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全球關注美國大選 電子股領軍台股4日盤中漲逾百點
進入11月第一周，全球股匯市本周關注兩大事，5日美國總統大選，以及7日的FOMC會議，台股上市櫃業者也進入第三季財報密集發布期，美股四大指數全面反彈，讓4日台股以22839.18點開盤，隨後漲勢擴大，主要是電子權值股拉抬，9點半左右最高曾上衝22935.64點，分析師認為，大盤或個股波動將更劇烈。摩根士丹利最新報告指出，AI晶片供不應求，台積電（2330）計畫在明年漲價，3奈米製程最多可能上漲5%，CoWos封裝價格漲幅約在10%至20%。台股在上周五的11月1日開低走高，終場僅小跌40點，收在22780點，半年線與季線失而復得，但外資持續向聯電（2303）提款，已連13賣，買超則回補海運三雄，周一的4日開盤航運股漲多跌少。其他電子權值股方面，9點半前，台積電漲10元、在1035元；鴻海（2317）漲2元、在210元；台達電（2308）漲0.5元、在391元；廣達（2382）漲5元、在310元。高價股方面，聯發科（2454）漲15元、在1305元，大立光（3008）跌5元、在2285元。包括廣達的電子五哥也相對強勢，仁寶（2324）漲0.15元、在36.25元；英業達（2356）漲0.1元、在45.8元；緯創（3231）漲1.5元、在116.5元、和碩（4938）則是在平盤100元。美國進入冬令時間，美股交易將從4日開始延後1小時，改為台灣時間晚上10點30分至次日凌晨5點。負責經營道瓊工業指數的S&P Dow Jones Indices也在1日宣布，加入25年的英特爾將被從指數刪掉，改納輝達為成分股。上周收盤的美股四大指數，道瓊工業上漲288.73點或0.69%，收在42052.19點。S&P500上漲23.35點或0.41%，收在5728.80點。NASDAQ上漲144.77點或0.80%，收在18,239.92點。費城半導體上漲54.68點或1.11%，收在5001.43點。
台股23300點是未來低點？ 法人：AI帶動多頭行情到明年初
現在的高點可能是未來的低點？台股25日在台積電、聯發科等權值股領漲下，最終收盤23,348.45點，單日上漲155.93點，漲幅達0.67％；法人分析企業陸續公布財報，加上受惠AI發展動能，展望到年底期間只剩需要留意美國總統大選結果對股市造成的不確定性，預期台股本波多頭行情將至少可延續至明年初。台股歷經7月股災，8月築出底部，9月迎來反彈，10月延續漲勢，主要反映美國經濟逐漸化解衰退陰霾以及中國祭出規模空前的經濟刺激政策，凱基投顧表示，今年6月即提出「下半年先蹲後跳、第四季向上反彈」，提前預告第三季修正風險及年底的投資機會。「凱基股股漲」節目建議投資人，優先關注財報亮麗及第四季營收成長類股，或是具利多題材且技術面表態突破壓力與回測均線支撐轉強相關個股，例如今年以來在市場中表現出色的AI相關概念股，目前往後看仍顯優異，如果投資人對個股不熟悉，也可以留意國內第1檔專以「AI」為投資主題的產業型ETF凱基台灣AI50（00952）。國泰台灣高股息基金經理人梁恩溢表示，今年受惠AI發展帶動，不少大廠有望繳出亮眼成績單，為台股注入更多上漲動能，推測未來三年都是看多；近期台股都在23,000點上下徘徊，建議投資人應及早入場，因現在的高點可能是未來的低點。 梁恩溢指出，市場回歸關注基本面，2025年預期CoWos產能持續開出，有利於相關類股營收成長，投資人可善用主動式基金，由經理人隨市場變化擇優布局，卡位AI市場利多行情，像是國泰台灣高股息基金看好未來AI伺服器出貨表現，持續優化投資組合，建構價值與動能並重的組合。根據9月份基金前十大持股，國泰台灣高股息基金配置逾7成的電子股，像是權值三王台積電、聯發科及鴻海，以及網通大廠智邦、散熱龍頭健策等科技類股，時刻掌握變化快速的趨勢。
輝達B300系列明年出貨時間表曝！ 集邦預估：高階GPU出貨佔比將逾65％
輝達（NVIDIA）近期將所有Blackwell Ultra產品更名為B300系列，研調機構集邦科技（TrendForce）預估，輝達明年將策略性主推B300和GB300等採用CoWoS-L的GPU產品，將提升對先進封裝技術的需求量，另外高階GPU出貨占比也將從今年50%提升至65%以上。近日輝達將Blackwell平台中的Ultra產品更名為B300系列，原B200 Ultra改為B300、GB200 Ultra改為GB300，B200A Ultra和GB200A Ultra則分別調整為B300A和GB300A。B300系列產品按原規畫預計於2025年第2季至第3季間開始出貨。至於B200和GB200，預期將在2024年第4季和2025年第1季之間陸續啟動出貨。集邦指出，輝達對Blackwell系列晶片的劃分更細緻，以分別提供符合CSP（雲端服務供應商）的效能要求和server OEM（伺服器代工）性價比需求的產品，並因應供應鏈所能提供的量能動態調整。如B300A即鎖定OEM（專業代工）客群，預計待H200出貨高峰過去，於2025年第二季起才會逐步放量。集邦認為，輝達原規劃提供B200A系列產品給server OEM客群，卻在設計階段就調整為B300A，「隱含OEM的企業客戶對降規版GPU需求不如預期」。而從GB200A調整為GB300A的機櫃方案，未來企業客戶恐會面臨進入成本較高的問題，成長動能恐受到抑制。從出貨占比的角度來看，集邦表示，輝達高階GPU產品明顯成長，估計2024年整體出貨占比約50％，年增超過20個百分點。2025年受Blackwell新平台帶動，其高階GPU出貨占比將提升至65％以上。集邦說，輝達為CoWoS主力需求業者，預期2025年隨Blackwell系列放量，對CoWoS的需求占比將年增逾10個百分點。從近期輝達調整產品線的情況，推估其2025年將更著重提供B300或GB300等給北美大型CSP業者，上述GPU皆使用CoWoS-L技術。除了對CoWoS需求增加，集邦預估，輝達對HBM（高頻寬記憶體）的採購規模也將持續擴大，預估其占整體HBM市場的消耗量將於2025年突破70%，年增逾10個百分點。
台股收盤上漲55點！玻璃族群一起嗨 「這檔」狂飆亮燈
美股市場強勁走高的影響下，台股今（21）日也呈現明顯的上漲趨勢，上午以大漲115.71點開出，指數開高走高，盤中最高達23678.51點，最低23480.06點，加權指數終場上漲55.26點，以23542.53點作收，漲幅0.24％，成交量3521.75億元。今天漲幅前五名的個股為，景碩（3189）、晶彩科（3535）、晶恩德（1528）漲幅都達10%。川飛（1516）漲幅接近10%（9.97%），祥碩（5269）上漲9.97%。跌幅前五名的個股則是，金萬林-創（6645）下跌逾6%，劍麟（2228）下跌為4.9%，愛山林（2540）下跌4.38%；百達-KY（2236）下跌4.3%；台灣精銳（4583）下跌3.89%。台積電股價今日未能強勢上漲，但信驊（5274）等高價IC設計股則發揮帶動作用，助力指數上行。中小型股同樣表現亮眼，多家公司的股價大幅上漲，其中包括景碩（3189）、微端（3285）等，顯示市場對於科技股的持續熱情。今日盤中，玻璃基板概念股因先進封裝需求上升而全線上揚，其中，悅城（6405）因切入3D封裝領域，今日漲停鎖在44.15元，台玻（1802）則大漲7%，股價攀升至18.65元。摩爾投顧分析師指出，台積電法說會提到的CoWoS及FOPLP技術需求，使玻璃基板的需求預期將持續增長。其次是光電類股及航運類股，分別上漲1.89%及1.7%；表現較差者為塑膠類股、金融類股及居家類股，其中塑膠類股下跌2.2%，金融類股下跌1.65%，居家類股下跌1.62%。此外，光通訊相關公司上詮（3363）也受到市場關注，股價今日上漲12元，漲逾7%。據悉，上詮主要負責光纖被動元件及光纖相關模組的生產，在矽光子領域，處理光纖與矽光子晶片連接的連接器，是台積電公開唯一生產夥伴，將跟隨台積電腳步，提升CPO研發進度。
台積電輝達30年合作關係緊張？ 外媒：全因Blackwell
輝達（NVIDIA)與台積電（2330）的合作始於1995年，近30年來緊密的合作關係。隨著AI熱潮的興起，輝達已成為台積電僅次於蘋果的第二大客戶，不過這段看似堅不可摧的關係似乎出現了裂痕。根據科技媒體《The Information》爆料，台積電與輝達因Blackwell晶片出貨延遲問題陷入互相指責的境地，甚至傳出輝達可能拋棄台積電轉投三星（Samsung），但分析師認為即使兩家科技巨頭鬧憋扭，也不意味著輝達會改選三星。《The Information》在報告中引述消息人士說法，指稱輝達工程師在晶片發表幾週內測試發現，Blackwell晶片在資料中心的高壓環境下無法正常運行，輝達部分工程師認為，問題可能源於設計缺陷，但也有部分認為是台積電採用了最新的CoWoS-L封裝技術，將不同類型的晶片整合封裝，進而影響生產進度。報告提到，輝達與台積電為此事互相指責，台積電認為是輝達倉促生產才導致晶片缺陷，Nvidia認為是台積電的封裝技術所造成，雙方關係也變得緊張。Blackwell早在今年8月就爆出因設計缺陷，導致該系列AI晶片推遲3個月才會發布，大量出貨還可能延至明年Q1，同樣也是來自《The Information》更進一步透露，當時台積電的投資者關係部門就把責任歸咎Nvidia。如今傳出Nvidia可能捨棄台積電，改找三星商討生產新一代遊戲晶片，不過分析師認為機率不高，理由是台積電仍然是比三星更好的合作對象，不僅擁有更先進的工藝，對輝達來說也不用隱藏自家技術避免被複製。
台積電法說會驚艶市場 法人看好目標價喊上1600元
護國神山台積電（2330）法說會報喜，昨（18）日盤中股價一度飆至1100點，市值高達28.52兆元。雙雙創新高，在看好業績成長情況下，帶動內外資法人同步認為台積電將是AI最大受惠者之一。在台北時間17日下午、約法說會50分鐘後左右，美股夜盤愈戰愈勇，台積電ADR漲幅一度突破7%，每股報價衝破200美元，截至台灣時間晚上10點一度超過210美元，漲幅高達12%。台積電第四季營收財測261至269億美元，季增率高達13％，比外資圈已相當樂觀的季增8％至10％預期還要亮眼（市場共識僅為季增6％至7％），單季毛利率財測則落在57％至59％，優於市場預期的55％至55.5％。凱基投顧分析，台積電法說對AI需求保持樂觀，而AI週期才正要開始，考量非AI應用復甦平淡與半導體週期走勢，預估半導體周期將於2025年達循環頂點。不過受惠市占率提升，加上英特爾委外訂單、主要客戶AI需求強烈，上修今明年每股盈餘預估5.7％及8.5％，目標價調升至1,450元。台積電財報、展望驚豔市場，法說更直指AI需求強勁，是未來主要成長引擎，推動內外資調高目標價，多頭共識在1300元上下，以匯豐證券調至1,600元為目前最高、最為樂觀。美系券商看好台積電今年CoWoS產能倍增；隨著先進製程營收占比、獲利貢獻提升，2025年目標價再翻倍。
Q4大廠出貨需求拉升 法人：「這類股」走高迎旺季
十一假期後的陸股未如預期走高，不過台股及美股的重要科技大廠近期都有活動、發表會或法說會登場。投信法人表示電子類股表現好於傳產，半導體供應鏈、AI 概念股表現較佳。PGIM 保德信科技島基金經理人黃新迪表示，近期台股呈現類股輪動，再度推升指數往24000點邁進，加上晶圓龍頭大廠CoWoS-L的量能產出，以及美國對中國半導體管制趨嚴預期，讓AI晶片、HBM、設備等出現拉貨需求，成為第四季支撐台股走高的助力。選股方面，黃新迪建議，看好第四季旺季於美國大選後再起，可增持基本面佳、評價面合理類股，包括封測、先進製程半導體材料等，整體配置以半導體、電腦周邊、電子零組件等科技族群為主。展望後市，安聯投信台股團隊表示，隨著第四季到來，除景氣回升情形、各國政策動向外，電子業股價動能主要變數在於GB200在第四季下旬開始出貨後的拉升狀態，傳產業則以陸股表現為依歸。安聯投信表示，9月美國CPI報告讓市場讓Fed減碼幅度有所下降，後續經濟數據的動向仍需留意對降息預期的影響；而中國將持續擴大寬鬆政策略，陸股的表現仍須留意。
台積電ADR重返190美元大關 法人：17日法說會牽動全球電子產業景氣
美國道瓊指數昨（11）日再創高，台積電ADR逼近歷史新高，台股加權指數上漲242點收在22901點。法人指出，17日台積電法說會將對半導體業釋出最新看法，牽動第4季產業旺季表現，更攸關2025年全球電子產業景氣榮枯。台積電美國存託憑證（ADR）漲2.59%收190.6美元，重返190元大關。台積電勁揚2.45%助攻，股價來到1045元，台股加權指數上漲242.56點，收在22901.64點，成交值新台幣3503.63億元。銀行業獲利亮眼，激勵美股收紅，道瓊工業和標準普爾500指數創歷史新高。道瓊工業指數終場上漲409.74點，0.97%，收在42863.86點，標準普爾500指數上漲34.98點，0.61%，收在5815.03點。科技股為主的那斯達克指數上漲60.89點，或0.33%，收在18342.94點，費城半導體指數上漲42.005點，0.79%，收在5335.945點。展望台股下週動向，法人指出，17日台積電和大立光法人說明會，將是電子產業重要風向球，不僅牽動Q4表現，台積電對明年AI晶片及半導體產業看法，更攸關全球電子產業景氣榮枯。台積電17日法說會登場，產業人士聚焦，AI晶片需求、CoWoS先進封裝產能進展、明年上半年半導體產業展望、明年資本支出預期、競爭對手英特爾（Intel）和三星（Samsung）外包的觀察、碳費以及電價調漲等議題，將成為市場高度關注焦點。
AI產能供不應求 台積電美國廠攜手艾克爾攻先進封裝
AI趨勢加快，CoWoS等先進封裝產能供不應求，晶圓代工龍頭台積電(2330)布建先進封裝與先進製程腳步加快，台灣在新購置群創(3481)廠區後，10月4日宣布跟封測大廠艾克爾（Amkor Technology）簽署合作備忘錄擴大夥伴關係，在美國亞利桑那州合作先進封裝測試服務，艾克爾與台積電將合作整合型扇出（InFO）及CoWoS先進封裝，因應AI等共同客戶產能需求；台積電4日以小漲開出，漲8元、在980元左右。台積電凌晨發布重大訊息表示，艾克爾與台積電一直長期保持密切合作，提供半導體先進封裝與測試技術及大量產能，支援高效能運算及通信等關鍵市場。據此項協議，台積電將採用艾克爾計劃在亞利桑那州皮奧利亞市（Peoria）興建新廠所提供的一站式（Turnkey）先進封裝與測試服務，以支援客戶，特別是透過台積電在鳳凰城先進晶圓製造廠生產晶片的客戶，將縮短整體產品的生產週期。台積電業務開發及全球業務資深副總經理暨副共同營運長張曉強表示，客戶越來越依賴先進封裝技術，落實他們在人工智慧、高效能運算和行動應用方面的突破，台積電和艾克爾長期策略夥伴並肩合作，用更多元化的生產基地來支持這些客戶。台積電期待與艾克爾的皮奧利亞廠緊密合作，將台積電在鳳凰城晶圓製造廠的價值最大化，提供美國客戶更完備的服務。艾克爾總裁兼執行長魯登（Giel Rutten）表示，這次擴大合作夥伴關係，展現艾克爾致力推動創新並推進半導體技術的決心，同時確保供應鏈韌性。艾克爾在2023年12月初宣布，在美國亞利桑那州投資20億美元、約628億元新台幣，建立美國最大先進封裝測試廠，初期鎖定高效能運算、車用、通訊等半導體晶片封測需求，就近服務台積電和蘋果（Apple）等客戶。經濟部投審會9月23日剛通過五件重大投資案，其中台積電時隔三個月再度增資且擴大金額，以75億美元、逾2400億元新台幣增資美國亞利桑那州新廠，從事經營積體電路及其他半導體裝置製造、銷售、測試與電路輔助設計業務。
台積電日月光分進合擊先進封裝版圖 外資連12日買超「這一檔」
台股20日終場指數上漲116.73點，收22,159.42點，整體來看上週上漲399.77點，週線連2紅。而投信本週買超132.11億元，買超亞軍為全球封測領頭羊日月光投控（3711），進貨2.2萬張，已連續買超12個營業日。人工智慧AI晶片帶動半導體先進封裝需求，包括台積電（2330）、日月光（3711）、矽品（2325）、艾克爾（AMKR)等大廠產能供不應求，其中台積電攜手日月光和矽品在CoWoS密切合作，加速產能倍增，市場評估台積電擴大量產其他先進封裝，日月光積極切入AI晶片測試領域。因應AI晶片大廠需求，台積電從2023年下半年積極擴充CoWoS產能，市場預計到今年底，台積電月產能可超過3.2萬片，擴產幅度倍增，若加上日月光投控和艾克爾等廠商，整體先進封裝月產能可逼近4萬片。產業人士分析，日月光投控旗下日月光和矽品，在CoWoS-S先進封裝後段的WoS製程，與台積電密切合作，台積電有意強化其他先進封裝包括CoWoS-L與系統整合單晶片（SoIC）量產，日月光投控有機會打進台積電CoWoS-S先進封裝前段CoW製程。日月光投控營運長吳田玉先前表示，今年AI相關先進封裝業績，會比原先預期增加2.5億美元還要多，今年先進封測業績可較2023年倍增，預估2025年相關業績目標持續增加。產業人士評估，日月光投控今年先進封裝業績可到5億美元，2025年目標增至10億美元。
LED廠擺脫光電慘業 「這三家」秒轉型C商機
曾被視為光電慘業的LED廠商，近年來積極找尋轉型之路，聚焦布局CPO光通訊和CoWoS先進封裝製程等領域，為公司挖掘新商機。隨著AI浪潮席捲全球，對高速運算和大數據傳輸的需求與日俱增，LED廠商看準此趨勢，紛紛跨足 CPO (Co-Packaged Optics) 光通訊領域。CPO 技術將光學元件與電子晶片整合封裝，可大幅提升數據中心的傳輸效率和能源效益。LED龍頭富采(3714)近年轉型，在矽光子(Micro LED)光源領域佈局，為未來發展儲備實力，並持續開發可靠的光源解決方案，積極參與產業聯盟，推動技術創新。另一方面，CoWoS (Chip on Wafer on Substrate) 先進封裝技術在 AI 晶片製造中扮演關鍵角色，LED 廠商憑藉既有的精密製程優勢，積極投入相關設備和解決方案的開發。富采旗下隆達電子董事長范進雍觀察，Micro LED受惠於技術更加成熟，整體成本可望大幅下降，甜蜜點在3年至5年之內一定會發生，現在中國廠商的進度未及台廠，短中期樂見參與其中的廠商數量增加，以推動新技術儘早導入量產。惠特(6706)已將業務重心轉向半導體設備與先進封裝領域，所開發的光纖貼合設備和先進封裝製程雷射設備已進入客戶驗證階段，若新產品順利量產，可望帶來100至200億元的營收。另外，梭特(6812-TW)則憑藉高精度Pick & Place技術，成功進入半導體先進封裝市場，過去已投入開發Fanout設備多年，近期更與封裝大廠合作開發的解決方案已通過客戶認證，展現轉型成果。
這兩檔ETF 16日「秒填息」 00891股價上漲2.69％
00891中信關鍵半導體、00934中信成長高股息兩檔ETF於16日除息，一開盤即填息，完成秒填息紀錄；00891今天收盤價18.33元，上漲了0.48元，漲幅達2.69％；00934則以19.54元作收，上漲了0.19元，漲幅達0.98％。00891此次每受益權單位實際配發金額為0.41元，創該檔ETF成立以來最高配息金額的紀錄，以8月14日收盤價18.37元換算當期殖利率2.23％，年化報酬率達8.92％。月月配息型的00934於8月5日納入收益平準金機制，其首次配息0.33元，年化配息率高達19％，被市場封為「暴力配息ETF」，本月配息為0.14元，以15日收盤價19.35元計算，年化配息率約逾8％。美股主要指數勁揚，台股16日站回22,000點大關。中信投信ETF經理人張圭慧表示，00891成分股囊括AI產業發展的兩大命脈：CoWoS製程與IP設計服務。目前CoWoS先進封裝預估產能強勁成長，仍處供不應求狀態，顯示相關業者營運依舊有向上空間；先進製程對IP的需求數量也加倍，台灣IP設計業者可望迎來一波榮景，這波台股修正，也可發現最快反彈甚至創高的公司，就是AI相關產業。在基本面良好、獲利展望佳的情況下，投資人可布局半導體ETF，掌握AI長線發展的投資契機。
2028年完成三大目標 台電董事長曾文生：台灣未來電力考驗在「電網建設」
昨天到總統府氣候變遷委員會報告供電挑戰，台電董事長曾文生(9)日更進一步表示，台灣未來電力考驗在「電網建設」，台電將支持高科技業投資設廠，到支持電廠開發的縣市去。對於總統賴清德要求，「強化電網韌性計畫」10年期程能提早4年，在2028年完成關鍵與民生工程。曾文生表示，會朝「降低設備故障率」、「加速負電時效」、「限縮事故範圍」三大目標，在2028年完成。這包括隔離艙把事故範圍縮小、電驛持續汰換、風控管理，配電饋線自動化導入EMS能源管理系統等。台電董事長曾文生今天表示，台灣未來電力考驗在「電網建設」，台電將支持高科技業投資設廠，到支持電廠開發的縣市去。圖為曾先前出席公開活動情況。（圖／台電提供）許多變電站問題在於關鍵土地取得與拿施工許可兩項，有些像是北市玉成變電所都已有土地，但許可仍拿不到，曾認為，這不只台北市，都會區都有這種問題。雖可用臨時變電站，有機會2028年底做完， 但正式的整棟變電站沒那麼快(蓋好)，至於電廠直供園區則無法在之前做到。電網強韌計畫規劃四大電廠直供園區，把輸電幹線空間留給民生部分，曾文生表示，「台中電廠到中科」與「興達電廠到南科」這2個，會努力在2032年的10年內完成，主要是線路較短，中間路權取得也較順利。但「大潭電廠直供桃園工業區」與「通霄電廠到竹科(寶山)」，則是涉及土地取得、纜線鋪設，完工時程變數較大。他強調，台灣未來電力考驗，很大題目是「電網建設」。 像美國AI資料中心， 都找電廠旁邊設，就是電網沒辦法送那麼大的量。台電去年用電計畫已對IDC(資料中心)做管制，桃園以北5000瓩以上不核供，要引導往中南部走，因為中電北送潮流到桃園就是一個瓶頸。曾文生聲明，負載應跟電源匹配，不然增加建電網負擔。台電的原則就是就近供電，未來會「支持高科技產業，到支援電源端開發的縣市發展」。台電預測AI資料中心加上半導體投資，兩者到2028年當年增加110萬瓩最高，之後還不確定。曾文生說，這主要來自生產端帶動，把伺服器、COWOS先進封裝，半導體產業布局、科學園區規劃都算進去用電內。這就是他提到2024年到2027年這三年供電壓力最大原因，屆時夜間備用容量率大約是7％至8％。夜尖峰用電3小時，雖仍可維持300萬瓩以上，但只要兩部機組故障就有明顯壓力。所以他指出，會需要除役機組轉為緊急備用的可即時補充供電。曾文生說明，從2025到2028年，緊急備用機組有228萬瓩到336萬瓩，包含大林5號、興達舊燃煤機組等，今年底停機的協和燃油3、 4號等。雖然備用機組動用沒相關規定，但他也謹慎說，沒必要不會啟動。
黃仁勳曾提興建CoWoS專線「僅供輝達」 台積電高層超狂反應曝光
目前有消息指出，輝達創辦人黃仁勳於6月訪台之際，曾對台積電提出建議，希望台積電能幫輝達設立一條獨家專用的CoWoS產線，沒想到此要求遭到台積電高層嗆聲「要不要台積電也設專門的晶圓產線給輝達」。最後是在台積電董事長魏哲家出面緩頰後，雙方才因此化解緊張局勢。根據《鏡週刊》報導指出，近期因為AI需求大增的關係，不僅是以輝達為首的AI相關公司訂單爆量，就連專門生產AI晶片的台積電等晶圓大廠也收到大量的訂單。而輝達執行長黃仁勳於6月訪台之際，不僅參觀了台積電，同時也對台積電提出一個要求。當時黃仁勳對台積電表示，希望台積電能在場外設立一條獨家專用的CoWoS產線給輝達使用。沒想到如此要求不僅遭到台積電拒絕，當時更有一名台積電高層反嗆「輝達要出錢嗎？要不要台積電在廠區外也設專門給輝達的晶圓生產線？」一名消息人士表示，就在黃仁勳提出要求、台積電高層反嗆、雙方劍拔弩張之際，台積電董事長魏哲家馬上出面緩頰、打圓場，這才化解雙方的尷尬。報導中也引述一名科技圈人士的說明，該名人士表示，如果台積電一旦答應輝達設立獨家專用的CoWoS產線，屆時如果被蘋果、超微、高通等大客戶得知、甚至被要求比照辦理的時候，台積電恐會難以處理各家的要求。該名人士也提到，如果生產線設置在廠區外，台積電也會有管理方面的問題。但也有一名半導體業界人士表示，其實過去蘋果也曾要求台積電設置專門的生產線，目前這條產線也只有蘋果在用。但該名人士也解釋，台積電當初之所以會答應蘋果設立專門的產線，主要是因為當時台積電都是仰賴蘋果的訂單來填補產能。該名人士也提到，但今非昔比，台積電如今面臨到高階製程、CoWoS供不應求的情況要持續到2024年底，目前就算是CoWoS產能倍增，也是無法訂單需求。據了解，台積電在歷經多年研發後，才克服CoWoS的良率問題，相關專利也都掌握在台積電手上。一名半導體業主管也表示，目前全球僅有台積電能供應CoWoS，在3奈米至5奈米的先進製程上，台積電擁有9成的市占率。這也是近期台積電傳出漲價傳聞時，幾乎沒有聽到客戶反對的關係。也有半導體業的高層表示，台積電在3奈米至5奈米製程、CoWoS先進封裝製程等領域中，幾乎都是壟斷市場的存在，三星、應特爾、中國的中芯半導體基本都無法追上台積電的腳步，而隨著時間的推進，都會與台積電的距離越來越遠。
台積電嘉義廠徵才60人！「無經驗可」重點要耐熱 挖土考古薪資曝光
台積電在嘉義科學園區將蓋兩座CoWoS先進封裝廠，第1座封裝廠一動工就挖到疑似遺址，目前已停工，台積電已委託考古團隊進行挖掘，今許多社群網站都分享一則徵人啟事，台積電嘉義廠急徵考古人員60名，無經驗者或耐熱農民佳，日薪1天1700元，引發網友熱議，有網友直言這種日薪要在大太陽下玩土一整天，恐怕不好找人。今（22日）不少社群都在分享台積電急徵考古挖掘人員訊息，徵才內容為，台積電嘉義廠急徵考古挖掘人員60名，無經驗（可）、農民者佳（耐熱），工作內容為挖土，工作時間為早上8點到下午5點，週休2日（需配合加班），其中1天（加班費出勤），日薪1700元（含勞保，健保可視需求加保）。今許多社群網站都分享一則徵人啟事，台積電嘉義廠急徵考古人員60名，薪資條件引發熱議。（圖／讀者提供）據了解，台積電有委託台灣大學考古團隊進行搶救挖掘，而考古團隊委託嶼田文化有限公司進行徵人，不過聯絡人疑似已接到不少求職者或詢問電話，記者稍早致電無人理會。對考古團隊開出日薪1700元的徵才條件，不少網友對這種大熱天徵得到人感到存疑，也有說領這種薪水，頂多撐幾天就要休養了，更有人直言考古專業不受重視，但不少網友顯得躍躍欲試。
2奈米如期量產法說打強心針 台積電19日股價仍小跌開出
台積電（2330）董事長魏哲家18日舉行接掌董座後首場法說會，如市場預期地好消息連發，魏哲家表示，2025年3奈米及5奈米先進製程產能將持續吃緊，CoWoS先進封裝需求相當強勁，而台積電先進製程技術進展順利，2奈米製程將如期於明年量產，幾乎所有的AI創新者都正與台積電合作。不過受川普餘威影響，19日股價仍小跌開出。台股19日以23228點開出，早盤跌幅擴大，指數最低曾觸及23082.71點；台積電開在988元，早盤最低跌了19元至986元，跌幅近2%，後續跌勢收斂。其他像是鴻海（2317）跌3.5元至200.5元；聯發科（2454）跌20元至1260元；大立光（3008）跌15元至2995元；台達電（2308）則跌5.5元至396元。台積電第二季受惠稼動率表現，營收達新台幣6735.1億元，季增13.6%，年增 40.1%，毛利率 53.2%，超越財測高標53%，營益率42.5%，同樣也優於財測高標 42%，稅後純益2478.5億元，季增9.9%，年增36.3%，每股稅後純益9.56元，累計上半年達 18.25 元。受惠於AI及高階智慧手機需求強勁，台積電預估第3季毛利率有望達53.5%至55.5%，也調高今年全年美元營收目標增加24%至26%，提升資本支出為300億至320億美元，並持續擴充CoWoS先進封裝產能，有望連2年倍增這也讓台股ADR從前一日大跌後回神，18日未隨著美股大盤走低、呈現小漲小跌走勢，台積電ADR小漲0.4%，報每股171.87美元；同一時間，美股大盤表現疲弱，道瓊工業指數收在40665.02點、跌1.29%；標普500指數收在5544.59點、跌0.78%；那斯達克指數收在17871.22點、跌0.7%。至於外界關注的美國前總統川普（Donald Trump）提到台灣搶走晶片生意，應向美國付保護費消息，讓台積電股價跌破千元大關，18日最低曾下探986元，最後以25元、收在1005元。面對法人提問地緣政治風險，魏哲家表示，台積電會持續擴張海外晶圓廠，在美國亞利桑那州、日本熊本建廠，未來也會在歐洲建廠，策略不變。
台股疾奔2萬4千點！ 法人：對焦台積電合作設備商
台股持續疾駛奔向二萬四千點！大盤8日開高走高，終場作收23,878.15點，上漲321.56點，台積電最高1050元，收盤價為1035元。美國11日將公布6月消費者物價指數（CPI）及PPI數據，為本周市場關注焦點，美國企業JPM、Citi等金融股、消費股百事可樂等，將開始發布財報。街口投信分析，今年來半導體漲勢已高，美股評價面來到較高檔水準，市場對美股企業獲利增長來到偏高預期，若財報不如預期，可能導致美股較大回檔空間，對類股進一步上行動能造成阻力，預計資金輪動情況仍將持續，建議可持續關注基本面良好、評價面處於較低基期的優質個股，例如應用軟體股等。受到美國聯準會主席鮑爾Powell對降息感到樂觀等相關鴿派言論，使得市場對降息預期持續提升，根據FedWatch數據顯示，九月降息機率已經上升至七成以上，也使得過去一週兩年期美債利率大幅下行15.0bps、十年期美債利率利率下行11.8bps，並提振美國大型科技股以及半導體類股等成長股的表現。包含Google、Meta、Microsoft、Apple、台積電ADR等紛紛創下新高，標普和那斯達克也持續創歷史新高，通週標普上漲2.0％、那斯達克上漲3.5％、道瓊上漲0.7％、費半上漲3.4％。街口投信表示，台積電登上千金股成為台股盤面最大焦點，綜合市場看法盤面第三季起，將聚焦台積電相關熱門主題包括台積電供應鏈、蘋概股等五大類別，而隨著類股快速輪動。台積電先進製程領先競爭對手，目前三星在先進製程的良率與客戶上均難以與台積電匹敵，而在CoWoS等先進封裝製程，也使得台積電在技術上如虎添翼，目前有多家國際大廠客戶紛紛來台下單台積電，除了既有的APPLE、INTEL客戶之外，之前曾經轉單至其他競爭對手的GOOGLE、高通，也多回到台積電生產先進製程的晶片。而AI的霸主NVDA則是與台積電合作密切，甚至傳出台積電將對NVDA漲價的訊息，都表示台積電在先進製程的領先程度，以及國際大客戶對於台積電的倚賴程度相當高，也顯示未來只要有先進製程需求的客戶，都必須與台積電緊密合作。而在台積電的帶動下，台積電供應鏈近期表現相當強勢，許多包含設備、耗材等個股紛紛竄出，街口投信表示，值得留意的是台積電領先競爭對手且擴廠的優勢多屬先進製程，在成熟製程方面台積電多屬利基製程，唯有與台積電在先進製程上具有合作的設備業者，才會有較佳的成長空間。
客戶同意台積電CoWoS漲價 麥格理調升目標價「上看1280元」
晶圓代工大廠台積電（2330）股價在18日法說前成功站上千元大關，外資麥格理證券在最新發布的個股報告中指出，據供應鏈訪查，多數客戶均已同意台積電調升代工價格，帶動該公司毛利率、獲利表現優於預期並逐年攀升。鑑於獲利前景逐年成長，麥格理除維持台積電「優於大盤」評級外，並上調目標價至1280元、漲幅28%，一舉衝上外資圈第二高價。麥格理認為，在人工智慧發展趨勢推動下，台積電的需求能見度優於歷史平均水平。隨著台積電為客戶創造價值，該行相信公司將能提高定價。累計目前外資圈給出台積電的目標價，由高至低依次為匯豐1370元、麥格理1280元、高盛1160元、花旗1150元、巴克萊1096元、摩根士丹利與摩根大通均為1080元、瑞銀1070元、美銀1040元。事實上，台積電股價在登上千元大關後，全球市場關注度大為增溫；而麥格理半導體產業分析師賴昱璋指出，由於台積電多數客戶均已同意調升代工價格以換取穩定可靠的供貨，帶動未來毛利率將逐年攀升。根據賴昱璋估算，台積電毛利率將於2025年攀升至55.1%，2026年更將逼近六成、達59.3%；而今年毛利率在生產效率提升下，已調升至52.6%。隨AI長期趨勢推動，加上毛利率上揚，使台積電2023至2026年獲利年複合成長率（CAGR）將達26%，該行將台積電2024至2026年每股盈利預測分別上調5%、2%及1%，預計台積電基於價值的重新定價將推動毛利率改善，調整後EPS各達39.2元、51.2元、及65.3元。基於獲利強勁成長，且本益比相對偏低，因此賴昱璋調高台積電適用本益比至25倍，給予「優於大盤」評級，目標價由1000元大升至1280元，調幅28%，一舉衝上外資圈第二高價。
台積電法說行情暖身「指數撐在高檔」 永豐投顧：AI龍頭持股續抱、空手者等拉回點
台積電法說即將在7月18日舉行，法說前夕，蘋果送暖，傳繼輝達、超微等大客戶瘋搶CoWoS產能外，台積電先進封裝平台的SoIC傳首次獲蘋果採用，預計2025年放量，聞訊，台積電股價直奔千元大關。永豐投顧分析，由於台積電業績大好，市場普遍預測本次法說將提升資本支出，於是台積電協力廠股價也聯袂噴出，另大立光在11日亦將舉行法說，在蘋果股價高漲及預期AI手機銷售將大好下，大立光股價創下新高價，兩大龍頭股股價持穩，指數維繫在高檔。這一波「期待台積電法說行情，指數撐在高檔」的預期，備受市場關注，對於6月營收樂觀以待，由於每月10號前為上市櫃公司公布月營收，以7月5日止已公布173家營收來看，其中營收年增率達5％成長的公司約有101家，除去年同期基期較低因素外，6月AI伺服器相關公司開始進入出貨潮，預期科技股營收訊息偏向樂觀。永豐投顧表示，接下來還要關注7月12日美國CPI數值。近日美股上漲主因Fed主席 Powell 發表對通膨取得進展感到滿意，後續公布的ADP 就業報告顯示，6 月民間就業人數連續三個月放緩且美國服務業ISM創四年來最快萎縮速度，故9月降息預期熱情再起，12號公布的CPI將再吸引投資人目光，以克利夫蘭聯儲所做的CPI即時預測，6月CPI將較5月下降，但核心CPI則是微幅上升，數據錯綜複雜。綜合以上，市場等待台積電業績報喜，台積電股價高檔不墜，指數維持於高檔，個股部分則視6月營收各自表現，目前看來AI相關科技股6月營收表現年成長機率高。預估指數空間23,300～24,000點，建議AI龍頭股有持股者持股續抱，空手者則可耐心等待拉回時機再買進。
挖到疑似文物遺跡 台積電嘉義廠暫時停工
台積電在嘉義科學園區規畫興建2座CoWoS先進封裝廠，第1座CoWoS廠進行地質鑽探時，發現疑似遺跡，目前1場工區依文資法已暫時停工，台積電也向國家科學及技術委員會南部科學園區管理局提出先行興建第2座封裝廠計畫，並提報相關建照申請，南科管理局表示會全力協助，初步看來建廠進度不至於影響太多。嘉義科學園區先前進行規畫整地時，曾發現疑似遺址，名為「太保農場疑似遺址」，去年底提出開發行為申請變更，調整公園用地位置，減少影響，獲環評通過，這次挖到疑似遺跡，文觀局表示，疑似文物、遺跡較為分散，所以先要求1場工程先暫停，相關文資程序包括現勘、文資審議會都已經啟動。南科管理局證實，台積電在嘉科第1座CoWoS廠因6月初挖到疑似遺跡，目前暫停施工，由於台積電在南科已有類似經驗，除已提出2場興建計畫申請，接下來也會透過施工動線調整、工序調整等方式來因應，評估1場停工期不至於太久，2座CoWoS廠整體完工目標時程不會受到太大影響。