與多元。這份排行榜是富比世與德國研調機構Statista合作進行的調查，對50多個國家、逾30萬名員工進行評估，評選的企業員工數要超過1000人、且是業務至少遍布兩大洲的跨國公司，依據薪資、人力發展、遠距工作選項，以及員工是否會向家人或朋友推薦等標準進行。台灣有上榜的，第一個是國泰金控、排名第75名，華碩排名第183名，微星第197名，台積電第218名，其他上榜的還包括宏碁、台達電、聯發科、中信金、光寶科技、智邦科技、研華、聯電、藍天電腦與日月光。全球前十名，由微軟奪得榜首，Google母公司Alphabet拿下第二名，三星電子第三，接下來依序是軟體業者Adobe、德國車廠BMW、達美航空、空中巴士、IKEA、樂高集團、IBM等。Intel第12名，蘋果公司第15名，輝達是第22名。日本第一名是索尼、為13名。
全村挺一人4／矽光子專利大多握在美國手上 台廠「去年還在虧錢」未來路還長
SEMI國際半導體產業協會預估，2030年全球矽光子半導體市場規模將達到78.6億美元，年複合成長率（CAGR）達25.7％，而護國神山台積電（2330）罕見攜手日月光投控（3711），在9月3日宣布組成矽光子產業聯盟，號召30家廠商一起制定矽光子產業標準，帶動近期矽光子族群，包括上詮（3363）、聯鈞（3450）、波若威（3163）、聯亞（3081）等股價強勢上漲。不過專家也跟CTWANT記者提醒，光跟電的結合在矽光子技術中非常困難，矽光子的專利數量最多的是在美國，英特爾在申請數量上排名第一，台灣要在這領域突圍，還有很長的路要走。台積電副總經理徐國晉在矽光子產業聯盟成立大會上表示，台灣半導體產業若能集結過往豐富的半導體經驗與資源，矽光子的研發製造量能會持續壯大，為台灣未來成為「AI科技聚落」奠定良好的基礎。過去幾乎不談客戶的台積電，也罕見直接在台上簡報點名他的矽光子生態系，以海外大廠為主軸，包括如博通、科希倫（Coherent）、SK海力士、新思科技等；台廠以OSAT、ODM／OEM為主，包括：封測廠日月光、矽品（2325），緯創（3231）、技嘉（2376），上詮則是做光纖陣列元件暨組裝。鴻海（2317）董事長劉揚偉4日出席國際半導體展的論壇時也提到，矽光子技術是鴻海目前積極投入的領域，主要針對光電融合的不同接點設計，著重於研究封裝與開發元件，這項技術預計將在未來的高階晶片應用中發揮關鍵作用。SEMI全球董事會副主席吳田玉表示，矽光子是半導體的前端製程，台灣有前、後段，與晶片設計與伺服器系統，也有光學元件、光電模組與測試的智慧財產與精密機器設備，未來矽光子產品的量產關鍵在於成本與自動化，若成功整合各領域資源，將成為台灣發展矽光子產業的優勢。訊芯布局CPO矽光子先進封裝，已掌握網通晶片大廠訂單。（圖／報系資料照）永豐金證券的分析報告提到，與光通訊有關的概念股，包括矽光子設計的光聖(6442)，磊晶的部分有聯亞，交換器是智邦(2345)，光收發模組有波若威、眾達-KY(4977)，測試介面是旺矽(6223)和穎崴(6515)，封測方面則有上銓、日月光投控、訊芯-KY(6451)、台星科(3265)和矽格(6257)。CTWANT記者整理比較多分析師提到的矽光子概念股，包括訊芯-KY布局CPO矽光子先進封裝，已掌握博通等網通晶片大廠訂單，400G的矽光子模組產品可望先行量產，也積極跟客戶開發CPO光電共同封裝模組產品。法人推估，2025年該技術將進入爆發期，有望為公司中長期營運增添動能。13日股價為220元。聯亞協助英特爾推展「矽光計畫」，主要負責供應矽光上游材料磊晶及相關元件，出貨給美系客戶的金額持續增長，該客戶下單的800G矽光產品將在今年升級為1.6T規格，預估5、6月將進入產品轉換期，去年至今已出現連六季虧損，累計上半年每股虧損0.77元，第3季起出貨動能將開始轉強。13日股價為209元。英特爾執行長季辛格曾主導該公司矽光子技術研發，擁有大量專利。（圖／黃鵬杰攝、翻攝自intel官網）聯鈞已具有矽光子技術，雖然2023年虧錢，但今年上半年轉虧為盈，EPS 0.78元，未來營運前景看好。該公司估計今年下半年將小量生產，並與主要客戶完成認證矽光子。13日股價為179.5元。整體而言，矽光子概念股還是圍繞在光通訊與先進製程跟封裝的相關公司，不過專家也提醒，許多半導體材料在光學特性上，沒辦法符合光子電路所有功能的需求，且電子晶片才從實驗室走到商業化的階段，離大規模量產還有一段距離，產業結構也可能大幅變動。
上市公司8月營收年增逾13% 「這產業」躍增近六成擊敗電子業
受惠於半導體、AI與蘋果相關供應鏈，今年台灣經濟數據、外銷訂單等表現亮眼，台灣證券交易所數據顯示，8月全體上市公司營收總計3兆5266億元，年成長4290億元，增幅13.85％，而成長前三大產業分別為航運業、其他電子業及電子通路業；投顧認為，外銷訂單是台股營收先行指標，預計上市櫃公司9月營收將不輸8月。數據顯示，8月合併營收創新高的，有大立光、長榮航、廣達、大聯大、統一、台達電、樺漢、智邦、全家、旺矽、辛耘、京鼎等；統計有高達684家的8月合併營收呈「年月雙增」，但也有806家的營收低於7月的成績。證交所表示，上市公司8月營收成長較大產業，第一名為航運業，因為去年基期低，以及運價上漲，營收年增58.56％；其他電子業受惠AI雲端產品及客戶新品備貨，營收年增29.9％；電子通路業受惠AI伺服器使電子零組件需求增加，營收年增28.59％。而8月營收衰退較大產業，貿易百貨業因個別公司認列匯兌損益，營收年減35.31％；建材營造業因建案工期影響，使工程及房地出售收入減少，營收年減18.3％；玻璃陶瓷業因中國大陸的房地產景氣不佳，營收年減16.36％。累計前8月營收成長前三大產業分別是：電子通路業、航運業及半導體產業；累計營收衰退三大產業依序為：玻璃陶瓷業、電器電纜業及鋼鐵工業。
AI中下游組裝利潤不如預期？ 鴻海14日法說聚焦GB200、iPhone 16
台股一周以來震盪，其他電子類股跌7.2％，AI中下游組裝利潤不如預期，鴻海周跌9.7％，9日收盤價168.50元，漲幅達3.06％；8月14日登場的法說，市場預期會聚焦在輝達GB200、蘋果iPhone 16備貨等進度。法人分析，面對反彈後局面波動幅度應會縮小，搶短應謹慎淺嚐。科技股焦點還是在AI，關鍵個股是輝達，輝達上週曾跌破100美元價位，回補了跳空缺口，後續要觀察八月下旬的財報。近期最火熱的話題即是，大型科技公司巨額投入AI，到底是「未來投資」，還是「要股東買單的賬單」。美股「七巨頭」輝達 NVDA、META、特斯拉TSLA、亞馬遜AMZN、谷歌GOOG、微軟MSFT和蘋果AAPL，股價在2023年大漲，而在同一時期，標準普爾500指數則只整體上漲了24％；現在在AI的資本上共投入了千億美元。AI涉及供應鏈廣，整個AI產業包括製造組成伺服器的晶片和關鍵零組件的上游、伺服器代工廠的中游，以及軟體服務公司的下游。AI概念股上游供應鏈（AI技術研發及硬體製造）來說，GPU的Nvidia輝達、AMD超微、Intel英特爾。CPU的AMD超微、Intel英特爾。DRAM的三星、SK海力士、Micron美光。晶圓代工的台積電、矽智財IP的世芯-KY、創意、M31、智原；網通的聯發科、智邦；管理晶片BMC的信驊、新唐；高速傳輸的譜瑞-KY；封測的日月光。電源供應器為台達電、光寶科、群光。還有散熱部分有奇鋐、雙鴻、超眾、建準。伺服器電路板（PCB）則為金像電、博智、健鼎。銅箔基板（CCL）的台燿、台光電、聯茂。伺服器機殼的勤誠、偉訓、營邦。CPU插座的嘉澤。AI概念股中游供應鏈（伺服器製造及組裝），包括伺服器品牌廠的HP、戴爾、聯想、技嘉。伺服器代工廠的鴻海、廣達、緯穎、英業達。下游供應鏈（軟體服務及AI應用）有大型雲端服務業者的亞馬遜 AWS、微軟 Azure、Google Cloud、Meta。AI公司的OpenAI、DeepMind。算力服務的台智雲（華碩旗下）。永豐投顧表示，儘管美股出現止跌反彈，但是市場會開始嚴格檢驗AI投資的成效、景氣狀況，本週有美國CPI數據公布，能否營造景氣穩定、利率看跌的環境，值得留意；還要繼續觀察美國總統大選中，川普將會繼續申述他的關稅政策，民主黨也可能繼續推出科技戰的措施，也會引發相關產業波動。
黃仁勳喊「來台設廠」地點出爐？新竹縣長楊文科證實：輝達已聯絡產發處
輝達（NVIDIA）執行長黃仁勳訪台參訪台北國際電腦展（COMPUTEX），不僅成為鎂光燈焦點，受訪時所說的每一句話，也都成為業界焦點。新竹縣長楊文科表示，在這波AI浪潮下，新竹早已提前部署，除了擁有科學園區，清大、交大等研究人才能量充沛，並證實輝達已主動聯絡產發處，希望能落腳竹縣。楊文科指出，AI將成為全球未來幾年重要的關鍵字，更是台灣未來確保國際競爭力的重要科技領域。在這波AI浪潮下，新竹縣不但沒有缺席，更早已提前部署，其中新竹縣AI智慧園區，吸引全球最大雲端伺服供應商「緯創資通」、全球網路通訊大廠「智邦科技」、全球人機介面晶片領導廠商「義隆電子」及精準醫療生技大廠「普生」進駐，最快今年下半年就會陸續開始正式營運。不只如此，楊文科進一步說，新竹縣擁有竹科、新竹縣鳳山工業區、新竹產業園區(新竹工業區)、台元科技園區、生醫園區等完整產業供應鏈，與半導體、ICT、生醫產業重鎮及工研院、清大、交大等研究人才能量充沛。新竹縣所具備的各種優勢，和黃仁勳執行長希望尋找「研發人才多的地方」不謀而合。楊文科提到，近年來，護國神山「台積電」全球研發中心及後續2奈米晶圓廠、IC設計龍頭「聯發科」新竹高鐵專二辦公大樓等多家高科技企業增加了對新竹縣的投資，縣府團隊也積極推動招商引資，吸引更多民間廠商投入公共建設，促進新竹縣產業發展及經濟繁榮。楊文科說明，更重要的是，新竹縣位處北部和中部都會圈承接軸線上的中心點，串連了整條科技廊帶，擁有最完善的科技供應鏈，「我想這也是為何輝達願意主動聯繫我們的產發處，表示希望能來竹縣設廠。」楊文科強調，為了滿足大量產業用地需求，目前縣府正積極推動「台知園區及科學園區三期」2項計畫案，都是桃竹苗大矽谷計畫中重要的組成；另外，還有15案通盤檢討及11案個案變更。其中，台知園區計畫面積435.13公頃，科學園區三期計畫面積453.9公頃。這2個案子不僅可提供充足的產業用地，也提供住宅生活及商業機能，還有公園綠地、學校等公設用地規劃，滿足科技人才來新竹移居後的就業與居住生活。楊文重申，站在AI發展的浪頭上，新竹縣以AI智慧園區的發展經驗，成功帶動科學園區走出園區、走進地方，「我在此對輝達進駐竹縣表示熱烈歡迎，也邀請黃仁勳執行長有時間能來新竹走走，蒞臨新竹縣參訪，我會用我們最道地的客家美食來歡迎他！」
多頭氣盛！ 台積電16日衝856元領台股飆破21515點雙創新高
美股15日全面收漲，讓台股16日一開盤就上漲百點開出，從21319.02點開始，最高登上21515.52點的歷史新高，而權值股王台積電（2330）盤中一度上漲17元至856元創新高，而後雙雙漲勢收斂。分析師認為，近期資金又重回AI等科技股，下周輝達NVDIA要公布財報，台積電有機會繼續領頭創新高，但因身處高檔難免有獲利了結的賣壓，台股近期容易忽漲忽跌，建議善用技術面買黑賣紅，短多可先出場。美股的道瓊工業指數收39908.00點，上漲0.88%；標準普爾指數收在5308.15點，上漲1.17%；那斯達克指數收在16742.39點，上漲1.40%，再度創下歷史新高；費城半導體指數收在5045.08點，上漲2.88%。台股16日以台積電領軍，一度衝高至856元的歷史新高，不過盤中漲勢縮小，傳出台積電的美國亞利桑那州晶圓廠在美國時間15日發生意外，外媒報導1名現場作業人員重傷，台積電表示，1名外包商清運司機查看硫酸清運槽車時發生意外，該事件不影響營運或工程進行。鴻海（2317）以175元開高後也一度衝上179元，創2008年6月以來新高，盤中漲幅約1.75%；聯發科（2454）以1180元開高後一度衝至1210元，盤中漲幅逾3%；光是這三家合計貢獻超過百點。其他股價相對強勢的還有長榮（2603）、富邦金（2881）、藥華藥（6446）、中信金（2891）、智邦（2345）、陽明（2609）、奇鋐（3017）等。政府在2017年為提振股市成交量，推出當沖交易證交稅率減半的措施，且二度延長至今年12月31日到期，日前金管會已向財政部建議，再延長5年，如今台股成交量能充足，當沖降稅是否有存在的必要；財政部次長阮清華16日在立法院財政委員會表示，當沖降稅對台股交易雖然有造市的功能，但也會導致「助漲」和「助跌」，財政部會蒐集其他國家做法，並參考金管會和業者的意見，在近期做出決策。
蘋果7日新品發表台股多頭輪動 上衝20689點近關情怯盤中回落
美股主要指數6日全面收漲，台積電在美掛牌ADR也連3漲，加上蘋果（Apple）於7日晚間預計會發表首款AI平板，相關蘋概股可望受惠，台股近期都開盤漲逾百點，7日也一度漲166點，最高站上20689.19點，然而盤中卻由紅翻黑漲勢收斂，最低跌到20493.8點。儘管這幾天台股大多開高後略見賣壓，分析師認為，AI題材仍強、消費性電子族群堅挺，還有記憶體、驅動IC、被動元件等多頭輪動，外資資金回流下，台股還是有機會再挑戰前波高峰的20883點。台積電以797元開出，上漲11元、鴻海早盤最高來到170.5元，漲逾1%，持續刷新近16年波段新高，聯發科也漲近1%；不過高價IC指標回檔修正，創意、祥碩跌逾3%、世芯-KY持續走弱，智邦、台光電跌約 3%；重電族群華城、士電回檔修正。傳產方面的散裝航運股走揚，陽明、萬海漲 3%、長榮也上漲。
台積電法說無驚喜、以伊戰事加溫 台股重挫逾700點
原本市場預期晶圓代工龍頭台積電（2330）法說會將調高資本支出，不料卻是持平，還下修全球半導體展望，加上以色列與伊朗之間的戰事也有加溫跡象，台股開盤就直接摜破20000點大關，跌幅持續擴大，最低跌到19588點，大跌713點。其中台積電大跌43元，跌幅超過5%，也拖累聯發科（2454）陷入千元保衛戰，另外權值股部分，也是一篇慘綠，緯穎（6669）、鴻海（2317）、世芯-KY（3661）、聯詠（3034）、中信金（2891）、智邦（2345）跌幅也均超過2%。法人指出，在台積電法說會之前，有不少資金提前卡位台積電相關設備股，今天因為台積電沒有調高資本支出而出現重挫，但台積電也沒有調降資本支出，因此可以等短線賣壓去化之後再進場。重電、電線電纜、航運則相對抗跌，其中大同（2371）因為變壓器獲得UL認證，有機會擴大對美國輸出，今股價一度亮燈漲停，華城（1519）、士電（1503）、合機（1618）、億泰（1616）等也強勢上漲。長榮（2603）、陽明（2609）、中航（2612）漲幅也超過1%。營建股也見到資金湧入，欣陸（3703）、根基（2546）、皇昌（2543）亮燈漲停。
受惠AI NB＋車用雙利多 法人樂看邁科今年營運增2成
散熱廠邁科（6831）受惠車用、AI NB雙利多發酵，2023年營收幾乎掛零的車用，2024年車用散熱產品將明顯放量。NB部分，邁科總經理林俊宏表示，AI伺服器散熱需求不減，預期將成為今年一大成長動能；法人樂看邁科2024年營收、獲利有望年增2成。林俊宏分享，今年強勁動能來自AI加速卡與車用。隨著AI PC陸續放量搶市，以公司今年營收動能來看， NB有望成長10至20%，伺服器成長10%以上；至於車用由於2023年車用營收幾近掛零，預估今年量能出來，有望占營收比重至5至10%，而AI伺服器去年就占 30%，今年則有望持平。林俊宏表示，邁科去年各產品線出貨量穩定成長，下半年後營運漸入佳境，隨著AI帶動伺服器算力需求大增，國際晶片大廠相繼推出更高階GPU，以滿足 AI 運算需求，但因算力大幅提升，晶片所產生的熱能不斷增加，為避免晶片中的電路因過熱而出現錯誤動作，晶片有效散熱為當務之急。林俊宏指出，近年很夯的伺服器散熱產品，儼然成為邁科去年營運成長的大助力，現有伺服器主要客戶，包括神達、技剛、智邦，其中智邦主要出貨給亞馬遜。估今年伺服器出貨仍有1成的成長空間，且由NB打入華碩五至六個系列。另外在車用方面，隨著車用自動化駕駛系統快速普及，以及電動車滲透率不斷提升，車用電子需求越來越大，同步推升散熱產品加溫，邁科在車用產品布局已久，並在去年通過中國一線車廠認證，已在去年底開始小量出貨，接下來將打進日系車廠，有利後市動能。除中系客戶估2024年第二季放量外，日系客戶亦規畫2024年第三季開模，並於2025年正式出貨，預期2024年車用占比會有明顯成長。展望今年營運，林俊宏表示，兩大成長動能還是在車用和AI NB。AI伺服器散熱需求不減，預期將成為今年一大成長動能，2023年只拿下華碩一至二個系列，2024年則五至六個系列到手；車用則因才剛起步，基期較低，成長力道相對強勁，散熱產品今年將明顯放量，可望為成長動能最大的產品線，並規劃擴大車用與伺服器產能來滿足日益增長的訂單需求。邁科2023年營收16.42億元，年增2.1%，毛利率23.36%；稅後淨利約1億元、年增19.69%，估算每股純益（EPS）2.03 元，獲利成長力明顯超越營收成長力。
Wi-Fi 7高速進擊2／路由器規格升級3千元直上2萬 分析師：聯發科、瑞昱、耕興受惠大
「這次WiFi 7的規格升級，市場之所以非常重視的主因，是因為最新搭載AI應用的終端產品，都宣布將會支援WiFi 7的規格，由此可知，升級的浪潮勢在必行。且新規格在導入期時，競爭者通常比較少，此時就不容易遇到削價競爭，除此之外，也因為是新產品新規格，所以售價也會比舊產品高很多甚至高出好幾倍，因此有利於廠商獲利表現。」華冠投顧分析師范振鴻告訴CTWANT記者。目前最便宜的Wi-Fi 6網路設備終端零售價約在100美元（約新台幣3000元）左右，多數消費者都能負擔得起，而Wi-Fi 7必須支持6GHz頻段，因此整體硬體成本也將會高於Wi-Fi 6設備，就目前可以看到的初期產品來看，Wi-Fi 7路由器終端零售價約600-700美元（約新台幣1萬8千元到2萬1千元）之間。目前Wi-Fi已針對下游的網通產品進行Wi-Fi 7認證。（圖／報系資料）范振鴻表示，總結來說，網通產業將進入新一輪的上升循環，不管是新的規格升級、新興市場的開啟以及各國政府政策推動，都將會更進一步的刺激無線網路通訊廠家們更積極推出相關的新產品上市，帶動市場換機需求。而在今年初的CES及MWC會展上，網通設備商也陸續秀出Wi-Fi 7產品，並表示2024年將是Wi-Fi 7的好機會，2025年將迎來換機潮。至於台廠有哪些相關供應鏈，法人指出，包括聯發科（2454）、瑞昱（2379）、等晶片廠商都已陸續在布局Wi-Fi 7技術，並規劃產品，其中聯發科主要是用在手機、平板電腦及路由器等，瑞昱鎖定的產品線則是包括了個人電腦、車用、交換器等控制晶片。至於下游的網通廠，以啟碁（6285）、中磊（5388）、智易（3596）、智邦（2345）等，則是將在路由器（Router）、交換器（Switch）、基地台等推出相對應Wi-Fi 7的產品。本土法人表示，IC設計龍頭廠聯發科Wi-Fi相關的營收占比大約是20%，市場也傳出聯發科突破美國晶片商博通（Broadcom） 及高通（Qualcomm）長期壟斷Wi-Fi晶片市場，陸續拿下全球平板龍頭美系品牌、英特爾筆電平台及中系手機廠的Wi-Fi 7訂單。法人看好瑞昱在Wi-Fi 7包括車用、路由器、交換器等領域的布局。（圖／報系資料、翻攝自RealMCUer YT）同時在年初CES 2024，聯發科也展出了首批獲得完整認證的Filogic Wi-Fi 7系列產品，包括Filogic 880、Filogic 860、Filogic 380、Filogic 360晶片組，也獲得華碩、BUFFALO、海信視像、聯想、Lumen、TCL、TP-Link等製造商採用，並推出Wi-Fi 7技術的各類裝置。法人指出，IC設計廠瑞昱預計於2024年第二季導入Wi-Fi 7，切入車用Wi-Fi晶片。車用Wi-Fi規格預計將會是以Wi-Fi 7為主，另外再加上AI伺服器高速運算的需求提升，路由器、交換器的市場確定會帶來強大的換代需求，對於瑞昱營收也將有較明顯的貢獻。耕興發言人周煒哲也表示，Wi-Fi 7已確定成為2024年主流網通規格，6GHz頻段的技術提升Wi-Fi產品應用商機，相關裝置可以應用於戶外區域，公司在高難度AFC高階網通產品檢測領域已準備多時，隨著廠商推出相關產品，營運將直接受益。
緯創全球營運總部大樓Q3完工 總座：打造AI+5G+伺服器研發基地
開年首月雖為電子業傳統淡季，但在AI相關商機挹注下，緯創（3231）與旗下緯穎（6669），和英業達（2356）等代工廠單月營收皆交出亮麗成績，更有多家業者擴大投資，繼聯發科 (2454) 於1月30 日的新竹高鐵辦公大樓開工，緯創2月19日也在新竹AI智慧園區舉辦全球營運總部上樑典禮，預計今年第三季完工營運。新竹縣府產業發展處表示，該園區內有緯創資通、普生、智邦科技及義隆電子股份有限公司4家公司，將陸續完工並營運，預計可引進就業人口約4千人，年產值超過1千億元，除提高在地就業機會，園區設計均為綠建築辦公大樓，加以生態綠化打造園區北側「AI智慧園區公園」，鼓勵廠商打造友善的工作環境，期許能與在地共好共榮。緯創資通總經理林建勳表示，看好人工智慧發展，緯創將擴大投資規模，加上對於新竹縣AI智慧園區的地理位置優勢充滿信心，不僅於新竹AI智慧園區設置緯創全球營運總部，同時也將重要的研發和高階產品先期製造基地設立於此。未來主要運營項目包括AI、5G、伺服器研發基地、數位能力中心及全球運營人才育成中心等。新竹縣長楊文科表示，緯創是在AI智慧園區中率先動土的廠商，是園區領頭羊的象徵，未來光是研發人員至少增加600名，營業總額因為AI智慧蓬勃發展，還無法估計；未來除義隆電子總部大樓預計2026年完工外，其他普生及智邦科技也陸續將在今年完工，屆時將完整呈現AI智慧園區規劃績效。不過AI概念股近日漲多回跌，緯創19日收在122.5元、跌2.78%，英業達收在56.5元、跌2.75%，聯發科收在963元、跌0.72%。
龍年漲一波2／追AI科技股「怕買貴」 Nvidia股價天花板指標「這四檔有空間」
「你看我在2024財經趨勢論壇中沒有提到傳產、航運、觀光等類股，是我認為明年比較沒有亮點，還是以科技股為主。」富邦投顧董事長蕭乾祥告訴CTWANT記者；中信投顧總經理陳豊丰、永豐金控首席經濟學家黃蔭基博士也不約而同地鎖焦AI應用等相關科技股。蕭乾祥表示，市場看好生成式AI應用成長潛力，資金紛紛靠攏AI股，單看AI伺服器產值成長超越一般伺服器的20倍，AI下一步將由雲端走向終端，2024年AI PC需求可望興起。中信投顧總經理陳豊丰說，「我們也是看好熱門AI應用，包括以雲端服務商CSP為核心，AI模型、AI中下游供應鏈，高階半導體封裝業，以及AI PC可望明年亮相後、2025年放異采。」多名本土法人研究員也分析，「生成式AI可作為車輛的語音助理，應用於自駕車具有潛力之外，Intel現已偕同多家合作夥伴啟動AI PC加速計畫，從企業端發展到相關設備，而且大型語言模型GPT4、BERT等，Microsoft、Google、META、Amazon等CSP業者砸錢搶攻AI商機，進入戰國時代。」據此，像是世芯-KY（3661）、創意（3443）、聯發科（2454）與網通IC設計大廠博通（AVGO）、美滿電子（Marvell）概念股等ASIC代工業者，都可以多加關注。今年11月，華碩董事長施崇棠（左）向英特爾執行長季辛格（右）演示搭載於ASUS AI筆電上之大型語言模型FFM-Llama2。（圖／報系資料照）「尤其大型語言模型也積極應用於手機產業，從華為、VIVO、小米、OPPO到高通、聯發科的旗艦手機，可運作參數高達數百億、千億，「看好2024年手機市場需求回升，帶動接下來幾年的出貨成長量。」一名投顧研究員說。「從APPLE、OPPO、VIVO、小米、華為等品牌端來看手機相關類股，應用在手機的SoC、光學鏡頭、PA、PCB、摺疊軸承等都是可以關注的」，一名投顧公司主管分析說，相關個股包括聯發科（2454）、大立光（3008）、全新（2455）、穩懋（3105）、宏捷科（8086）、華通（2313）、新日興（3376）、富世達（6805）、兆利（3548）等。而且觀察AI發展，2024年是「Nvidia與非Nvidia（例如Intel等）」兩大陣營角力，以Nvidia相對支持包括DELL、Supermicro、技嘉（2376）、華碩（2357）等伺服器品牌廠來說，還有鴻海（2317）、緯創（3231）等GPU模組、基板廠，成為市場焦點。不過，AI概念股價已高漲，投資人跟進會不會買在最高點？這些概念股的營收獲利表現會否跟上？一名投顧主管跟CTWANT記者分析說，「市場會拿Nvidia股價在2024年預估EPS的22～25倍本益比，當作供應鏈評價天花板；而美超微Supermicro預估本益比約12～15倍，同時也做為評估ODM股價的參考標準。」進一步了解AI相關供應鏈的ODM，包括廣達（2382）、英業達（2356）、緯創（3231）、緯穎（6669）、技嘉（2376）、華碩（2357），到Network的智邦（2345），Power的光寶科（2301）、台達電（2308），與PCB的台光電（2383）、金像電（2368），Thermal的奇鋐（3017）、雙鴻（3324）與Chassis的勤誠（8210）等。2024年7月26日巴黎奧運登場，可望帶動國內運動、機能衣等相關成衣製鞋個股。（圖／翻攝自Paris 2024奧運臉書）「以上個股股價都漲，與最新報價預估相比的話，台達電、台光電、金像電、雙鴻還有空間。」一名研究員分析資料研判說。永豐金控首席經濟學家黃蔭基博士則提到，隨著2024巴黎奧運將屆，可望帶動NIKE等運動製鞋成衣代工廠；「11月下旬，受到外資買超台股效應，半導體為主的電子題材股帶量走揚，傳產紡織製鞋股也跟著起飛。」一名分析師說，像是紡織成衣雙雄儒鴻（1476）、聚陽（1477），製鞋廠寶成（9904）、豐泰（9910）也都有上揚震盪行情。台新投顧副總經理黃文清則指出，距離明年7月26日的巴黎奧運時間不到一年，國際運動賽事可望帶動相關品牌NIKE、Adidas、UNDER ARMOUR、Lululemond等供應鏈，包括聚陽（1477）、儒鴻（1476）、宜進（1457）、遠東新（1402）、廣越（4438）、光隆（8916）與製鞋業寶成（9904）、豐泰（9910）等，都是可以關注個股出貨量受惠情況。
模擬超逼真網路攻擊 新北邀新加坡資安專家交流
全球網路攻擊與電腦犯罪案件數呈現上升趨勢，為了有效面對新興威脅，並保障民眾個人資料隱私，新北市警察局除內部精進外，更與智邦科技公司及新加坡科技工程公司進行合作，首創以跨國交流合作方式，針對高階警政主管以資安事件危機模擬情境進行資訊安全研習訓練，期望相關警政主管能對資安事件在處理應變上有所助益及收穫，並藉以再強化機關的資訊安全。警方表示，新加坡在亞洲地區資訊安全領域享有盛譽，透過多年實戰經驗所鍛鍊出來的資安產品更是輸出多國的重要產業。這次新北市政府警察局與新加坡科技工程公司合作辦理資安教育訓練，正是希望能夠借鏡該公司在新加坡的成功經驗，提升新北市政府警察局的資安能力。 警方提到，新加坡科技工程公司特別遴派資安服務業務部的協理林漢進，他具有眾多的資安專業證照及在新加坡資安監控中心豐富的實戰經驗，課程中與新北市政府警察局的幹部分享前線資安專家的真實案例和現場處理技巧。除了基本的資訊安全風險介紹和網路攻擊模擬情境外，此次訓練還加入了一系列的桌上模擬情境研習。這些模擬情境特別為領導幹部設計，旨在讓他們能夠在模擬的危機情境中，迅速做出判斷和應對。新北市政府警察局局長廖訓誠表示：「資訊安全的強化不能只停留在理論上，需要持續的實踐和演練，也期望透過這次的合作與學習，新北市政府警察局不僅能夠在技術上有所提升，更希望在整體的資訊安全意識上達到新的高度」。
半導體新關鍵字2／光通訊具股本小優勢成投資人關愛族群 分析師：短線過熱先等等
隨著半導體展上出現矽光子這個名字，也讓台股投資人紛紛尋找可望受惠的指標股，華冠投顧分析師范振鴻表示，矽光子技術相關的台股，包括磊晶廠聯亞（3081）、Switch交換器智邦（2345）、光收發模組華星光（4979）、眾達-KY（4977）、擁有光柵相關技術的上詮（3363），以及積極發展光纖套件的波若威（3163）等。范振鴻表示，這就如同早些年看AI人工智慧的一樣，在未被商業轉化之前，都有很多想像空間，而矽光子這項技術早在數十年就被提出來，一直到現在仍未被大量商轉，隨著AI所帶動的大量資料傳輸需求，讓多家大廠都明確點名矽光子確實是下個世代技術，後續還是會有持續發燒的機會。投資人該如何看待矽光子題材？分析師賴建承則指出，不管是AI、社群軟體或是影音串流，都會帶來巨量的數據流量，也推升了超大資料中心的建置。仲英財富投資長陳唯泰也說，高速傳輸勢必也會是未來趨勢，近期或許因為漲多而出現拉會，但投資人還是可以多加留意觀察。輝達NVidia所帶動的AI風潮，也推升的大量數據的傳輸需求。（圖／CTWANT資料照）只不過因為市場資金流動迅速，法人指出，投資人還是要以基本面為主，短期過度上漲的公司，相對來說風險也已經較高，遇到族群拉回的機率也高，儘管矽光子題材確實火熱，但在籌碼相對混亂的狀況下，還是要回歸到基本面選股，就算短線遇到套牢問題，也比較不用太擔心。法人指出，台積電還是矽光子主要受惠廠，但是相關營收對於台積電的貢獻比重來看，其實相對偏低，不過台積電14日進行今年第一季3元現金股利除息，開盤就直接秒填息，另外台積電大客戶蘋果發表新機iPhone 15，首波的拉貨效應也會有助益，整體來看，營運還是相對持穩。觀察台股對於矽光子的反應，主要還是集中在光通訊族群。華星光目前是Marvell的獨家供應商，機構預估明年400G產品的營收佔比將高達40%，可以說是目前台股中最純的400G交換器相關的公司，除此之外，800G產品將提早在今年第四季開始送樣認證，這部分也是很值得大家關注的地方。光通訊廠華星光對於明年展望相對保守，但投信法人仍持續加碼布局。（圖／翻攝自奇摩股市）華星光今年營收從4月開始築底反彈，8月衝上3億元大關，不過公司對於展望相對保守，中長期會是持續向上，至於2024年還很難預期，希望是維持跟2023年差不多。近期股價出現拉回，但投信及外資仍站買方。眾達-KY在CPO共同封裝技術方面也走得很前面，是Broadcom的長期合作夥伴，但以近期營運來說，要等Broadcom庫存去化以及恢復成長動能之後，眾達才會跟著重新走回上升循環。眾達-KY近期營收出現明顯收斂，不過股價則在突破8月的整理之後開始反彈，從70元附近拉高到接近90元，回到今年6月以來的水準。
0050指數新增四檔AI股！這一家航運股遭3大指數刪除
臺灣指數公司今天（1日）代富時羅素公布五項指數成分股納入及刪除之變動，包括臺灣高股息指數將刪除慧洋-KY（2637）；臺灣50指數新增智邦（2345）、光寶科（2301）、緯創（3231）、緯穎（6669）及刪除遠東新（1402）、華新（1605）等，以及臺灣中型100指數、臺灣資訊科技指數及臺灣發達指數的成分股等的最新異動，將自今年9月15日交易結束後生效，亦即自9月18日周一起生效。臺灣高股息指數自指數審核生效日起之連續五個交易日為指數定期審核過渡期，此期間每檔股票之權重採用過渡期間權重，過渡期間生效日為2023年9月18日、19日、20日、21日和22日。富時羅素依據2023年8月21日資料審核結果如下：一、 臺灣50指數成分股納入：智邦（2345）、光寶科（2301）、緯創（3231）、緯穎（6669）。成分股刪除：遠東新（1402）、華新（1605）、萬海（2615）、陽明（2609）。候補名單：長榮航（2618）、技嘉（2376）、創意（3443）、英業達（2356）、台灣高鐵（2633）。二、 臺灣中型100指數成分股納入：遠東新（1402）、華城（1519）、材料-KY（4763）、威盛（2388）、華新（1605）、萬海（2615）、陽明（2609）。成分股刪除：智邦（2345）、富采（3714）、長興（1717）、光寶科（2301）、慧洋-KY（2637）、緯創（3231）、緯穎（6669）。候補名單：東哥遊艇（8478）、群電（6412）、中華（2204）、長榮航太（2645）、豐興（2015）、神基（3005）、神達（3706）、建準（2421）、漢唐（2404）、啟碁（6285）。三、 臺灣資訊科技指數成分股納入：華城（1519）、威盛（2388）。成分股刪除：富采（3714）。四、 臺灣發達指數成分股納入：材料-KY（4763）。成分股刪除：長興（1717）、慧洋-KY（2637）。五、 臺灣高股息指數成分股納入：無。成分股刪除：慧洋-KY（2637）。
外資持股占台股逾四成加速「公司治理」接軌國際 這家最猛去年「反對」逾500家議案
外資持股占我國上市公司逾四成比重高，其投票立場意向也加速融合國際「公司治理」趨勢，關注議題從董事長不宜兼任執行長CEO、增加女性董事與獨立董事席次到ESG永續經營策略等，中租-KY（5871）今年即在全部9席董事選舉中，將獨董從3席增至4席，超前2024年上路的「獨董席次不得少於三分之一」規定。每年5～6月上市櫃公司股東會登場，近幾年實質掌控公司經營權大股東也多行動回應外資的建議以爭取更多支持或增加持股，今年除了可見上述的中租-KY（5871）之例，積極發展綠能事業，新增一名能源科技學者專家擔任獨董；像是友達（2409）董事長彭双浪將卸任執行長一職，不再同時兼任，頗獲外資圈好評。此外，可成（2474）兩家外資聯署提案「修正公司章程」欲拿回股利分派權；高力（8996）創辦人兼董事長韓顯壽（現為榮譽董事長）意外落馬未能當選董事，市場派阿拉丁投資拿下2席董事、2席獨董進入共治時代，更是進一步掌握到審計、薪酬兩個委員會；新光金（2888）改選董事中，外資持股近19％，支持公司派提名候選人僅三成等案例，可進一步研究探討以了解外資的態度。其實，中租-KY（5871）在2022年5月股東會的「修改公司章程」議案，因外資反對「董事會可決議現金股息發放再報告股東會」使得未修訂完成，因此在當年9月股臨會中，已直接刪除「董事會可決議現金股息案」議案，而讓公司章程修訂案可依主管機關要求通過股東會。CTWANT記者採訪到長期經營外資投票顧問及公司治理諮詢的外商公司Alliance Advisors，董事總經理馮欣宜Celine分析說，發行公司老闆與經營團隊在專注本業同時，也要多加了解公司股東結構，並應進一步去認識這些外資，分析與掌握他們的投票行為。Alliance Advisors，董事總經理馮欣宜Celine。（圖／翻攝官網）馮欣宜說，大股東、老闆還要關注「誰」持續在買，持股超過1％以上者即具有董事提名權、股東會議案提案權，不能再固有「外資向來支持公司派」、「買公司股票＝挺公司」的傳統思維。確實，在東元（1504）二年前爆發的經營權之爭，Silchester（希爾契斯特）外資是在公司董事會提名名單公告前，即選邊站支持會長黃茂雄兒子黃育仁一方。馮欣宜提到，全球第二大「挪威主權基金」，為重壓台股的外資指標，持續增持科技股比重之外，還有新加坡、國際級共同基金股也加碼我國科技業；目前「挪威主權基金」已是上市櫃公司前十大股東，電子股34檔，有昇達科、群聯、力旺、家登、信邦、義隆、智邦、台積電、新普、聯詠、瑞儀、漢唐、京元電子及致伸等；傳產股15檔，有高力、順德、上銀、日勝生、寶成、統一、厚生、東和鋼鐵、聲寶、盛餘、中華、統一超、台苯、漢翔及國喬等；金融6檔，有中信金、玉山金、上海商銀、華南金、合庫及高雄銀。「挪威主權基金」約數年前即表態「董事長不宜同時兼任執行長CEO」、「至少一名女性董事」、「提高獨立董事比例」等，外資關注董事出席率，獨立董事人選背景、給予公司案件有哪些具體建議等都會加以了解，切忌忽略有提名權利的外資股東在國外的投票行為，須提高警覺、高風險面對。尤其當一家公司經營團隊涉及司法案件，或是屢遭主管機關重大裁罰等，外資同時會注重獨立董事發揮哪些監督效益，立場有沒有達到獨立性，提出意見是否專業、客觀等，因此對於獨董連續三屆會覺得任期偏長，恐有失公正性，遂會進一步衡酌公司提名理由。以今年改選鬧得沸沸揚揚的新光金（2888）為例，外資持股近19％，支持公司派提名候選人僅三成，除了打破「外資買股票就會支持公司派」的傳統思維，15席董事中獨立董事僅有3席（占董事總席次五分之一）比例偏低，也因此影響外資股東「挪威主權基金」投下「棄權票」。至於Silchester（希爾契斯特）外資則是股東行動主義積極者，觀察其投票行為發現，光是在2022年就有反對524個投資標的公司董事會提出的議案，特別針對董監改選議案，在超額競選時或有股東提案時，投票表達對公司管理階層的滿意與否。馮欣宜說，外資看公司提出的永續報告，會逐項瞭解執行成果，並加以追蹤效益，舉例來說，有的公司會清楚條列式股東的建議與客服接到客戶或是員工的反映案與解決對策、結果，有的公司卻是寫0，會讓外資感到公司對此制度並未重視，建議可進一步將永續經營CSR、投資人關係等部門整合，便於讓外資更加了解。金管會「公司治理3.0-永續發展藍圖」五大主軸中的第一項「強化董事會職能，提升企業永續價值」中，2024年起，將要求初次申請股票上市櫃之公司、實收資本額達100億元以上，及金融保險業之上市櫃公司，設置獨立董事席次不得少於董事席次之三分之一，及半數以上獨立董事連續任期不得逾三屆。
科學交易達人2／打工存13萬踏入股票市場 7年後滾出千萬身價
「我的第一桶金（100萬），其實在進入投資市場的第1年，也就是大學二年級就賺到了。」27歲的小路（本名黃凱鈞）告訴CTWANT記者，「初期真的有不錯的新手運，但這第一桶金實際上並不完全靠投資賺來，還有加上兼職的薪資收入。」眼前這位資產達8位數的27歲全職投資人小路，在與父母同住的家中房間兼工作室裡上班，本就不大的房間，有一整面書牆，書桌上架著5台電腦螢幕，加上一張床及衣櫃，只容一人進出，「我的房間很簡單，工作和睡覺都在這裡。」他笑著說。約訪在客廳進行。「開盤前我都會先研究國際新聞、趨勢，開盤後就看有什麼交易機會，也會看台灣即時財經新聞。」他說，「我每天的作息都太固定，朋友看時間就知道我在幹麻。」而他第一次接觸投資，是2014年18歲讀大一那年，「聽老師分享黃金的開採成本區間，大約1,200至1,300美金，入手門檻較低。」他拿出5萬存款，買了「黃金存摺」放半年獲利1萬多。在就讀大學期間，小路（右上角）就開始踏入投資市場。（圖／小路提供）後來透過家教打工存到13萬元，才全數投入股票市場，「剛開始以低價股為主，包括華亞科（已下市）、聯電（2303）、欣興電子（3037）、台燿（6274）這幾檔，短線上有非常不錯的績效。」「華亞科是人生第一檔股票，購入後就面對溢價併購下市賺到不錯的收入，接下來透過台燿拉抬，讓自己的投資本金顯著成長。」小路解釋。沒想到，升大二的暑假上股災，小路買的「太陽能」概念股投資失利，為避免再陷恐慌情緒，他改採「機械化」進出操作策略，以技術面搭配籌碼面，作為選股邏輯，起先不看重基本面，後來透過量化分析，發現除了技術面、籌碼面之外，基本面也是影響報酬率的重要因素。投資第4年（2018年），小路嘗到豐碩戰果。「當時波段操作『智邦』（2345）這檔飆股，除了重壓資金，又是槓桿融資，所以單次就獲利上百萬。」他面露驚訝的表情。究竟如何選到飆股？小路解釋，當時「網通」是一個很新穎的題材，市場不少人關注Wifi商機，在Wifi基地台廠商中，他找出居領導地位的智邦，「當市場題材出現的時候，龍頭股總是會漲的又快又急。」小路確信選對股，進而研究發現，外資與投信大幅度連續買超，加上營收出現雙位數成長，加上股價正在地板價格區間整理，因此他跟進法人同步大舉買入。投資經驗豐富的小路，現在也拍攝短影音、開設課程以及舉辦講座分享自己的投資心得。（圖／小路提供）「人生中最成功的一次投資（智邦），也是有些主觀與運氣成分在內。」小路坦言，大約投資第7年（2021），他的資產累積到人生第1個一千萬，投資策略也重新調整，「由於本金放大，不能再單壓重倉，為追求相對穩定的勝率與報酬率，我徹底屏除主觀交易，改採科學化SOP交易操作波段。」現在的資金幾乎都投入台股比較多，20%則長期投資美股ETF。小路觀察，「高資產投資者不再需要追求大幅獲利的爆發機會，因為風險與報酬真的是對立面。」會不會買房置產？「我比較重視資產流動性，股票相對於房地產更具高流動性，可隨時買進或賣出，未來若買房，我會以自住為主，不會當作投資。」在兼做工作室的小房間裡，小路笑說，「我的物慾需求比較低，還是喜歡追逐在事業與投資上的成就感。」
億支手機庫存3／Q3旺季不旺拉警報？ 先避開三星概念股半導體族群
三星高庫存訊息一傳出，引起市場對科技股第三季旺季不旺疑慮，投資人該如何應對？「先避開三星相關的半導體族群。」永誠國際分析師陳威良建議。華冠投顧分析師劉烱德則認為，「投資人可以觀察5G相關族群，包括智邦（2345）、正基（6545）及台揚（2314）。」陳威良指出，三星跟台系廠商的合作其實很深，但其實三星對於台系供應鏈，也是屢傳說翻臉就翻臉的案例，其中2021年4月三星因為手機影像訊號處理器（ISP）產能不足，傳出有意自行出資，添購設備交由聯電生產，或是直接包下聯電的南科新廠產能。不過最後因為三星最後不願意出資，聯電方面也考量若投資擴增太多產能，折舊費用及未來景氣反轉風險高，最後並未成局。IC設計業者也直言，三星訂單背後最大的目的，就是用來調節自家淡旺季產能，而且三星的單子都不好做，只要需求一不好，就會立刻砍單。換言之，如果三星占公司營收比重過高的半導體廠，像是聯詠（3034）、智原（3035），就要小心股價可能還沒見底。永誠國際分析師陳威良建議，先避開三星營收比重高的半導體族群。（圖／翻攝自陳威良臉書）而三星暫停拉貨，加上驅動IC大廠奇景光電開首槍調降第二季財測，讓外資也看淡驅動IC前景，近期也有數家美系外資調降聯詠（3034）目標價，分別降至262元及325元。外資指出，在消費性電子產品需求不振下，聯詠先前預估第二季營收將季減2-6%，目前看來，恐僅能達成財測低標，也就是季減6%。近期台股半導體族群除息表現都相當慘烈，除了台積電（2330）因為息值不高，開盤就秒填息外，其他包括聯電（2303）、聯發科（2454）等指標廠商，則是直接陷入貼息的窘境。觀察法人近期進出狀況，截至24日為止，友達由賣轉買，投信中止連5賣轉買；群創外資連7買，投信也中止連5賣轉買，顯示法人對於面板有落底跡象；聯電外資連12賣，投信中止連7買轉為賣超；聯發科外資連12賣，投信也連2賣，聯詠外資連12賣，投信連8買；力積電外資中止連3買轉為賣超，投信連7買。「台灣上市櫃公司對第三季的展望趨向保守，主要是產業營運正隨外部環境調整中，相信等升息政策明朗，快則在聯準會的7月利率決議，慢則在9月的利率決議，來自半導體的需求將會使相關股價再度上揚。」劉烱德認為。半導體族群短線壓力大，5G相關類股則成為資金避風港。（圖／CTWANT資料）除了半導體，投資人還可觀察哪些標的？劉烱德指出，5G是一個可以參考的重要指標，尤其是5G的滲透率，隨著滲透率提升，族群也會直接受惠。從電信運營商的角度看，5G滲透率超過20%是一個臨界點，在用戶增長，商業回報和網路建設…等，都將可以實現直線上升發展。根據統計，2021年底，韓國5G滲透率達30%，日本和中國約20%，美國和台灣約是15%，滲透率都還有再成長的空間。估計2022年底，5G將可實現千兆個光網覆蓋超過4億家庭的能力，5G正在加快垂直領域的融合應用。其中中國去年5G手機成長比其他地區高，佔全球出貨高達74.5%；今年以來卻盛傳中國5G手機需求下調，劉烱德表示，但這並不代表5G手機的成長率已經停止，反而是5G手機滲透率將由中國大陸延伸至以外地區，也有機會進入出貨量大幅成長期。劉烱德表示，台積電（2330）董事長劉德音先前曾指出，展望未來10年最重要的發展是HPC（高效能運算）應用，由雲端大型資料中心及5G，透過wifi 5、6及低軌道衛星聯結，包括智慧手機、智慧汽車、智慧製造、智慧AIoT，達到虛擬與實體整合的元宇宙（Metaverse）實現，相關族群也有機會成為資金避風港。虛擬實境、元宇宙（Metaverse）將是未來半導體新的成長動能。（圖／陽明交大提供）
鏡電視「金主不想被當盤仔」 請辭董事黃安捷「很受傷」內幕
「鏡電視新聞台」董事長是否會在短短三周內換到第4位的鄭優？引發各界熱議之外，請辭董事的黃安捷與「被下台」前董事長陳建平，是否會透過司法程序，保衛名聲，CTWANT進一步調查，持續勾勒「鏡亂事件」之脈絡，核心問題以「財務資金流向」與「董事、監察人應有的作為」為主。知情人士告訴CTWANT記者，「鄭優現階段應該不會想淌入這灘渾水，太危險了！小心成為誤闖政治叢林、不正確選擇的小白兔，被犧牲。」鏡電視新聞台在今年1月取得NCC申設許可，但NCC兩名委員林麗雲、王維菁則是在審議會提出反對之外，NCC官網也於2月公布其署名的「不同意見書」全文內容。她們所擔憂的「實質控制人隱晦不明，公司治理有潛在風險、難排除前董事長裴偉幕後實際操盤」等疑慮，如今隨著「鏡電視支付裴偉顧問費等內部帳目」爆出，皆一一浮現。CTWANT調查，外傳「鏡電視新聞台」來自科技、傳產界等8位出資大股東中，前智邦董事長黃安捷因為也是《鏡週刊》的股東，因此目前並未實際投資資金到鏡電視，也因此可以「0持股」進入鏡電視董事會，並推薦前大眾銀行董事長陳建平進入鏡電視董事會，擔任董事長一職。陳建平是對鏡電視財務資金流向，首先發難「要查帳清楚」的董事，而黃安捷董事與其他大股東先前都不知道有此況。「3/4陳董被改選時，才知道裴偉的用錢方式，大股東們從納悶到生氣，『裴偉與公司有用錢需要，可以先說出來討論呀！』，沒有人想被當『盤仔』！」「黃董與陳董只是很單純地想把公司救起來，想幫忙，卻被檢舉、報導說如何如何，很多是斷章取義，不實的指控，情何以堪！」知情人士進一步告訴CTWANT記者，「黃董覺得很沒面子，氣到請辭鏡電視董事；陳董被拔掉董事長也感到不解與無辜，清者自清！很多事情是可以愈理愈清楚的。」這名人士分析說，「找陳建平去當董事，是想說『藍綠』色彩平衡，比較好獲得NCC支持與取得執照。結果陳建平是位做事認真的專業經營者，太認真查帳了。」「3/4董事會陳董『被政變』當下，黃董沒想到自己眼前正上演一場好荒謬之戲，發生得好快，根本來不及當場說不應亂扣帽子，應該要求先調查再議。豈料隨即就有媒體報導，還被帶風向說是干預編輯台。黃董事後才恍然大悟，鏡電視真的是台灣人理想中需要的新聞媒體嗎？」「當下，身為監察人的劉志鵬律師，在董事會上也沒有出聲。依公司法，監察人應監督公司業務之執行，並得隨時調查公司業務及財務狀，……怠忽職務，致公司受有損害者，監察人對公司負賠償責任」。「監察人應有作為而無作為，鏡電視董事會機制是否失靈？董事是否有做好自己職務，接下來都可透過司法程序來追究責任。」一名為黃董、陳董抱不平人士建議說。據了解，事發後，黃安捷即聯絡裴偉，詢問到底是怎麼一回事？對方即以不清楚為由，推說是鏡電視內部員工反映……。「黃董是一位很講『朋友義氣』的人，他和裴偉是熟識多年的朋友，為什麼他沒主動先來溝通討論呢？」知情人士還說，「當年裴偉離開壹週刊到創辦鏡週刊，黃董出資力挺裴偉，如今歷經鏡亂風暴，應該會讓黃董學到很多，看清楚很多，原來裴偉變大尾了，如此對待當年扶他一把的貴人，唉！」「黃安捷是願意為台灣媒體發展，付出心力的有理想人士！」政壇、產業界人士對黃安捷觀察如是說。