機器人理財2／非每家用AI！國泰智能投資推「基金股債配」逾20％資產規模成長
國內目前已有17萬民眾透過「機器人理財」，金管會為此正在研擬納管拉高法令位階，其中備受矚目的是理財演算法，原本由業者自行審查，7月已授權投信投顧公會成立專家小組，審查各業者的機器人理財演算法。截至6月底，資產管理規模前三大為國泰世華銀行「國泰智能投資」的18.86億元、第一銀行的「e-First智能理財」15.34億元及華南銀行的「華南好基智」7.47億元。CTWANT記者採訪國泰世華銀行，數位發展部協理陳麗薰表示，「國泰智能投資強調長期、紀律投資，多數的客戶也都採用定期定額的方式來參與市場，這樣的理念也讓國泰智能投資即使在2022年市場大幅修正下，資產管理規模仍有超過20％的成長幅度。」國泰世華銀行2016年觀察到智能理財市場的發展機會，即成立專案小組投入「國泰智能投資」的開發，並在2018年正式推出類似美國退休計劃401K般的「目標式投資組合」，首重長期投資、客觀量化選股，並將搭配滑翔路徑，隨投資年限調降波動度建議的「再平衡機制」概念帶到國內。所採用的滑翔路徑（Glide Path）找出一定時間下的最高預測收益結果，能夠在客戶的投資組合接近目標設定的到期日時，協助將資產配置調整更趨保守以降低波動度，促使所設定的目標能夠在到期時達成，讓投資組合的抗風險能力隨投資時間變長而增強。「智能理財」金額門檻低，除了瞄準年齡約在20～35歲的千禧世代，小資族、築巢家庭與退休族也相當適合。（圖／報系資料照）就民眾不知如何選擇基金的痛點，國泰智能投資運用數據科技及專家團隊從2000多檔基金篩選出全球優質股債，從著重配息、全球及區域、股債平衡、到近年具話題性的永續產業等，提供6組不同主題的「策略式投資組合」。由智能系統24小時監控，減少客戶盯盤煩惱，並透過再平衡機制即時發送調整建議，避免在市場震盪時做出情緒偏誤的投資決策，投資建議透明化，民眾則擁有最後決定權。也就是說，「國泰智能投資」並非全自動以AI來提供投資組合的建議，而是依規範以專責監督管理委員會來設計、評估、審核並監管演算法及模型機制，產出結果亦經過監督管理委員會審核。第一銀行、華南銀行則各有不同大數據、AI等演算依據，台北富邦銀行跟中國信託採用「指定單獨管理運用金錢信託」，也是類似的服務。據國泰智能投資數據統計，自2019年至今，投資者年齡從20歲到65歲以上都有，不僅年輕人使用，也吸引退休族群，其中又以25至44歲族群接受度最高，超過6成；申購通路則以線上為主，民眾可在國泰世華CUBE App上直接看到自身投資總覽。
