SEC
」 美國證券交易委員會 比特幣 SEC 加密貨幣 輝達
AI妖股斷腰1／不只財報風波！美超微另有「不能說的秘密」 1千多美元股價跌剩零頭
「這是我們歷史上最強大的季度之一，接下來12個月DLC（直接液體冷卻）成交量至少上升10倍！」美超微電腦（Super Micro Computer, SMCI）創辦人梁見後11月6日在電話會議上，用緩慢台式英文向全球投資人報好消息，預估新一季銷售可介於55億至61億美元間，毛利率13.3%，但這財報未經會計師審核，當天SMCI股價盤後再大跌17%，台灣時間13日收盤價21.66美元。SMCI可說是最瘋狂的AI妖股，兩年前股價約40美元，去年初翻倍到80美元，今年1月飆上280美元，3月翻筋斗直上1229美元，五個月後一份興登堡機構放空報告出爐，股價中箭落馬，10月跌到400多元，1股拆10股後，股價更一路跌不停，尤其10月底安永會計師事務所請辭「跳船」，SMCI跌剩20元出頭，與3月的天價相比，可說是腰斬再腰斬。如今，美超微因未能在8月29日提交年度財務報告，納斯達克交易所要求11月16日前提交，或給予完善計畫，否則將面臨停牌或下市危機。不過，台灣業者向CTWANT記者透露，「美超微被困住的原因，恐怕是那件『不能說的秘密』。」因美中貿易戰，美國商務部近期持續向半導體公司出手。（圖／摘自雷蒙多社群平台X）美超微是全球前三大伺服器品牌業者，由嘉義出生、台北工專電機科畢業後赴美求學的梁見後於1993年所創，同一年，黃仁勳創辦輝達，兩家公司車程僅15分鐘，創業初期相互扶持，今年6月的COMPUTEX 上，兩人以國英台語三聲道互相讚美並吐槽，黃仁勳更笑稱自己是美超微的免費員工。不料兩個月後，美超微陷入假帳風暴。美國做空機構興登堡8月27日表示，美超微涉嫌會計操縱，當時被認為是冷飯熱炒，梁見後9月3日寫給員工的信表示，興登堡報告「對公司不實或錯誤陳述」，並預期2024年度的財報結果，不會出現重大變化。梁見後所創辦的美超微事業王國，可說是台灣常見的垂直整合家族型企業，他的大弟是大訊集團（ABLECOM）董事長梁見發，主要供應機殼，二弟是肯微科技（Compuware）董事長梁見達，供應高效能電源供應器，三弟是浩然科技（ALTLED）執行長梁見國，原本做高功率 LED，近年轉型為大訊的機殼打樣。美超微事業王國，由梁見後的大弟梁見發、二弟梁見達，和三弟梁見國一起打理。（圖／報系資料照）但在美國監管系統來看，四兄弟公司的財務關係、相互持股與作帳就成了問題，興登堡直稱他們在財報操控上是「連續累犯」。美超微2017會計年度年報就無法在期限內繳交，2018年曾遭美國SEC（證交會）勒令自那指強制下市，直到2020年1月才重新上市，還被SEC罰款1750萬美元。然而今年最重磅的一擊，是安永會計師事務所10月底向美超微辭職，消息當日早盤狂殺27%，終場大跌19%，單日市值蒸發60億美元，11月6日，股價最低曾掉到20.20美元。天風國際分析師郭明錤表示，會計師辭職是很嚴重的事，美超微往最壞結局發展的機會越來越高，也就是停牌或退市。美超微在電話會議後，再度寫信向合作夥伴喊話，表示「特別委員會」調查後，未發現高層有欺騙或不當行為，2025會計年度首季初步財務資訊，營收較去年同期大幅成長181％，淨利大幅改善，公司正積極尋找會計師，使財報及時更新，「特別委員會還有其他正在進行的工作，但預計將很快完成。」業績不壞、技術仍行，為何會被安永用最絕情的方式大聲切割？「恐怕是踩到政治紅線了！」業內人士透露，因為財報上的「獲利」，可能跟賣給俄羅斯與中國有關。繼台積電被挖出晶片有白手套提供給華為做AI訓練後，其實11月1日，美國商務部也抓出自家的晶圓代工廠格羅方德，在2021年2月至2022年10月，向黑名單的中芯國際旗下的盛合晶微半導體售出74批、總價1710萬美元的貨物。美國總統大選前，就在抓貿易戰「叛徒」，美國參議院常設調查小組9月曾分析烏克蘭戰場上的俄羅斯武器，發現40%以上的零件是由4家美國供應商製作的。興登堡也指控過美超微，未篩選客戶，導致大量產品流入俄國。安永會計師事務所10月的請辭，為近期美超微股價再度下跌的引爆點。（圖／翻攝自安永臉書）興登堡報告提到，在2022年2月24日至2024年6月底，美超微產品最終出口至俄國的金額大增至2.1億美元，產品可能由第三地輸往俄羅斯。業內人士表示，除了俄羅斯，也有賣給中國，現在的問題卡在美國政府要求業者提供上下游名單，如果能把幕後的人都抓出來，有希望「大事化小」，就像格羅方德的案子，因為「高度配合」，只被罰了50萬美元。這也是為何台積電董事長張忠謀在10月底運動會上的憂心忡忡，提到「世界自由貿易已死」，以及「最嚴峻的挑戰就在眼前」。日前傳出美國商務部要求台積電11日起停止供應中國客戶用於AI的7奈米製程或更先進的高階晶片，7日更要求5家半導體企業，提供在中國的銷售量與客戶名單，包括荷蘭的ASML、日本東京威力科創，以及美商應材、科林研發和科磊。現在的問題是，梁見後願意犧牲多少換取輕放，以及美國政府有沒有把他視為「該被保護的美國企業」。郭明錤也認為，如果美超微遇到生存挑戰，美國政府應該不會樂見美超微被中企收購，或是員工跳槽到中國企業。
川普揚言開除 鮑爾：總統無權解雇
美國前總統川普自其第一任期卸任後，曾多次抨擊聯準會（Fed），讓外界懷疑他重返白宮後，是否會對聯準會下手，嘗試解僱聯準會主席鮑爾（Jerome Powell）。不過，鮑爾強調，他將捍衛聯準會的獨立性，強調總統無權解僱他或其他聯準會高層領袖。聯準會在疫情期間大幅降息，2022年3月開始升息，以解決通貨膨脹危機。直到今年9月，聯準會宣布降息2碼，台灣時間8日凌晨3時又再宣布降息1碼（0.25個百分點），將基準利率下調至4.50％到4.75％，符合市場預期。美媒CNN指出，川普的一位資深幕僚表示，川普仍可能允許鮑爾完成其剩餘任期，直到2026年5月，但川普也隨時可能改變主意。不過，川普先前的發言對鮑爾及聯準會並不友善，聯準會在選前啟動降息周期，又一口氣降2碼，讓川普質疑聯準會在設定利率方面「玩弄政治」。川普更曾喊話總統有權力撤換聯準會主席，白宮對美國利率決策會議有發言權，揚言若當選總統，要開除鮑爾。鮑爾7日在貨幣政策會議後的新聞發布會，被問及若川普要他辭職，他會否照辦？鮑爾回答「不會」。鮑爾指出，基於美國法律，總統無法命令聯準會主席下台，自己也不會因為川普叫他下台就離職。有趣的是，鮑爾當初上任聯準會主席，其實是由川普於2018年任命的，但兩人不時在經濟政策上意見相左。現任總統拜登在2022年提名鮑爾連任第2個4年任期，如今，川普重返白宮，共和黨全面執政，外界推測聯準會的超然地位將受到挑戰，影響力恐會被削弱。另外，川普今年7月曾在2024年比特幣大會上聲稱，若他當選，將解僱美國證券交易委員會（SEC）主席詹斯勒（Gary Gensler），並選擇對加密貨幣友好的監管人。加密貨幣分析公司10x Research研究部主管席倫（Markus Thielen）在最近的一份報告中指出，任期到2026年結束的詹斯勒，很可能在川普上任前就自動辭職。因為按照慣例，美國SEC主席會在新總統就職前辭職，以便任命與新政府政策方向一致的人選。席倫表示，如果這項傳統繼續下去，那麼詹斯勒可能會在12月或1月辭職，而新的SEC主席可能會在明年4月或5月左右確認。
微軟股東大會準備提議「挪1%資產投資比特幣」 董事會建議「不要同意」
目前有消息指出，微軟將於12月10日舉行的股東大會提出一項投資案，由股東投票決定是否要將彼特必納入微軟的資產負債表，提議挪用微軟1%的總資產來投資比特幣，以面對沖通膨和其他宏觀經濟影響。但微軟董事會對這項由國家公共政策研究中心（NCPPR）所提出的提案，所得出的結論是「建議股東反對」。根據外媒報導指出，這項提案目前已由微軟提交給美國證券交易委員會（SEC）。提案中顯示，微軟的全球財務和投資服務團隊已評估所有可投資資產，為公司持續運營提供資金，包括那些預期能提供多元化和對抗通膨的資產。NCPPR甚至認為，雖然投資比特幣並非是最好的方式，但已經是對沖通膨的最佳手段。建議微軟至少挪用總資產的1%來投資比特幣。而面對NCPPR的提議，微軟董事會也在提交給SEC的文件中表示，董事會本身對該提案抱持反對態度，認為沒有必要，同時認為比特幣等加密或碧波動性太大，微軟需要的是一個穩定、可預測的投資，以此來確保資金的流動性。微軟董事會甚至建議股東們應對此提案投下反對票。安東尼·龐普里亞諾（Anthony Pompliano）是比特幣支持者之一，他解釋了微軟最近轉向比特幣的可能原因。隨著這一消息傳出，許多加密貨幣行業領袖對此表示歡迎，認為微軟此舉反映出比特幣的日益普及。龐普里亞諾指出，隨著美元價值和購買力減弱，企業在尋找穩定、長期的價值存儲，而比特幣正是數字資產中能滿足這一需求的選擇。他強調，比特幣在貨幣波動時期能夠保護經濟資產，因此吸引力不斷增強。NCPPR 的提案中還提到微策略公司（MicroStrategy）的比特幣投資策略，儘管這只是其業務的一部分，但其股價在今年已經比微軟上漲超過 300%。這顯示出比特幣現貨 ETF 正越來越普及，機構和企業採用比特幣的趨勢正在增強。其他比特幣支持者如麥可·塞勒（Michael Saylor）也表示，他可以幫助微軟股東通過採用微策略的比特幣策略再賺取一萬億美元。也有報導指出，這次微軟之所以會注意到加密貨幣，主要是源自於微策略公司（MicroStrategy）的比特幣投資策略，該公司先前就將比特幣納入資產負債表中，結果公司股價在5年內上漲1500%，甚至超過比特幣本身的回報率。很多人將對微策略的投資視為比特幣的間接押注，股東因此賺取了巨額財富。如果微軟採取相同的策略，其股價也可能出現大幅上漲，並引發其他科技巨頭如蘋果、Alphabet也將比特幣納入資產負債表。此外，政治因素也可能是這次微軟關注到加密貨幣的原因之一，因為共和黨籍候選人川普就曾承諾要將美國打造成為全球加密貨幣之都，如果川普重返白宮成功，這也可能帶動以比特幣為首的加密貨幣在美國的實用性進一步擴大。
美國廉航驚傳瀕臨破產 大規模裁員「連飛機都被賣」
美國廉價航空公司精神航空（Spirit Airlines）近日傳出面臨財務危機，迫使公司採取一系列削減成本的措施，包括解僱飛行員、空服員放無薪假，甚至傳出將出售部分飛機來尋求自救之路。根據外媒報導，精神航空已經與債權人商討債務重整的方案，並有可能申請破產保護。根據外媒《福斯新聞網》的報導，精神航空於10月24日向美國證券交易委員會（SEC）提交了一份文件，內容主要提到公司裁員計劃，並宣布將出售23架空中巴士A320ceo和A321ceo飛機，已與航空售後服務公司GA Telesis達成協議，售價為5.19億美元（約台幣166億元）。公司估計這筆交易可在2025年底前為其增加約2.25億美元（約台幣72億元）的流動資金，並減少負債。《華爾街日報》也進一步披露，精神航空長期以來難以實現盈利，尤其是自新冠疫情爆發後，公司經營壓力持續加大。今年4月精神航空已宣布現金緊縮問題，導致約260名飛行員被迫休無薪假。近期該公司再度裁員，解僱約240名飛行員，並將約100名機長降級，暫停飛行員和空服員的招聘計劃，以進一步削減成本。此外，精神航空與捷藍航空（JetBlue Airways）的合併計劃失敗後，目前正轉向與邊疆航空（Frontier Airlines）洽談合併事宜。不過該合併計劃尚處於早期階段，能否達成協議仍屬未知數。先前有知情人士透露，精神航空目前負有約33億美元的債務，其中部分即將到期，公司正積極與債權人協商，並探討根據《美國破產法》第11章進行破產保護的可能性。在消息影響下，精神航空股價遭受重挫，10月3日暴跌29%，次日再跌24%，今年以來股價累計已重挫89.6%，目前公司是否會聲請破產保護尚不明朗，但財務壓力加劇，破產的可能性愈加明顯。
滿足全球投資人！紐交所擬延長電子交易時間至22個小時
紐約證交所（NYSE）25日表示，計劃將旗下電子交易平台的交易時間延長至22個小時，意味著幾乎全天都能進行交易，以滿足全球投資人的交易需求。紐交所有意延長Arca電子交易所的交易時間，由現行的16個小時延長至22個小時。紐交所母公司洲際交易所表示，依據新計畫，Arca電子交易所將於美東時間工作日的凌晨1點30分開盤，晚間11點30分收盤。這項變動還需主管機關批准。現行的盤後交易時段是從美東時間工作日的凌晨4點開始，直至晚間8點，而正常交易時段從上午9點30分至下午4點止。紐交所這項改變正值近年來投資人對美國市場全天交易的興趣日益濃厚。線上券商羅賓漢（Robinhood）提供每周五天的24小時交易服務，而全球加密貨幣市場交易更是全年無休。NYSE Arca被視為是買賣超過8,000檔美國上市證券的首選平台，包括全球最知名的藍籌股、ETF和封閉式基金。紐交所市場主管泰瑞爾（Kevin Tyrrell）在聲明稿表示，紐交所延長股票交易時間至22小時的計畫，凸顯美國資本市場的實力，以及全球對紐交所上市股票的強勁需求。紐交所表示將向美國證交會（SEC）提交延長交易時間的更新規則，而延長交易時段的交易將由美國存款信託與清算公司（DTCC）負責清算。延長電子交易時間能給予全球不同時區的投資人更多交易彈性，也代表券商得在盤前和盤後配置更多人力。此外，這也可能影響企業的業績發布規劃。目前許多企業選擇在盤後公布財報，減輕業績對股價的影響，但隨著交易時間延長，盤後交易時段股價可能有更大的波動。
入侵美證交會社群帳號發假消息 阿拉巴馬州駭客遭逮
今年初時，就在外界期待比特幣現貨ETF的問世之際，美國證券交易委員會（SEC）突然於1月9日在社群網站X的官方帳號突然發文表示已經批准通過比特幣現貨ETF。消息曝光之後，隨即讓比特幣市值快速攀升，但後續SEC隨即發文表示，SEC的社群網站X帳號遭到入侵。而如今有消息指出，當初這位入侵SEC的社群網站X帳號的駭客已經遭到逮捕。據了解，當時基金巨擘貝萊德（BlackRock）在內11家基金公司共同申請推出投資比特幣的指數股票型基金（ETF），當時市場普遍認為SEC會在15日之前內核准。但在9日當天，SEC在社群網站X的官方帳號突然發文，表示已經批准了所有比特幣現貨ETF的申請，更強調這些ETF將會持續受到監管，以保護投資人的權益。而也因為這篇貼文的關係，比特幣的價格在短時間內一度接近4.8萬美元。但在文章曝光不到20分鐘後，這則貼文隨即就遭到刪除，接著SEC與SEC的主席詹斯勒（Gary Gensler）都在社群網站X上發文，表示，適才宣布比特幣現貨ETF通過的文章，是因為帳號遭到駭客入侵，駭客在未經同意的情況下擅自發送的假消息。消息曝光後，比特幣的價格直線下降，價格一度跌落至4.56萬美元。根據《美聯社》報導指出，後經美國警方調查後，順利逮捕當時入侵SEC在社群網站X的官方帳號的駭客，該名駭客是居住在阿拉巴馬州的25歲男子考索爾（Eric Council Jr.）。根據有關當局地的調查，考索爾當時是使用「SIM卡交換」技術，通過假冒身份說服一間手機店，提供他SEC的社群帳號擁有者的相關SIM卡。在取得手機號碼後，考索爾獲得了開啟SEC帳號的驗證代碼，後續甚至與其他同夥分享，最後在這些人的共同協做下，他們成功入SEC在社群網站X的帳號，並成功發布假消息。司法部的文件甚至提到，考索爾事後甚至曾在網路上搜索「如何判斷自己是否正被執法部門或FBI調查，即便尚未收到聯繫」。目前考索爾被控陰謀犯加重身份盜竊罪和設備欺詐罪，整起案件正由華盛頓聯邦法院進行審理中。檢察官指出，這次攻擊導致比特幣市場出現劇烈波動，價格短時間內劇烈起伏，直到SEC澄清後才恢復正常，考索爾的行為的確構成嚴重的身份盜竊和詐欺罪行。
美國銀行股價「跌跌不休」？波克夏連9日減持已套現4.6億美元
股神巴菲特（Warren Buffett）旗下的波克夏海瑟威（Berkshire Hathaway）持續減持美國銀行（Bank of America）的股份，最近幾天以約4.6億美元的價格出售了1170萬股，將其持股比例降至10.3%。綜合外媒報導，波克夏在27日向美國證券交易委員會（SEC）提交的Form 4文件顯示，該公司在周三、周四和周五以每股約39.50美元的均價出售持股，自7月中旬開始拋售以來，波克夏已經賣出了價值近95億美元的美國銀行股票，減持幅度超過20%。巴菲特似乎有意將持股比例降低到10%以下，美國銀行10%在外流通股的監管門檻約為7.76億股，波克夏在過去9個交易日，每天都在出售美國銀行的股份，正逐步邁向這個目標。波克夏目前持有美國銀行8.027億股，市值約316億美元，波克夏最終可能會止步於2017年購入的初始持股量7億股。一周前，當波克夏將其美國銀行持股比例降至10.8%時，加上自2011年以來的股息，在不考慮要繳稅金的情況下，巴菲特的現金總收益已超過購買美國銀行股份時，所花費的146億美元。巴菲特頻繁的減持行為似乎對美國銀行的股價造成了壓力，自7月17日波克夏開始拋售以來，該股已下跌約10%。美銀周五股價下跌 0.3%，收每股 39.40 美元。
Gogoro產品長彭明義悄悄離職 任職9年回歸母校台大進修
Gogoro在今（2024）年8月23日向美國證券交易委員會（SEC）提交一份文件，該文件宣布Gogoro產品長彭明義因個人因素辭職，並將於2024年9月13日生效。Gogoro官方在聲明中表示，彭明義因個人生涯規劃退休，且計劃進修，並非與公司、管理層獲董事會存在任何分歧，「我們深深感謝他在Gogoro服務超過8年時間裡，對全球品牌與創新發展所做出的卓越貢獻，彭明義先生將永遠是 Gogoro的好友和忠實支持者，我們也祝福彭明義先生下一段的旅程更加精彩。」此消息也引起業界關注，因為彭明義自Gogoro創立初期便是要角，在平常的大型發表會、記者會中，也都能看見彭明義的身影；在Gogoro銷售中、已停售的車款，也有彭明義的參與，顯見他對Gogoro來說的重要性。彭名義也表示，「在Gogoro服務的這9年，每天都是用盡全力在工作，用盡畢生所學的十八般武藝，也只能幸運地往前推進那麼一丁點。」他提到，一切的動力都來自於他對品牌的熱愛，以及消費者的支持與鼓勵，接下來他將回歸母校台大工業工程學研究所進修。現階段，雖然彭明義的辭職公告已經發布，Gogoro台灣官方網站仍顯示他為產品長的相關訊息，而接任人選也尚未公布。對於Gogoro來說，新的挑戰才正要開始。
輝達止血+美超微回神 台股30日開盤漲百點
美股四大指數漲跌互見，台股30日在台積電（2330）、台達電（2308）、台光電（2383）、大立光（3008）等蘋概股領軍，開盤以漲28.22點、22230.07點開出，電金傳回神下一度漲逾百點，最高衝上22313點，然而10點左右後繼無力、漲幅收緩，分析師認為近期觀望氣氛濃厚。道瓊工業指數上漲243.63點，漲幅0.59%，收41335.05點，再創歷史收盤新高；那斯達克指數下跌39.60點，跌幅0.23%，收17516.43點；S&P500指數下跌0.22點，收5591.96點；費城半導體指數下跌30.31點，跌幅0.60%，收5029.25點。輝達財報驚喜不足，股價再跌6.38%，但盤後開始回漲，其他AI相關股漲跌互現，微軟上漲0.6%，Google母公司Alphabet下跌0.7%，博通和AMD均下跌近 1%，被做空機構指控帳務問題及放空股票的美超微，前一天股價崩跌19%，而最新收盤居然漲回1.2%。美超微在30日發出聲明，表示操縱會計報告部份，為前員工Bob Luong的指控，今年4月已對該員工提告、進入法律流程；2020年8月遭美國證券交易委員會（SEC）指控不當美化財報數字後，已被處以1750萬美元罰款，美超微支付完罰款後，都有符合美國當地法律。針對2024會計年度10-K年報延誤，主因公司委任會計公司轉換，作業交接問題、SEC提出補件要求所延誤，並非帳目操作，預計於期限9月中前繳交2024會計年度10-K年報。美超微表示，對近日紛擾造成合作夥伴及投資人困擾深表遺憾，不過這些內容是數年前早已公告之事，遭有心人士扭曲，即日起會對不實指控訴諸法律。法人認為，財報瑕疵可能影響市場情緒，但AI伺服器代工並非標準品、生產複雜，美超微不會那麼快被客戶轉單。不過台股方面，目前仍維持震盪區間，量能持續不足，所以就算是將推出新品發表會利多的蘋果概念股，漲勢仍受限。不過也有投顧表示，下檔支撐力道將轉強，MSCI今日盤後生效，有助於尾盤成交量放大，要留意是否趁機突破季線，近期要關注內資動向。 10點半左右，台積電漲2元、在945元左右，鴻海（2317）撐在平盤184.5元，聯發科（2454）跌1%、在1240元左右，大立光由紅翻黑跌逾1%，在3165元左右，廣達跌0.5%、在270.5元左右。
美超微遭踢爆「再犯財務造假」延後公布年報 股價崩逾2成
美國伺服器大廠美超微（SMCI）被知名做空機構興登堡研究（Hindenburg Research）報告踢爆涉嫌會計操縱後，28日宣布延後公布年報，令股價崩跌逾2成。美超微盤中暴跌23％報422美元創1月中來新低，今年來累漲幅度縮小至48％。美超微表示將延後公布截至6月30日止的去年度財報，強調並非要更新年報內容，而是管理高層需要更多時間，去完全評估內部財報控管的計設和執行上的有效性。其8月稍早前已公布截至6月底最新季報。儘管如此，美超微仍未評論興登堡報告。興登堡27日報告指美超微是財務造假累犯，經過三個月調查後「發現明顯的會計問題、有證據顯示未揭露多筆關係人交易、未落實政府制裁與出口管制等規定、和客戶的諸多問題。」其表明持有放空美超微的部位。報告指美超微在2020年8月，面對2014年到2017年間「大量會計違規」調查，以1,750萬美元跟美國證交會（SEC）和解，承諾未來不再發生違規行為，但美超微的會計作業並未改善，調查期間離職的多位資深高層在事後回鍋。其引述前美超微銷售員說法，那些因調查而離職的人後來幾乎都回到公司上班，而他們幾乎都是該為違規行為負責的人。
SEC指控「知名大空頭」三年前發佈誤導訊息 外媒：最高恐判370年
三年前做空遊戲驛站（Gamestop）卻意外被散戶反殺的香櫞研究（Citron Research）創始人、華爾街知名大空頭萊福特（Andrew Left）26日被美國監管部門告上法庭，可能面臨長達370年的牢獄之災。美國證券交易委員會（SEC）和司法部日前聯合宣佈，對萊福特及香櫞研究（Citron Capital）提起訴訟，指控其涉嫌通過社交媒體平台發佈誤導性訊息，以此獲利高達2000萬美元。司法部表示，萊福特被控一項參與證券欺詐計劃的罪名，17項證券欺詐罪和一項向聯邦調查人員作出虛假陳述的罪名。根據聲明，如果萊福特在所有指控上被定罪，他可能面臨最長370年的監禁。SEC對萊福特提出了獨立訴訟，指控他和香櫞研究違反了聯邦證券法的反欺詐條款，如果被判有罪，SEC將要求萊福特歸還所有他涉嫌非法獲得的資金，並支付額外的、未指明的罰款。SEC聲稱，萊福特涉嫌利用其公司和社交媒體平台上的貼文至少26次公開建議投資者做空或做多23家公司（包括Meta Platforms和輝達等）。然後，萊福特在這些公司股價上漲後迅速改變立場，進行反向操作，從而非法獲利。萊福特的律師尚未對此事發表評論。SEC和司法部的調查仍在進行中，以確定是否存在更多的違法行爲。萊福特是華爾街最著名的兩大空頭之一，其創立的香櫞研究在股票市場更是臭名遠揚，該公司專門尋找自認股價被高估或涉嫌財務造假的公司，並以不尋常的手段深挖，除了研究公司基本面之外，還會派人混入公司內部、蹲點拍攝工廠人流情況、使用無人機進行空中偵察。自香櫞研究成立以來，無數上市公司慘遭做空，這些公司多數下場慘淡，輕則股價大跌，重則被迫退市。然而，香櫞資本的做空之路並非一帆風順。2021年1月，香櫞資本在遊戲驛站的做空大戰中遭遇了公司史上最大挫折。在遊戲驛站散戶投資者的逼空攻勢下，萊福特最終以100%的虧損平倉，並宣佈將不再發表做空報告，轉而專注於做多策略。這一事件被視作華爾街做空機構的一次歷史性潰敗。
黃仁勳賣股套現逾7900萬美元 輝達股價近二日高檔回調6.7％
美東時間6月21日，AI晶片龍頭輝達（Nvidia）股價大幅波動，開盤後大幅走低，最大跌幅達4.95%，隨後一度反彈至130.63美元，又再度下跌，全天跌3.22%，收報126.57美元。近兩個交易日，輝達回調6.7%，市值蒸發2220億美元。集團行政總裁黃仁勳亦在當日再次向美國證交會申請出售12萬股輝達股票，價值1630萬美元。根據美國證券交易委員會（SEC）美東時間6月20日披露的文件，輝達CEO黃仁勳於上週17及18日出售了24萬股輝達股份，套現3190萬美元，加上本周3天減持自家股票36萬股，接著於6月21日出售12萬股普通股股份，合計5天賣出60萬股，按收盤價計算，套現7938萬美元（約新台幣25.7億元）。文件還顯示，輝達首席財務長Colette Kress也出售了價值約1270萬美元的股票。連同6月21日的減持，黃仁勳自6月13日起至今，在5個交易日內，合共已減持公司股份60萬股，套現超7900萬美元。此外，據Washington Service彙編統計數據顯示，輝達高層及董事成員今年至今已拋售大約77萬股股份，價值超過7億美元。
輝達股票一拆十！ 黃仁勳擬售60萬股套現逾7億美元
輝達（NVIDIA）執行長黃仁勳在5月26日來台，將於6月8日搭乘專機返美，期間在台灣掀起AI旋風，也帶動台股、美股相關產業鏈股價一飛衝天，輝達在今日收盤後將進行重要的一拆十股票分割，拆股後輝達將回到百餘美元價位，可望吸引更多小股東加入，但美國媒體傳出，美國官方將對AI巨頭們進行反壟斷調查，以及黃仁勳打算脫手60萬股輝達股票等消息，讓輝達股價反跌1.18%，收在1209.98美元。輝達在美股6日盤中一度創下1255.87美元歷史新高，但此時卻傳出美國證券交易委員會（SEC）申報文件顯示，黃仁勳計劃將在2025年3月31日前出售至多60萬股NVIDIA股票，套現約逾7億美元，另一個利空消息是，美國司法部和聯邦貿易委員會（FTC）已達成協議，將推動對輝達、微軟及OpenAI等科技巨頭在人工智慧產業的主導地位，進行反壟斷調查。輝達6日股價最終以下跌1.18%、1209.98美元作收。而7日台股也在激情過後轉趨走跌，先前被點名的43檔黃仁勳「明牌股」只剩不到10檔還站在紅盤，台積電在前一日上衝894元歷史新高後，也休息整理，盤中下跌約1.5%，電子股跟著休兵，輪到傳產接棒；有分析師認為，短線AI題材可能稍微降溫，但看好下一波有蘋概股接棒，因為蘋果WWDC開發者大會將在6月11日登場，市場聚焦新的iOS 18作業系統升級，可能增添AI功能，有助接下來的iPhone 16展開換機潮，對蘋果供應鏈帶來新成長動能。
「散戶瘋炒股」熱潮再起？GameStop發新股 24日股價盤後大漲22％
美國知名「散戶瘋炒股」遊戲驛站緊隨美電影院商AMC的腳步，於上週五向美國SEC遞交監管文件，宣佈以按市價發行（ATM發行）的方式，增發4500萬普通股，相關增加發行的消息，讓這幾個熱門迷因股的暴漲驟然停止。外媒報導，週五（24日）美股盤後，知名美國遊戲銷售通路商「遊戲驛站」（GameStop）完成了按市價增發（俗稱的ATM發行）行動，共計募資約9.334億美元，股價盤後一度大漲22%，此後漲幅有所收窄，最終盤後收漲13%，報21.45美元；AMC盤後則一度漲超8%，最終漲超1%，報4.88美元。根據一份新監管文件，遊戲驛站表示將按市價發行最多4500萬股A類普通股，在全部發行完成的情況下，公司的總股本將上升到3.51億股。本週，散戶抱團股表現分化，遊戲驛站延續了上週後半的相對低迷態勢，縮量調整，全周累計下跌超14%，AMC則全周股價累計上漲了10%。接下來，投資者將關注遊戲驛站的業績。上週公佈的預告顯示，其第一季淨銷售額8.72至8.92億美元，低於去年同期的12.37億美元，但虧損有所收窄，淨虧損在2700至3700萬美元之間，去年同期為5050萬美元。
以太幣ETF獲准有望加密貨幣牛市再起 專家教3招捉升浪
外傳美國證券交易委員會（SEC）考慮核准美國現貨以太幣ETF，加密貨幣價格21日狂飆，比特幣衝破7萬美元，將挑戰歷史新高，以太幣則隔夜一度暴漲2成。分析師認為，加密貨幣牛市再起，比特幣有機會挑戰73,803美元歷史紀錄。根據Coin Metrics資料，台灣時間21日下午18時，比特幣較上日同一時間暴漲1,314美元、1.9％至70,957美元，盤中最高一度來到71,954美元。以太幣繼20日狂飆2成後，21日再漲8.6％至3,657美元。分析師認為，市場對SEC為以太幣ETF開綠燈的樂觀預期，將帶動一波加密貨幣牛市，未來幾天，比特幣有機會挑戰今年稍早締造73,803美元歷史紀錄。以太幣是僅次於比特幣的第二大加密貨幣，先前市場原本認為此類基金不會過關。不過隨著今年1月SEC核可比特幣ETF，這讓市場人士喜出望，分析師觀察近期發展也發現SEC人員頻繁與資產管理公司聯繫，針對申請文件提供意見以及要求修改內容，因此推測本周以太幣ETF獲得批准的可能性增加。由於現貨比特幣ETF驅使很多資金流入比特幣，所以刺激了比特幣出現了一次大升浪，由2月約4萬美元左右短時間在3月中高見超過7萬美元。據彭博2位分析員Eric Balchunas及James Seyffart表示，最新將以太幣現貨ETF獲批機會率由25%上調至75%。SEC須在周四（23日）向幾間申請發行以太幣現貨ETF作最終決定。受到2個分析員報道推動，以太幣急升近2成，比特幣大升近7%。上一輪比特幣因推現貨ETF升幅近75%，如果以太幣能有類似升勢，潛在升幅或許仍有不錯空間，之前以太幣也曾因比特幣升浪而由2月約2200美元水平，升至3月超過4000美元高位。今消息推動以太幣由不足3200美元急升至3600美元以上。市場人士提供3種方式捕捉以太幣升勢，包括以太幣現貨、以太幣期貨ETF和比特幣相關產品。首先，最直接方法是率先買入以太幣現貨，因為可以最直接受惠需求。買現貨的一大好處是近24小時有交易，不像買ETF或其他交易所掛牌產品會有交易時段限制。不過要好好留意平台風險，在香港正式持牌有OSL Exchange及HashKey Exchange兩大平台，在存款及提款方面可較易處理，其他較大的平台有幣安等選擇。以太幣期貨ETF在香港有中華夏以太幣（3046.HK）及博時以太幣（3009.HK），2者都升近2成。不過，買ETF會受到交易時段限制，因此在策略上不妨分散，部份資金可以投入美國上市的以太幣ETF，如VanEck以太幣策略ETF(EFUT)及ProShares以太幣策略ETF(EETH)等。以太幣如果升，比特幣都應跟隨，而且比特幣始終是最重大及穩健的虛幣，所以資金要借勢炒，又未必想買以太幣的話，比特幣應最可受惠。港股的比特幣期貨ETF有FA南方比特（3066.HK）、FA三星比特（3135.HK）。美股有ProShares比特幣策略ETF（BITO）及Vaneck比特幣策略ETF（XBTF）等。比特幣現貨ETF有BlackRock ishare Bitcoin Trust（IBIT）、Fidelity Wise Origin Bitcoin（FBTC）、Bitwise Bitcoin ETF（BITB）等。
海底撈宣布赴美掛牌 創辦人夫妻身家破3000億「火鍋版圖業績超驚人」
知名連鎖火鍋店「海底撈」發跡於中國四川，以「服務周到」為特色，深受不少台灣人喜愛，如今宣布將在國外發行股票，又要新增1家上市公司，而背後創辦人夫妻堪稱火鍋界的人生贏家，身家超過700億人民幣（約3119億新台幣），相當驚人。據《時代財經》報導，海底撈13日在美國證券交易委員會（SEC）披露公告，海外業務特海國際將發行2692700股美國存托股票（ADS），預計該股將在納斯達克股票市場交易，代碼為「HDL」。本次發行完成後，假設承銷商不行使購買額外美國存托股份的選擇權，創始人張勇控制的實體將總共擁有公司已發行股份的45.66%。張勇和妻子舒萍的火鍋產業版圖上已有海底撈、頤海國際、特海國際3家上市公司，截至2023年底，海底撈、特海國際及蜀海供應鏈集團（前身為海底撈的餐飲供應鏈子公司）總計貢獻了頤海國際收入的32.7%。張勇夫妻的火鍋產業版圖發展相當可觀。（示意圖／翻攝自pixabay）從業績層面來看，張勇夫妻的火鍋產業版圖發展相當可觀，去年底海底撈收入為414.53億元人民幣，歸母淨利潤達44.99億元人民幣，成功扭轉疫情期間的業績虧損。自2016年海底撈拆分上市以來，頤海國際營收也持續增長，收入從10億元人民幣規模，增長至2023年超過60億元人民幣，2023年凈利潤達9.07億元人民幣，同比增長11.2%，而目前這家上市公司總市值已超過5765億新台幣。在2003年的《胡潤中國百富榜》上，張勇夫妻以750億元人民幣的身家，排名第45名，假如特海國際得以順利在納斯達克上市，這對來自四川的夫妻身家將再度上漲，而海底撈也有機會進一步開拓北美市場。
中國快時尚巨頭SHEIN赴美上市受阻 外媒：最快5月申請倫敦IPO
據外媒引述知情人士消息報導，中國快時尚跨境電商品牌SHEIN，因考量到赴美國IPO面臨重重阻礙，正全力轉向在英國倫敦上市。總部位於新加坡的SHEIN將於5月知會中國證監會相關上市地點計畫轉變，並向倫敦證券交易所（LSE）提交上市申請。路透報導，知情人士指出，SHEIN去年11月已向美國證券交易委員會（SEC）提交秘密上市申請，並向中國證監會提交審批申請。然而，美國IPO進展緩慢，同時部份美國政界人士對SHEIN上市持反對意見。美國議員2月時曾要求SEC阻止SHEIN在紐約IPO的申請，除非該公司進一步披露其業務運營相關信息，以及在中國開展業務所面臨的「嚴重風險」。此外，中國證監會5月知會SHEIN，表示不建議其在美國IPO，SHEIN轉向尋求在英國倫敦IPO，但未停止推動其在美國IPO的行動，包括日後在美國第二上市的可能性。知情人士指出，SHEIN已接觸以英國為基地的財務顧問、律師事務所及基金公司，為相關上市計畫作準備，希望2024年內完成IPO。根據消息，SHEIN計劃最快於本月向中國證券監管機構通報IPO地點變更的最新情況，並向LSE提交文件。對於上述報導，Shein、倫敦證券交易所拒絕置評。
Autopilot並非無人駕駛！特斯拉疑誤導投資者及消費者 檢方朝「證券、電信詐欺」偵辦
《路透社》援引3位知情人士爆料，美國監管機構目前正在調查電動車龍頭特斯拉（Tesla, Inc.）是否在宣傳自動駕駛功能時，蓄意誤導投資者和消費者，進而涉犯證券或電信詐欺。據《路透社》的獨家報導，特斯拉的自動輔助駕駛（Autopilot），以及全自動輔助駕駛（Full Self-Driving，FSD）系統可協助駕駛人操控轉向、煞車及變換車道，但並非是全自動的無人駕駛汽車。雖然特斯拉曾聲明駕駛人還是必須時刻留意車況、做好接手方向盤的準備，但司法部仍在審查特斯拉及其執行長馬斯克（Elon Musk）曾暗示車輛可以無人自動駕駛的說法。報導補充，美國監管機構此前已單獨調查了數百起針對特斯拉汽車在啟動Autopilot及FSD系統後發生的事故，導致該汽車製造商去年年底在全美召回了203萬輛電動車，以替Autopilot系統安裝新的安全措施。如今《路透社》也引述消息人士指出，檢方正在調查特斯拉在輔助駕駛的宣傳上是否有誤導消費者之嫌，進而構成跨州的電信詐欺，以及特斯拉是否有欺騙投資人，涉犯證券詐欺。其中1位知情人士也透露，美國證券交易委員會（SEC）目前正在調查特斯拉向投資人說明輔助駕駛系統的陳述內容。去年10月，特斯拉曾在1份文件中披露，美國司法部（DOJ）已要求該公司提供有關Autopilot和FSD系統的資訊。不過SEC及DOJ均拒絕回應上述報導的內容，特斯拉也沒有回覆置評請求。報導補充，該調查並非證明特斯拉的犯罪事實，其結果有可能導向刑事罪名、民事制裁，又或者不會招來監管當局的任何行動。1名消息人士則指出，檢方還遠遠無法決定偵辦方向，部分原因是他們正在篩選特斯拉為回應傳票而提交的大量文件。知情人士也坦承，審查特斯拉的檢方非常謹慎行事，因為他們面臨不小的法律障礙。有3名未參與調查的法律專家告訴《路透社》，檢方需證明特斯拉的主張跨越了合法推銷的界限，並蓄意做出非法傷害消費者或投資者的重大虛假陳述。美國聯邦上訴法院（United States courts of appeals）也曾在2008年裁定，有關產品聲明的「誇大宣傳」或「企業的樂觀情緒」並不構成詐欺罪，僅憑公司過於正向的聲明，也不能證明企業高層有蓄意誤導投資者及消費者的嫌疑。
Coinbase轉虧為盈 Q1每股賺4.4美元超市場預期
外媒報導，美國加密貨幣交易公司Coinbase日前發布2024年第一季財報。報告顯示，第一季營收16.4億美元，每股收益達4.4美元高於市場預期。作為美國主要的數位代幣交易平台，Coinbase的淨利潤為11.8億美元，與去年同期的虧損7890萬美元相比，實現了顯著的財務逆轉。這項獲利表現是在公司於今年二月公佈兩年來的首次獲利之後取得的。值得注意的是，本季利潤中包括了因採用新的會計準則而對持有的用於投資的加密資產進行市值計算，從而獲得的6.5億美元收益。以業務類型來看，作為主要營收來源，Coinbase第一季的消費者交易收入為9.35億美元，年成長了100%以上，總交易收入幾乎達到去年同期的兩倍，達到10.8億美元。自美國證券交易委員會（SEC）批准新的比特幣ETF以來，吸引了機構投資者的大量湧入。許多交易所交易基金選擇Coinbase作為其託管合作夥伴，截至第一季末，這些基金共吸引了超過500億美元的資金。據悉，Coinbase為11家比特幣ETF發行人中的8家提供比特幣託管服務。包括公司利息在內的其他收入第一季則獲得4989萬美元，較去年同期上漲38%。此外，繼2023年股價飆漲近五倍之後，Coinbase今年迄今股價已上漲約32%。該公司股價的成長受益於比特幣價格的大幅上漲，因為加密貨幣價值的增加通常會帶動交易量的成長和對其他服務需求的提升。然而，Coinbase也面臨一些挑戰。有分析師指出，隨著比特幣價格的下滑，資金流入量在4月8日達到頂峰後開始減少。此外，Coinbase還捲入了與SEC的法律鬥爭，該監管機構指控Coinbase從事未經註冊的證券銷售。同時，內部人士的股票出售行為同樣引起了市場的關注。有分析師報告稱，包括四名高層管理人員在內的多名Coinbase內部人士在第一季共出售了價值3.83億美元的股票，這是自公司2021年在那斯達克上市以來的最大規模的內幕銷售，其中聯合創始人兼董事會成員Fred Ehrsam透過出售股票淨賺了1.29億美元。
憂Fed大唱鷹調 比特幣跌破5.8萬美元
繼6萬美元大關失守後，最大加密貨幣比特幣1日再摜破5.8萬美元價位，主要是聯準會（Fed）發布政策聲明前夕，市場憂Fed高唱鷹調，美國利率長久停留在高檔，引發加密幣恐慌性賣壓。據《路透》報導，周三比特幣跌幅多達5.6％，來到2月底來新低，之後跌幅收斂為4.8％至57,001美元。第二大加密貨幣以太幣，跌幅也有3.6％來到2,857美元，同樣也是2月來低點。根據道瓊市場數據（Dow Jones Market Data），比特幣4月份跌約17％，是自2022年6月來最差單月表現。相較3月創的73,803美元歷史高點，比特幣目前跌了22％，就技術面而言已墜入熊市，但今年迄今仍有35％漲幅，是去年同期漲幅的2倍，係受惠於比特幣ETF今年1月開放上市後，吸引數十億美元資金灌入。Fineqia研究分析師葛雷科（Matteo Greco）表示，近來比特幣的跌勢，可歸因於在2022年和2023年逢低進場的投資人，大舉獲利了結。而在今年初進場的ETF投資人，眼見股價大漲也趕緊脫手落袋為安。就宏觀面來看，聯準會台北時間周四凌晨的最新政策聲明，雖料將繼續按兵不動，但降息前景愈來愈黯淡，有投資人甚至悲觀預期今年降息希望渺茫，這會打擊到對利率敏感的資產，例如加密貨幣、新興市場股債甚或大宗商品。投資人已有所回應，美國前十大現貨比特幣ETF，遭遇美國證管會（SEC）1月批准上市以來，最大單周淨流出。比特幣6萬美元關卡失守，盤旋在5.7萬美元附近後，渣打銀行（Standard Chartered）看衰比特幣後市，預估這個最受歡迎的加密貨幣價格，還會進一步下探到5萬美元。資深交易員布蘭德（Peter Brand）更悲觀，指比特幣空頭格局已現，恐陷入長期修正，不排除跌到4.7萬美元至4.9萬美元。